Сравнение ESTC vs PEGA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у ESTC отрицательный (-69.13) — компания генерирует убытки. PEGA прибылен, P/E составляет 17.03. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. EV/EBITDA PEGA — 25.82, у ESTC — 73.44. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ESTC работает в убыток — ROE -9.44%, тогда как PEGA показывает рентабельность 50.21%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа ESTC (-5.04%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ESTC — 0.75, у PEGA — 0.08. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | ESTC | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -69.13 | 17.03 | |
| P/B | 7.39 | 8.22 | |
| P/S | 3.41 | 3.38 | |
| PEG | -2.41 | 0.23 | |
| EV/EBITDA | 73.44 | 25.82 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -9.44% | 50.21% | |
| ROA | -3.47% | 21.97% | |
| Валовая маржа | 75.97% | 74.96% | |
| Операц. маржа | -1.73% | 10.19% | |
| Чистая маржа | -5.04% | 20.04% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.75 | 0.08 | |
| Текущая ликв. | 1.82 | 1.22 | |
| Быстрая ликв. | 1.82 | 1.22 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.35% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 5.27% | |
| EPS | $-0.80 | $2.02 | |
| Балансовая стоим. | $7.48 | $4.18 | |
Технический анализ
ESTC набирает 75 из 100 по техническому скорингу, PEGA — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ESTC — 64.3 (нейтральная зона), PEGA — 39.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. ESTC торгуется выше SMA 50 (10.8%), тогда как PEGA ниже этой средней (-12.6%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: ESTC — 16.0 (нет тренда), PEGA — 22.5 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ESTC стабильнее (0.87 vs 1.10). Дневная волатильность (ATR%) PEGA составляет 5.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ESTC | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 64.28 | 39.54 | |
| Stochastic %K | 88.33 | 38.20 | |
| CCI (20) | 145.07 | -76.08 | |
| MFI | 52.24 | 41.78 | |
| Williams %R | -11.67 | -61.80 | |
| MACD гистограмма | 0.73 | 0.12 | |
| Momentum (10) | 6.17 | -2.48 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.02 | 22.50 | |
| Цена vs EMA 9 | +5.88% | -0.16% | |
| Цена vs EMA 20 | +8.87% | -3.63% | |
| Цена vs SMA 50 | +10.75% | -12.55% | |
| Цена vs SMA 200 | -21.11% | -32.22% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.24 | -0.02 | |
| Volume Ratio | 140.92 | 84.70 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.87 | 1.10 | |
| ATR % | 4.84% | 5.42% | |
| Sharpe (1г) | -0.92 | -0.65 | |
| RS Rating | 9.00 | 14.00 | |
| 52w от хая | -42.46 | -49.71 | |
| BB ширина | 21.00 | 16.02 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ESTC — 1,48 млрд $, PEGA — 1,75 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ESTC убыточен (чистая прибыль -108,11 млн $), тогда как PEGA генерирует прибыль (393,44 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): ESTC — 261,82 млн $, PEGA — 490,72 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ESTC | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,48 млрд $ | 1,75 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -108,11 млн $ | 393,44 млн $ | |
| EPS (TTM) | $-1.04 | $2.30 | |
| Операц. Cash Flow | 266,17 млн $ | 505,23 млн $ | |
| Free Cash Flow | 261,82 млн $ | 490,72 млн $ |
Дивиденды
PEGA выплачивает дивиденды с доходностью 0.35% годовых, тогда как ESTC дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. PEGA выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как ESTC не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ESTC | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0.35% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.06 | |
| Коэфф. выплат | — | 5.27% | |
| Лет выплат | 0.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -12.94% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ESTC — июле (+6.26%), для PEGA — апреле (+5.43%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ESTC — март (-11.70%), PEGA — март (-4.72%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, август, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PEGA: +16.97% против +5.15%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Elastic N.V. или Pegasystems Inc.?
У кого выше рентабельность — ESTC или PEGA?
Какие дивиденды у Elastic N.V. и Pegasystems Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Elastic N.V. или Pegasystems Inc.?
Какая акция лучше по технике — ESTC или PEGA?
Что лучше купить — ESTC или PEGA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией