Сравнение ESTC vs FFIV
Динамика цен
Фундаментальный анализ
ESTC имеет отрицательный P/E (-69.13), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — FFIV прибылен с P/E 30.62. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) ESTC оценён ниже: 3.41 против 6.69. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA FFIV — 22.92, у ESTC — 73.44. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ESTC работает в убыток — ROE -9.44%, тогда как FFIV показывает рентабельность 19.88%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа ESTC (-5.04%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ESTC — 0.75, у FFIV — 0.07. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | ESTC | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -69.13 | 30.62 | |
| P/B | 7.39 | 5.94 | |
| P/S | 3.41 | 6.69 | |
| PEG | -2.41 | 1.95 | |
| EV/EBITDA | 73.44 | 22.92 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -9.44% | 19.88% | |
| ROA | -3.47% | 10.90% | |
| Валовая маржа | 75.97% | 81.90% | |
| Операц. маржа | -1.73% | 24.65% | |
| Чистая маржа | -5.04% | 21.96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.75 | 0.07 | |
| Текущая ликв. | 1.82 | 1.59 | |
| Быстрая ликв. | 1.82 | 1.53 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $-0.80 | $12.49 | |
| Балансовая стоим. | $7.48 | $64.36 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 75/100 и 76/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: ESTC — 64.3, FFIV — 78.5. ESTC в зоне нейтральная зона, а FFIV — зона перекупленности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. ESTC и FFIV находятся выше 50-дневной скользящей средней (+10.8% и +21.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. FFIV выше SMA 200 (+31.1%), ESTC — ниже (-21.1%). Долгосрочный тренд в пользу FFIV. ADX: ESTC — 16.0 (нет тренда), FFIV — 40.1 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ESTC — 0.87, FFIV — 0.98. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) ESTC составляет 4.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ESTC | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 64.28 | 78.52 | |
| Stochastic %K | 88.33 | 87.70 | |
| CCI (20) | 145.07 | 128.16 | |
| MFI | 52.24 | 80.46 | |
| Williams %R | -11.67 | -12.30 | |
| MACD гистограмма | 0.73 | 3.41 | |
| Momentum (10) | 6.17 | 41.40 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.02 | 40.06 | |
| Цена vs EMA 9 | +5.88% | +4.31% | |
| Цена vs EMA 20 | +8.87% | +9.78% | |
| Цена vs SMA 50 | +10.75% | +21.80% | |
| Цена vs SMA 200 | -21.11% | +31.08% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.24 | 0.33 | |
| Volume Ratio | 140.92 | 82.12 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.87 | 0.98 | |
| ATR % | 4.84% | 2.81% | |
| Sharpe (1г) | -0.92 | 0.89 | |
| RS Rating | 9.00 | 73.00 | |
| 52w от хая | -42.46 | -2.23 | |
| BB ширина | 21.00 | 31.27 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ESTC генерирует 1,48 млрд $, FFIV — 3,09 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. ESTC убыточен (чистая прибыль -108,11 млн $), тогда как FFIV генерирует прибыль (692,38 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): ESTC — 261,82 млн $, FFIV — 906,41 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ESTC | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,48 млрд $ | 3,09 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -108,11 млн $ | 692,38 млн $ | |
| EPS (TTM) | $-1.04 | $11.96 | |
| Операц. Cash Flow | 266,17 млн $ | 949,67 млн $ | |
| Free Cash Flow | 261,82 млн $ | 906,41 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | ESTC | FFIV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ESTC показывает лучшую среднюю доходность в июле (+6.26%), FFIV — в ноябре (+6.31%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ESTC — март (-11.70%), FFIV — октябрь (-0.72%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, август, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у FFIV: +16.69% против +5.15%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Elastic N.V. или F5, Inc.?
У кого выше рентабельность — ESTC или FFIV?
Какие дивиденды у Elastic N.V. и F5, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Elastic N.V. или F5, Inc.?
Какая акция лучше по технике — ESTC или FFIV?
Что лучше купить — ESTC или FFIV?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией