Сравнение ESAB vs MLI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, MLI выглядит привлекательнее: 17,53 против 32,22. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Мультипликатор P/S также в пользу ESAB: 1,78 vs 3,25 у MLI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) ESAB дешевле: 2,13 против 4,19. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MLI оценён ниже: 11,51 vs 17,05. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MLI демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 27,33% против 7,66% у ESAB. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MLI — 18,25%, ESAB — 5,75%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ESAB — 0,95, MLI — 0,01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | ESAB | MLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 32,22 | 17,53 | |
| P/B | 2,13 | 4,19 | |
| P/S | 1,78 | 3,25 | |
| PEG | -0,91 | 0,80 | |
| EV/EBITDA | 17,05 | 11,51 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 7,66% | 27,33% | |
| ROA | 2,63% | 19,98% | |
| Валовая маржа | 35,69% | 27,31% | |
| Операц. маржа | 15,06% | 21,60% | |
| Чистая маржа | 5,75% | 18,25% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,95 | 0,01 | |
| Текущая ликв. | 1,96 | 4,78 | |
| Быстрая ликв. | 1,22 | 3,76 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,48% | 1,24% | |
| Коэфф. выплат | 14,13% | 15,37% | |
| EPS | $2,81 | $3,91 | |
| Балансовая стоим. | $42,13 | $16,44 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MLI сильнее: 49/100 против 35/100 у ESAB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ESAB составляет 47,5 (нейтральная зона), у MLI — 39,0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: ESAB на -3,6%, MLI на -25,7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: ESAB — 17,1 (нет тренда), MLI — 36,6 (выраженный тренд). MLI менее волатилен — бета 1,05 против 1,66 у ESAB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ESAB составляет 5,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ESAB | MLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47,48 | 39,02 | |
| Stochastic %K | 32,18 | 68,70 | |
| CCI (20) | -19,32 | 84,01 | |
| MFI | 65,78 | 81,15 | |
| Williams %R | -67,82 | -31,30 | |
| MACD гистограмма | 0,33 | 2,73 | |
| Momentum (10) | -1,22 | 1,96 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17,12 | 36,58 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,67% | +0,80% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,66% | -1,45% | |
| Цена vs SMA 50 | -3,57% | -25,68% | |
| Цена vs SMA 200 | -16,48% | -39,25% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,05 | 0,18 | |
| Volume Ratio | 110,46 | 74,41 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,66 | 1,05 | |
| ATR % | 5,15% | 3,92% | |
| Sharpe (1г) | -0,39 | -0,07 | |
| RS Rating | 14,00 | 14,00 | |
| 52w от хая | -35,99 | -51,76 | |
| BB ширина | 15,83 | 23,18 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ESAB — 2,84 млрд $, MLI — 4,18 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MLI: +10,90% г/г vs +3,70%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: ESAB — 226,77 млн $, MLI — 765,19 млн $. MLI генерирует больше чистой прибыли. FCF: ESAB генерирует 213,28 млн $, MLI — 686,64 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ESAB | MLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,84 млрд $ | 4,18 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +3.70% | +10.90% | |
| Чистая прибыль | 226,77 млн $ | 765,19 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -14.40% | +26.50% | |
| EPS (TTM) | $3,72 | $3,50 | |
| Операц. Cash Flow | 260,57 млн $ | 755,44 млн $ | |
| Free Cash Flow | 213,28 млн $ | 686,64 млн $ |
Дивиденды
ESAB и MLI — дивидендные акции. Доходность: ESAB — 0,48%, MLI — 1,24%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. ESAB платит дивиденды 5 лет подряд, MLI — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ESAB — 14,13%, MLI — 15,37%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | ESAB | MLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0,48% | 1,24% | |
| Годовые дивиденды | $0,22 | $0,87 | |
| Коэфф. выплат | 14,13% | 15,37% | |
| Лет выплат | 5 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 10,97% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ESAB приходится на ноябре (+10,08%), а MLI — на июле (+8,47%). Слабые месяцы: для ESAB — сентябрь (-3,87%), для MLI — март (-4,11%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: февраль, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MLI: +24,87% против +23,25%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ESAB Corporation или Mueller Industries, Inc.?
У кого выше рентабельность — ESAB или MLI?
Какие дивиденды у ESAB Corporation и Mueller Industries, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — ESAB Corporation или Mueller Industries, Inc.?
У кого выше маржинальность — ESAB или MLI?
Какая акция лучше по технике — ESAB или MLI?
Что лучше купить — ESAB или MLI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией