Сравнение EPRT vs SPG

Тикер 1

Тикер 2

EPRT13

29SPG

Обе компании работают в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)»: Essential Properties Realty Trust, Inc. (EPRT) и Simon Property Group, Inc. (SPG). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации SPG крупнее в 9.8× (66,56 млрд $ vs 6,79 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует SPG с P/E 14.13 (у EPRT — 25.64). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Рентабельность капитала SPG составляет 125.93%, что превышает показатель EPRT (6.32%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности SPG впереди: 70.40% против 43.28% у EPRT. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По дивидендной доходности SPG впереди: 4.24% годовых против 3.90% у EPRT. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу SPG: скоринг 60/100 vs 41/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. SPG побеждает по числу метрик: 29 против 13 у EPRT. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Essential Properties Realty Trust, Inc.

EPRTNYSE

31,38 $+0,07 $ (+0,22%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 6,79 млрд $

ETP Rank7.2

Стоимость

6.7

Качество

9.1

Рост

8.6

Техника

3.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

7.5

Сезонность

6.0

Simon Property Group, Inc.

SPGNYSE

204,90 $+0,80 $ (+0,39%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 66,56 млрд $

ETP Rank4.5

Стоимость

7.1

Качество

5.8

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

8.4

Прогнозы

5.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

EPRTSPG

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, SPG выглядит привлекательнее: 14.13 против 25.64. Премия к оценке EPRT может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/B (цена/балансовая стоимость) EPRT дешевле: 1.50 против 13.61. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA SPG оценён ниже: 12.29 vs 17.44. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. SPG демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 125.93% против 6.32% у EPRT. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: SPG — 70.40%, EPRT — 43.28%. У SPG маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. SPG несёт высокую долговую нагрузку — D/E 5.96, тогда как EPRT практически без долга (D/E 0.60). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности SPG ниже 1 (0.84), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

EPRTSPG

Показатель	EPRT	SPG
Мультипликаторы оценки
P/E	25.64	14.13
P/B	1.50	13.61
P/S	11.42	9.97
PEG	3.36	0.11
EV/EBITDA	17.44	12.29
Рентабельность
ROE	6.32%	125.93%
ROA	3.59%	11.81%
Валовая маржа	70.33%	85.24%
Операц. маржа	64.98%	48.28%
Чистая маржа	43.28%	70.40%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.60	5.96
Текущая ликв.	736.22	0.84
Быстрая ликв.	736.22	0.84
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.90%	4.24%
Коэфф. выплат	94.95%	64.93%
EPS	$1.22	$14.45
Балансовая стоим.	$20.92	$19.56

Технический анализ

По техническому скорингу SPG сильнее: 60/100 против 41/100 у EPRT. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у EPRT составляет 49.4 (нейтральная зона), у SPG — 50.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. SPG торгуется выше SMA 50 (4.2%), тогда как EPRT ниже этой средней (-0.9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: EPRT — 23.4 (слабый тренд), SPG — 12.4 (нет тренда). EPRT менее волатилен — бета 0.03 против 0.49 у SPG. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

EPRTSPG

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	EPRT	SPG
Осцилляторы
RSI (14)	49.44	50.57
Stochastic %K	74.07	28.39
CCI (20)	23.05	-104.44
MFI	38.19	37.39
Williams %R	-25.93	-71.61
MACD гистограмма	0.01	-0.67
Momentum (10)	-0.09	-1.45
Тренд
ADX	23.41	12.40
Цена vs EMA 9	+1.14%	+1.29%
Цена vs EMA 20	+0.47%	+1.43%
Цена vs SMA 50	-0.89%	+4.23%
Цена vs SMA 200	+1.17%	+9.73%
Объём
CMF	-0.33	-0.12
Volume Ratio	44.13	129.44
Волатильность и статистика
Beta	0.03	0.49
ATR %	1.75%	1.78%
Sharpe (1г)	-0.37	0.66
RS Rating	39.00	58.00
52w от хая	-9.65	-2.00
BB ширина	4.20	3.11

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): EPRT — 561,89 млн $, SPG — 6,36 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: EPRT — 253,01 млн $, SPG — 4,61 млрд $. SPG генерирует больше чистой прибыли. FCF: EPRT генерирует 381,08 млн $, SPG — 3,57 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	EPRT	SPG
Выручка	561,89 млн $	6,36 млрд $
Чистая прибыль	253,01 млн $	4,61 млрд $
EPS (TTM)	$1.29	$14.14
Операц. Cash Flow	381,08 млн $	4,48 млрд $
Free Cash Flow	381,08 млн $	3,57 млрд $

Дивиденды

EPRT и SPG — дивидендные акции. Доходность: EPRT — 3.90%, SPG — 4.24%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. EPRT платит дивиденды 9 лет подряд, SPG — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EPRT — 94.95%, SPG — 64.93%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	EPRT	SPG
Див. доходность	3.90%	4.24%
Годовые дивиденды	$0.31	$4.45
Коэфф. выплат	94.95%	64.93%
Лет выплат	9.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-20.88%	-5.32%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность EPRT приходится на апреле (+5.93%), а SPG — на ноябре (+6.22%). Слабые месяцы: для EPRT — март (-4.59%), для SPG — март (-7.11%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: февраль, апрель, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у EPRT: +16.62% против +7.09%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

EPRT

+4.4

+1.1

-4.6

+5.9

+0.2

-1.2

+4.6

+4.7

-3.6

+0.7

+4.9

-0.6

SPG

+0.8

+2.0

-7.1

+1.8

-2.3

+2.3

+1.6

+1.1

-1.9

+1.6

+6.2

+0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Essential Properties Realty Trust, Inc. или Simon Property Group, Inc.?

По P/E Simon Property Group, Inc. оценена ниже: 14.13 против 25.64. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — EPRT или SPG?

ROE EPRT — 6.32%, SPG — 125.93%. SPG демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Essential Properties Realty Trust, Inc. и Simon Property Group, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность EPRT — 3.90%, SPG — 4.24%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Essential Properties Realty Trust, Inc. или Simon Property Group, Inc.?

По объёму выручки: EPRT — 561,89 млн $, SPG — 6,36 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — EPRT или SPG?

Чистая маржа EPRT — 43.28%, SPG — 70.40%. SPG оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — EPRT или SPG?

Технический скоринг: EPRT — 41/100, SPG — 60/100. SPG имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — EPRT или SPG?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик EPRT выигрывает 13, SPG — 29. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией