Сравнение ETLN vs LSRG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
ETLN имеет отрицательный P/E (-0.67), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — LSRG прибылен с P/E 6.17. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) ETLN оценён ниже: 0.10 против 0.26. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA LSRG оценён ниже: 6.59 vs 7.60. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE ETLN отрицательный (-75.87%), что говорит об убыточности. LSRG генерирует прибыль с ROE 8.08%. По этому критерию преимущество однозначно. ETLN убыточен — чистая маржа -14.54%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ETLN — 11.92, LSRG — 3.94. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | ETLN | LSRG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -0.67 | 6.17 | |
| P/B | 0.52 | 0.50 | |
| P/S | 0.10 | 0.26 | |
| PEG | — | -2.74 | |
| EV/EBITDA | 7.60 | 6.59 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -75.87% | 8.08% | |
| ROA | -5.87% | 1.63% | |
| Валовая маржа | 26.95% | 36.52% | |
| Операц. маржа | 16.53% | 23.35% | |
| Чистая маржа | -14.54% | 4.28% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 11.92 | 3.94 | |
| Текущая ликв. | 1.79 | 4.15 | |
| Быстрая ликв. | 0.80 | 1.83 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | 74.53% | |
| EPS | $-58.25 | $104.66 | |
| Балансовая стоим. | $74.44 | $1295.13 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 29/100 и 27/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: ETLN — 21.7, LSRG — 36.4. ETLN в зоне зона перепроданности, а LSRG — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции ниже SMA 50: ETLN на -20.1%, LSRG на -7.0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: ETLN — 42.9 (выраженный тренд), LSRG — 37.1 (выраженный тренд). Волатильность: бета LSRG — 0.59, ETLN — 0.65. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) ETLN составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ETLN | LSRG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 21.68 | 36.40 | |
| Stochastic %K | 27.23 | 52.12 | |
| CCI (20) | -100.37 | -102.16 | |
| MFI | 15.01 | 52.89 | |
| Williams %R | -72.77 | -47.88 | |
| MACD гистограмма | 0.12 | -0.04 | |
| Momentum (10) | -0.92 | -4.20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 42.92 | 37.12 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.39% | -0.31% | |
| Цена vs EMA 20 | -7.42% | -2.13% | |
| Цена vs SMA 50 | -20.05% | -7.00% | |
| Цена vs SMA 200 | -29.32% | -10.86% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.18 | -0.11 | |
| Volume Ratio | 119.97 | 336.48 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.65 | 0.59 | |
| ATR % | 3.99% | 2.49% | |
| Sharpe (1г) | -2.59 | -1.31 | |
| RS Rating | 3.00 | 26.00 | |
| 52w от хая | -59.97 | -26.51 | |
| BB ширина | 24.25 | 10.24 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ETLN генерирует 153,63 млрд ₽, LSRG — 252,07 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: ETLN — +24.01%, LSRG — +21.75%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: LSRG зарабатывает 10,78 млрд ₽, а ETLN фиксирует убыток (-22,34 млрд ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: ETLN генерирует -85,03 млрд ₽, LSRG — -141,69 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ETLN | LSRG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 153,63 млрд ₽ | 252,07 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +24.01% | +21.75% | |
| Чистая прибыль | -22,34 млрд ₽ | 10,78 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -6.92% | — |
| EPS (TTM) | $-58.25 | $104.66 | |
| Операц. Cash Flow | -81,73 млрд ₽ | -109,70 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -85,03 млрд ₽ | -141,69 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. ETLN платит дивиденды 8 лет подряд, LSRG — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | ETLN | LSRG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $9.39 | $78.00 | |
| Коэфф. выплат | — | 74.53% | |
| Лет выплат | 8.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 12.29% | 0.00% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ETLN показывает лучшую среднюю доходность в январе (+10.18%), LSRG — в июне (+6.39%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ETLN — сентябрь (-12.07%), для LSRG — сентябрь (-3.17%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, апрель, сентябрь, ноябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, май, июнь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Эталон Груп или Группа ЛСР?
У кого выше рентабельность — ETLN или LSRG?
Какие дивиденды у Эталон Груп и Группа ЛСР?
Какая компания крупнее по выручке — Эталон Груп или Группа ЛСР?
Какая акция лучше по технике — ETLN или LSRG?
Что лучше купить — ETLN или LSRG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией