Сравнение ESTC vs FIG

Тикер 1

Тикер 2

ESTC28

8FIG

ESTC против FIG — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации FIG крупнее в 1.9× (10,52 млрд $ vs 5,57 млрд $). Ни ESTC (P/E -69.13), ни FIG (P/E -8.07) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. ESTC убыточен — чистая маржа -5.04%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По технике ситуация паритетная: 75/100 и 73/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Итоговый счёт 28:8 в пользу ESTC. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Elastic N.V.

ESTCNYSE

53,84 $-1,44 $ (-2,60%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,57 млрд $

ETP Rank4.4

Стоимость

6.3

Качество

6.7

Рост

4.4

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Figma, Inc.

FIGNYSE

21,59 $-0,99 $ (-4,38%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 10,52 млрд $

ETP Rank3.8

Стоимость

7.8

Качество

5.5

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

ESTCFIG

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E ESTC — -69.13, FIG — -8.07. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По соотношению цены к выручке (P/S) ESTC оценён ниже: 3.41 против 9.48. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ESTC — 0.75, FIG — 0.04. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ESTCFIG

Показатель	ESTC	FIG
Мультипликаторы оценки
P/E	-69.13	-8.07
P/B	7.39	8.11
P/S	3.41	9.48
PEG	-2.41	0.06
EV/EBITDA	73.44	-7.45
Рентабельность
ROE	-9.44%	-101.33%
ROA	-3.47%	-63.96%
Валовая маржа	75.97%	79.78%
Операц. маржа	-1.73%	-126.41%
Чистая маржа	-5.04%	-126.19%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.75	0.04
Текущая ликв.	1.82	2.50
Быстрая ликв.	1.82	2.50
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-0.80	$-2.80
Балансовая стоим.	$7.48	$2.78

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 75/100 и 73/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: ESTC — 64.3, FIG — 54.8. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: ESTC на 10.8%, FIG на 7.8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: ESTC — 16.0 (нет тренда), FIG — 24.9 (слабый тренд). Волатильность: бета FIG — -0.19, ESTC — 0.87. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) FIG составляет 7.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ESTCFIG

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ESTC	FIG
Осцилляторы
RSI (14)	64.28	54.84
Stochastic %K	88.33	47.13
CCI (20)	145.07	98.69
MFI	52.24	78.75
Williams %R	-11.67	-52.87
MACD гистограмма	0.73	0.57
Momentum (10)	6.17	2.54
Тренд
ADX	16.02	24.91
Цена vs EMA 9	+5.88%	+4.70%
Цена vs EMA 20	+8.87%	+9.28%
Цена vs SMA 50	+10.75%	+7.85%
Цена vs SMA 200	-21.11%	-42.70%
Объём
CMF	0.24	0.12
Volume Ratio	140.92	8.32
Волатильность и статистика
Beta	0.87	-0.19
ATR %	4.84%	7.60%
Sharpe (1г)	-0.92	—
RS Rating	9.00	—
52w от хая	-42.46	-84.20
BB ширина	21.00	42.69

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ESTC генерирует 1,48 млрд $, FIG — 1,06 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ESTC — -108,11 млн $, FIG — -1,25 млрд $. ESTC генерирует больше чистой прибыли. FCF: ESTC генерирует 261,82 млн $, FIG — 246,24 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ESTC	FIG
Выручка	1,48 млрд $	1,06 млрд $
Чистая прибыль	-108,11 млн $	-1,25 млрд $
EPS (TTM)	$-1.04	$-2.45
Операц. Cash Flow	266,17 млн $	250,68 млн $
Free Cash Flow	261,82 млн $	246,24 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	ESTC	FIG
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ESTC показывает лучшую среднюю доходность в июле (+6.26%), FIG — в феврале (+22.46%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ESTC — март (-11.70%), для FIG — август (-42.39%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, август, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ESTC

+5.5

-1.7

-11.7

+0.6

+5.6

+4.7

+6.3

-2.2

-1.1

-2.3

+5.7

-4.2

FIG

-31.1

+22.5

-27.8

-13.3

+0.0

-42.4

-20.9

-0.9

-25.3

+4.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Elastic N.V. или Figma, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ESTC или FIG?

ROE ESTC — -9.44%, FIG — -101.33%. ESTC демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Elastic N.V. и Figma, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Elastic N.V. или Figma, Inc.?

По объёму выручки: ESTC — 1,48 млрд $, FIG — 1,06 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — ESTC или FIG?

Технический скоринг: ESTC — 75/100, FIG — 73/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ESTC или FIG?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 41 метрик ESTC выигрывает 28, FIG — 8. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией