Сравнение ERAS vs PTCT

Тикер 1

Тикер 2

ERAS19

19PTCT

Erasca, Inc. (ERAS) и PTC Therapeutics, Inc. (PTCT) — прямые конкуренты в индустрии «Биотехнологии», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации PTCT крупнее в 1.6× (5,79 млрд $ vs 3,61 млрд $). Обе компании убыточны: P/E ERAS — -12.22, PTCT — -31.39. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. ERAS работает в убыток — ROE -77.01%, тогда как PTCT показывает рентабельность 99.84%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. PTCT убыточен — чистая маржа -22.58%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По техническому скорингу PTCT сильнее: 54/100 против 38/100 у ERAS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 19:19 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между ERAS и PTCT зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Erasca, Inc.

ERASNASDAQ

11,61 $+0,49 $ (+4,36%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 3,61 млрд $

ETP Rank4.1

Стоимость

6.0

Качество

5.2

Рост

2.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

3.0

PTC Therapeutics, Inc.

PTCTNASDAQ

69,79 $-1,23 $ (-1,73%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 5,79 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

8.2

Качество

6.8

Рост

8.8

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

ERASPTCT

Фундаментальный анализ

Ни ERAS (P/E -12.22), ни PTCT (P/E -31.39) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. ERAS работает в убыток — ROE -77.01%, тогда как PTCT показывает рентабельность 99.84%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ERAS — 0.12, у PTCT — -2.19. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ERASPTCT

Показатель	ERAS	PTCT
Мультипликаторы оценки
P/E	-12.22	-31.39
P/B	8.60	-32.48
P/S	0.00	7.12
PEG	0.11	0.24
EV/EBITDA	-26.85	-245.84
Рентабельность
ROE	-77.01%	99.84%
ROA	-60.06%	-6.51%
Валовая маржа	0.00%	77.84%
Операц. маржа	0.00%	-8.18%
Чистая маржа	0.00%	-22.58%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.12	-2.19
Текущая ликв.	9.52	2.44
Быстрая ликв.	9.52	2.36
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-0.91	$-2.26
Балансовая стоим.	$1.29	$-2.19

Технический анализ

PTCT набирает 54 из 100 по техническому скорингу, ERAS — 38 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ERAS — 42.0 (нейтральная зона), PTCT — 49.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: PTCT выше на 1.3%, ERAS — ниже на -24.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: ERAS — 26.6 (выраженный тренд), PTCT — 20.1 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ERAS стабильнее (0.68 vs 1.03). Значение ниже 0.8 делает ERAS защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) ERAS составляет 11.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ERASPTCT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ERAS	PTCT
Осцилляторы
RSI (14)	41.96	49.38
Stochastic %K	81.08	37.99
CCI (20)	-21.80	9.34
MFI	57.17	55.92
Williams %R	-18.92	-62.01
MACD гистограмма	0.06	-0.01
Momentum (10)	0.22	5.30
Тренд
ADX	26.58	20.07
Цена vs EMA 9	+3.94%	-1.42%
Цена vs EMA 20	-6.72%	-0.71%
Цена vs SMA 50	-24.19%	+1.33%
Цена vs SMA 200	+50.30%	+2.58%
Объём
CMF	-0.08	-0.15
Volume Ratio	67.26	53.31
Волатильность и статистика
Beta	0.68	1.03
ATR %	11.33%	4.24%
Sharpe (1г)	2.53	1.09
RS Rating	99.00	80.00
52w от хая	-54.20	-20.24
BB ширина	131.01	21.18

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ERAS — 0 $, PTCT — 1,73 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ERAS убыточен (чистая прибыль -124,55 млн $), тогда как PTCT генерирует прибыль (682,64 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): ERAS — -95,58 млн $, PTCT — 702,34 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ERAS	PTCT
Выручка	0 $	1,73 млрд $
Чистая прибыль	-124,55 млн $	682,64 млн $
EPS (TTM)	$-0.44	$8.58
Операц. Cash Flow	-95,45 млн $	711,20 млн $
Free Cash Flow	-95,58 млн $	702,34 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	ERAS	PTCT
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ERAS — январе (+22.03%), для PTCT — ноябре (+14.47%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ERAS — апрель (-9.57%), PTCT — октябрь (-6.31%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, май, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ERAS: +30.96% против +25.45%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ERAS

+22.0

+8.5

-8.8

-9.6

-5.2

-1.5

+15.8

+10.8

-1.1

+4.4

-4.0

-0.5

PTCT

+4.1

-5.3

-2.3

+4.8

-0.1

+6.2

+0.7

+7.2

+2.3

-6.3

+14.5

-0.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Erasca, Inc. или PTC Therapeutics, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ERAS или PTCT?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ERAS — -77.01%, PTCT — 99.84%. Преимущество у PTCT.

Какие дивиденды у Erasca, Inc. и PTC Therapeutics, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Erasca, Inc. или PTC Therapeutics, Inc.?

Выручка ERAS за TTM — 0 $, PTCT — 1,73 млрд $. PTCT генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — ERAS или PTCT?

Технический скоринг: ERAS — 38/100, PTCT — 54/100. PTCT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ERAS или PTCT?

Однозначного ответа нет. Счёт 19:19 в пользу ничьей по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией