Сравнение ES vs PPL

Тикер 1

Тикер 2

ES34

5PPL

Eversource Energy (ES) и PPL Corporation (PPL) представляют одну индустрию — «Коммунальные услуги». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. ES торгуется с P/E 14.85, тогда как PPL — с P/E 21.86. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По ROE лидирует ES (10.86% vs 8.32%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа PPL — 13.09%, у ES — 12.55%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная доходность ES составляет 4.46%, у PPL — 3.11%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. ES набирает 42 из 100 по техническому скорингу, PPL — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте ES уверенно лидирует со счётом 34:5. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Eversource Energy

ESNYSE

69,63 $+0,59 $ (+0,85%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 26,19 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

7.8

Качество

4.7

Рост

8.1

Техника

3.0

Дивиденды

8.4

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

PPL Corporation

PPLNYSE

36,17 $+0,73 $ (+2,06%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 27,21 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

5.5

Качество

4.7

Рост

8.2

Техника

4.0

Дивиденды

8.0

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

ESPPL

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу ES — P/E 14.85 vs 21.86 у PPL. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) ES оценён ниже: 1.86 против 2.86. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA ES — 10.32, у PPL — 12.12. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE ES — 10.86%, у PPL — 8.32%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. PPL удерживает чистую маржу на уровне 13.09%, опережая ES (12.55%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ES — 1.84, у PPL — 1.35. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности ES ниже 1 (0.65), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ESPPL

Показатель	ES	PPL
Мультипликаторы оценки
P/E	14.85	21.86
P/B	1.57	1.77
P/S	1.86	2.86
PEG	0.15	1.02
EV/EBITDA	10.32	12.12
Рентабельность
ROE	10.86%	8.32%
ROA	2.70%	2.63%
Валовая маржа	39.87%	35.20%
Операц. маржа	22.52%	23.53%
Чистая маржа	12.55%	13.09%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.84	1.35
Текущая ликв.	0.65	1.00
Быстрая ликв.	0.59	0.88
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.46%	3.11%
Коэфф. выплат	64.08%	66.12%
EPS	$4.65	$1.62
Балансовая стоим.	$44.38	$19.98

Технический анализ

Техническая картина в пользу ES: скоринг 42/100 vs 21/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ES — 52.2, PPL — 34.3. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: ES на -0.1%, PPL на -6.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: ES — 14.6 (нет тренда), PPL — 39.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета PPL — 0.09, ES — 0.31. Оба значения в приемлемом диапазоне.

ESPPL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ES	PPL
Осцилляторы
RSI (14)	52.23	34.33
Stochastic %K	50.09	20.11
CCI (20)	50.14	-84.37
MFI	44.51	25.59
Williams %R	-49.91	-79.89
MACD гистограмма	0.12	-0.18
Momentum (10)	0.53	-1.44
Тренд
ADX	14.60	39.92
Цена vs EMA 9	+1.00%	-0.79%
Цена vs EMA 20	+0.84%	-3.02%
Цена vs SMA 50	-0.13%	-6.19%
Цена vs SMA 200	-0.18%	-3.33%
Объём
CMF	-0.10	-0.39
Volume Ratio	71.86	73.48
Волатильность и статистика
Beta	0.31	0.09
ATR %	2.00%	1.95%
Sharpe (1г)	0.13	0.07
RS Rating	52.00	42.00
52w от хая	-9.40	-11.63
BB ширина	6.27	14.52

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ES генерирует 13,55 млрд $, PPL — 9,04 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ES — 1,69 млрд $, PPL — 1,18 млрд $. ES генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ES — -45,10 млн $, PPL — -1,40 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ES	PPL
Выручка	13,55 млрд $	9,04 млрд $
Чистая прибыль	1,69 млрд $	1,18 млрд $
EPS (TTM)	$4.56	$1.60
Операц. Cash Flow	4,11 млрд $	2,63 млрд $
Free Cash Flow	-45,10 млн $	-1,40 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: ES платит 4.46%, PPL — 3.11%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: ES — 13 лет, PPL — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ES — 64.08%, PPL — 66.12%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	ES	PPL
Див. доходность	4.46%	3.11%
Годовые дивиденды	$1.57	$0.57
Коэфф. выплат	64.08%	66.12%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-8.16%	-19.25%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ES показывает лучшую среднюю доходность в июле (+3.58%), PPL — в январе (+2.48%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ES — сентябрь (-1.97%), PPL — февраль (-3.04%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, июнь, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, март, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ES: +6.03% против +4.24%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+1.4

-0.5

+1.4

+0.4

+0.2

-0.3

+3.6

-0.5

-2.0

+0.5

+1.3

+0.4

PPL

+2.5

-3.0

+1.5

+0.8

-2.6

+2.1

+0.4

-2.0

+2.2

+2.4

-1.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Eversource Energy или PPL Corporation?

Мультипликатор P/E у Eversource Energy ниже (14.85 vs 21.86), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — ES или PPL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ES — 10.86%, PPL — 8.32%. Преимущество у ES.

Какие дивиденды у Eversource Energy и PPL Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность ES — 4.46%, PPL — 3.11%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Eversource Energy или PPL Corporation?

Выручка ES за TTM — 13,55 млрд $, PPL — 9,04 млрд $. ES генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — ES или PPL?

Чистая маржа ES — 12.55%, PPL — 13.09%. По маржинальности компании близки.

Какая акция лучше по технике — ES или PPL?

Технический скоринг: ES — 42/100, PPL — 21/100. ES имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ES или PPL?

Однозначного ответа нет. Счёт 34:5 в пользу ES по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией