Сравнение ETLN vs WTCMP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
ETLN имеет отрицательный P/E (-0,67), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — WTCMP прибылен с P/E 3,17. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) ETLN оценён ниже: 0,10 против 1,72. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B WTCMP — 0,29, у ETLN — 0,52. EV/EBITDA WTCMP — 3,54, у ETLN — 7,60. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ETLN работает в убыток — ROE -75,87%, тогда как WTCMP показывает рентабельность 9,07%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа ETLN (-14,54%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка ETLN значительно выше: D/E 11,92 vs 0,21 у WTCMP. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | ETLN | WTCMP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -0,67 | 3,17 | |
| P/B | 0,52 | 0,29 | |
| P/S | 0,10 | 1,72 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 7,60 | 3,54 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -75,87% | 9,07% | |
| ROA | -5,87% | 7,49% | |
| Валовая маржа | 26,95% | 65,87% | |
| Операц. маржа | 16,53% | 38,16% | |
| Чистая маржа | -14,54% | 54,12% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 11,92 | 0,21 | |
| Текущая ликв. | 1,79 | 11,18 | |
| Быстрая ликв. | 0,80 | 11,05 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 6,87% | |
| Коэфф. выплат | — | 21,81% | |
| EPS | -$58,25 | $4,42 | |
| Балансовая стоим. | $74,44 | $48,75 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 37/100 и 42/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: ETLN — 39,4, WTCMP — 48,5. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: ETLN на -11,7%, WTCMP на -0,8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: ETLN — 19,4 (нет тренда), WTCMP — 22,4 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета WTCMP — 0,35, ETLN — 0,83. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) ETLN составляет 8,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ETLN | WTCMP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 39,35 | 48,46 | |
| Stochastic %K | 2,79 | 28,95 | |
| CCI (20) | -83,19 | -31,62 | |
| MFI | 66,72 | 47,63 | |
| Williams %R | -97,21 | -71,05 | |
| MACD гистограмма | -0,13 | 0,02 | |
| Momentum (10) | -4,28 | -0,12 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19,37 | 22,39 | |
| Цена vs EMA 9 | -10,03% | -1,28% | |
| Цена vs EMA 20 | -10,13% | -0,81% | |
| Цена vs SMA 50 | -11,71% | -0,82% | |
| Цена vs SMA 200 | -39,11% | -6,66% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,11 | -0,02 | |
| Volume Ratio | 56,24 | 90,40 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,83 | 0,35 | |
| ATR % | 7,98% | 5,03% | |
| Sharpe (1г) | -2,25 | -0,08 | |
| RS Rating | 2,00 | 86,00 | |
| 52w от хая | -65,73 | -22,78 | |
| BB ширина | 27,63 | 10,38 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ETLN генерирует 153,63 млрд ₽, WTCMP — 10,16 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: ETLN — +17,30%, WTCMP — +5,90%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. ETLN убыточен (чистая прибыль -22,34 млрд ₽), тогда как WTCMP генерирует прибыль (5,50 млн ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): ETLN — -85,03 млрд ₽, WTCMP — 1,36 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ETLN | WTCMP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 153,63 млрд ₽ | 10,16 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +17.30% | +5.90% | |
| Чистая прибыль | -22,34 млрд ₽ | 5,50 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +76.90% | — |
| EPS (TTM) | -$58,25 | $4,42 | |
| Операц. Cash Flow | -81,73 млрд ₽ | 1,59 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | -85,03 млрд ₽ | 1,36 млн ₽ |
Дивиденды
WTCMP выплачивает дивиденды с доходностью 6,87% годовых, тогда как ETLN дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: ETLN — 8 лет, WTCMP — 19 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: ETLN — +12,29%, WTCMP — +11,38%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора.
| Показатель | ETLN | WTCMP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 6,87% | |
| Годовые дивиденды | $9,39 | $0,96 | |
| Коэфф. выплат | — | 21,81% | |
| Лет выплат | 8 | 19 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 12,29% | 11,38% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ETLN показывает лучшую среднюю доходность в январе (+10,01%), WTCMP — в августе (+9,59%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ETLN — сентябрь (-12,07%), WTCMP — май (-6,50%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, май, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Эталон Груп или ЦМТ привилегированные?
У кого выше рентабельность — ETLN или WTCMP?
Какие дивиденды у Эталон Груп и ЦМТ привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — Эталон Груп или ЦМТ привилегированные?
Какая акция лучше по технике — ETLN или WTCMP?
Что лучше купить — ETLN или WTCMP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 18.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией