Сравнение ESTC vs SAIL

Тикер 1

Тикер 2

ESTC19

19SAIL

Elastic N.V. (ESTC) и SailPoint, Inc. (SAIL) — прямые конкуренты в индустрии «Программное обеспечение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации SAIL крупнее в 1.5× (8,51 млрд $ vs 5,57 млрд $). Обе компании убыточны: P/E ESTC — -69.13, SAIL — -31.17. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Отрицательная чистая маржа ESTC (-5.04%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По техническому скорингу ESTC сильнее: 75/100 против 67/100 у SAIL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 19:19 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между ESTC и SAIL зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Elastic N.V.

ESTCNYSE

53,84 $-1,44 $ (-2,60%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,57 млрд $

ETP Rank4.4

Стоимость

6.3

Качество

6.7

Рост

4.4

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

SailPoint, Inc.

SAILNASDAQ

15,01 $+0,03 $ (+0,20%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 8,51 млрд $

ETP Rank3.5

Стоимость

8.7

Качество

4.7

Рост

4.8

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

6.0

Динамика цен

ESTCSAIL

Фундаментальный анализ

Ни ESTC (P/E -69.13), ни SAIL (P/E -31.17) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. По P/S (цена/выручка) ESTC дешевле: 3.41 против 7.93. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B SAIL — 1.23, у ESTC — 7.39. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ESTC — 0.75, у SAIL — 0.00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ESTCSAIL

Показатель	ESTC	SAIL
Мультипликаторы оценки
P/E	-69.13	-31.17
P/B	7.39	1.23
P/S	3.41	7.93
PEG	-2.41	-0.19
EV/EBITDA	73.44	-90.04
Рентабельность
ROE	-9.44%	-3.96%
ROA	-3.47%	-3.55%
Валовая маржа	75.97%	64.47%
Операц. маржа	-1.73%	-28.70%
Чистая маржа	-5.04%	-25.21%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.75	0.00
Текущая ликв.	1.82	1.32
Быстрая ликв.	1.82	1.32
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-0.80	$-0.48
Балансовая стоим.	$7.48	$12.18

Технический анализ

ESTC набирает 75 из 100 по техническому скорингу, SAIL — 67 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ESTC — 64.3 (нейтральная зона), SAIL — 71.5 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. ESTC и SAIL находятся выше 50-дневной скользящей средней (+10.8% и +19.4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: ESTC — 16.0 (нет тренда), SAIL — 19.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ESTC стабильнее (0.87 vs 1.64). Дневная волатильность (ATR%) SAIL составляет 5.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ESTCSAIL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ESTC	SAIL
Осцилляторы
RSI (14)	64.28	71.47
Stochastic %K	88.33	97.88
CCI (20)	145.07	167.52
MFI	52.24	63.34
Williams %R	-11.67	-2.12
MACD гистограмма	0.73	0.40
Momentum (10)	6.17	2.82
Тренд
ADX	16.02	19.46
Цена vs EMA 9	+5.88%	+8.45%
Цена vs EMA 20	+8.87%	+14.91%
Цена vs SMA 50	+10.75%	+19.44%
Цена vs SMA 200	-21.11%	-15.30%
Объём
CMF	0.24	0.24
Volume Ratio	140.92	69.08
Волатильность и статистика
Beta	0.87	1.64
ATR %	4.84%	5.42%
Sharpe (1г)	-0.92	-0.04
RS Rating	9.00	22.00
52w от хая	-42.46	-39.84
BB ширина	21.00	38.52

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ESTC — 1,48 млрд $, SAIL — 1,07 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ESTC — -108,11 млн $, SAIL — -270,05 млн $. ESTC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ESTC — 261,82 млн $, SAIL — 51,75 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ESTC	SAIL
Выручка	1,48 млрд $	1,07 млрд $
Чистая прибыль	-108,11 млн $	-270,05 млн $
EPS (TTM)	$-1.04	$-0.52
Операц. Cash Flow	266,17 млн $	70,58 млн $
Free Cash Flow	261,82 млн $	51,75 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	ESTC	SAIL
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ESTC — июле (+6.26%), для SAIL — июне (+31.83%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ESTC — март (-11.70%), SAIL — январь (-17.20%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июнь, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ESTC

+5.5

-1.7

-11.7

+0.6

+5.6

+4.7

+6.3

-2.2

-1.1

-2.3

+5.7

-4.2

SAIL

-17.2

-0.6

-14.1

-10.3

+0.9

+31.8

+2.9

+0.1

+5.2

-4.9

-14.3

+9.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Elastic N.V. или SailPoint, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ESTC или SAIL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ESTC — -9.44%, SAIL — -3.96%. Преимущество у SAIL.

Какие дивиденды у Elastic N.V. и SailPoint, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Elastic N.V. или SailPoint, Inc.?

Выручка ESTC за TTM — 1,48 млрд $, SAIL — 1,07 млрд $. ESTC генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — ESTC или SAIL?

Технический скоринг: ESTC — 75/100, SAIL — 67/100. ESTC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ESTC или SAIL?

Однозначного ответа нет. Счёт 19:19 в пользу ничьей по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией