Сравнение ET vs MPC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E ET оценён рынком дешевле: 14.36 против 16.45 у MPC (разница составляет 12.7%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) MPC дешевле: 0.56 против 0.78. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) ET дешевле: 2.01 против 4.55. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MPC оценён ниже: 8.69 vs 9.50. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MPC демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 27.33% против 13.97% у ET. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ET — 5.41%, MPC — 3.41%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ET — 2.06, MPC — 2.05. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | ET | MPC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 14.36 | 16.45 | |
| P/B | 2.01 | 4.55 | |
| P/S | 0.78 | 0.56 | |
| PEG | -1293234987121041.25 | 0.14 | |
| EV/EBITDA | 9.50 | 8.69 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 13.97% | 27.33% | |
| ROA | 3.28% | 5.25% | |
| Валовая маржа | 22.91% | 8.80% | |
| Операц. маржа | 11.11% | 5.02% | |
| Чистая маржа | 5.41% | 3.41% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.06 | 2.05 | |
| Текущая ликв. | 1.17 | 1.18 | |
| Быстрая ликв. | 0.93 | 0.73 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 6.62% | 1.51% | |
| Коэфф. выплат | 98.53% | 24.83% | |
| EPS | $1.40 | $15.70 | |
| Балансовая стоим. | $14.53 | $79.41 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 75/100 и 79/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): ET — 57.6 (нейтральная зона), MPC — 61.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: ET на 4.2%, MPC на 8.6%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: ET — 20.5 (слабый тренд), MPC — 25.0 (выраженный тренд). По бете MPC стабильнее (0.05 vs 0.07). Значение ниже 0.8 делает MPC защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) MPC составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ET | MPC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 57.62 | 61.82 | |
| Stochastic %K | 65.50 | 80.68 | |
| CCI (20) | 90.58 | 99.38 | |
| MFI | 56.62 | 63.91 | |
| Williams %R | -34.50 | -19.32 | |
| MACD гистограмма | 0.02 | 1.02 | |
| Momentum (10) | 0.29 | 12.59 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20.46 | 25.01 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.26% | +1.53% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.48% | +4.28% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.23% | +8.59% | |
| Цена vs SMA 200 | +13.22% | +30.76% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.18 | 0.30 | |
| Volume Ratio | 106.46 | 83.79 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.07 | 0.05 | |
| ATR % | 2.14% | 3.31% | |
| Sharpe (1г) | 0.42 | 1.50 | |
| RS Rating | 57.00 | 84.00 | |
| 52w от хая | -2.61 | -2.19 | |
| BB ширина | 8.61 | 18.95 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ET — 82,63 млрд $, MPC — 132,70 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ET — 4,90 млрд $, MPC — 4,05 млрд $. ET генерирует больше чистой прибыли. FCF: ET генерирует 3,85 млрд $, MPC — 4,77 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ET | MPC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 82,63 млрд $ | 132,70 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 4,90 млрд $ | 4,05 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $1.36 | $13.27 | |
| Операц. Cash Flow | 10,15 млрд $ | 8,25 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 3,85 млрд $ | 4,77 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность ET — 6.62%, MPC — 1.51%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. ET платит дивиденды 13 лет подряд, MPC — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ET — 98.53%, MPC — 24.83%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | ET | MPC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 6.62% | 1.51% | |
| Годовые дивиденды | $0.67 | $2.00 | |
| Коэфф. выплат | 98.53% | 24.83% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 1.92% | -2.92% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ET — апреле (+13.92%), для MPC — июле (+4.34%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ET — март (-5.38%), для MPC — декабрь (-2.31%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MPC: +19.60% против +8.62%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Energy Transfer LP или Marathon Petroleum Corporation?
У кого выше рентабельность — ET или MPC?
Какие дивиденды у Energy Transfer LP и Marathon Petroleum Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Energy Transfer LP или Marathon Petroleum Corporation?
У кого выше маржинальность — ET или MPC?
Какая акция лучше по технике — ET или MPC?
Что лучше купить — ET или MPC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией