Сравнение EPD vs MPC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу MPC — P/E 10,27 vs 13,11 у EPD. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) MPC оценён ниже: 0,57 против 1,40. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) EPD дешевле: 2,71 против 4,55. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MPC оценён ниже: 6,51 vs 7,94. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MPC демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 48,71% против 21,18% у EPD. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: EPD — 10,77%, MPC — 5,56%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: EPD — 0,09, MPC — 1,80. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности EPD ниже 1 (0,93), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | EPD | MPC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 13,11 | 10,27 | |
| P/B | 2,71 | 4,55 | |
| P/S | 1,40 | 0,57 | |
| PEG | 1,76 | 0,03 | |
| EV/EBITDA | 7,94 | 6,51 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 21,18% | 48,71% | |
| ROA | 7,70% | 9,07% | |
| Валовая маржа | 13,25% | 11,62% | |
| Операц. маржа | 12,97% | 7,95% | |
| Чистая маржа | 10,77% | 5,56% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,09 | 1,80 | |
| Текущая ликв. | 0,93 | 1,25 | |
| Быстрая ликв. | 0,93 | 0,89 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 5,84% | 1,31% | |
| Коэфф. выплат | 56,36% | 13,57% | |
| EPS | $2,88 | $29,40 | |
| Балансовая стоим. | $51,33 | $88,38 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу MPC: скоринг 50/100 vs 38/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: EPD — 47,6, MPC — 50,9. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: EPD на 0,5%, MPC на 6,8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: EPD — 15,0 (нет тренда), MPC — 30,6 (выраженный тренд). Волатильность: бета EPD — -0,22, MPC — -0,09. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MPC составляет 3,4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | EPD | MPC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47,65 | 50,85 | |
| Stochastic %K | 24,63 | 21,44 | |
| CCI (20) | -61,95 | -132,81 | |
| MFI | 43,92 | 36,15 | |
| Williams %R | -75,37 | -78,56 | |
| MACD гистограмма | -0,10 | -3,46 | |
| Momentum (10) | -0,98 | -11,04 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14,96 | 30,62 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,74% | -2,10% | |
| Цена vs EMA 20 | -0,70% | -1,04% | |
| Цена vs SMA 50 | +0,54% | +6,80% | |
| Цена vs SMA 200 | +6,16% | +32,96% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,11 | 0,00 | |
| Volume Ratio | 77,86 | 69,34 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0,22 | -0,09 | |
| ATR % | 1,88% | 3,36% | |
| Sharpe (1г) | 0,90 | 1,73 | |
| RS Rating | 58,00 | 87,00 | |
| 52w от хая | -6,01 | -8,79 | |
| BB ширина | 4,26 | 8,96 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: EPD генерирует 52,60 млрд $, MPC — 132,70 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MPC — -4,40%, EPD — -6,40%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: EPD — 5,81 млрд $, MPC — 4,05 млрд $. EPD генерирует больше чистой прибыли. FCF: EPD генерирует 2,96 млрд $, MPC — 4,77 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | EPD | MPC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 52,60 млрд $ | 132,70 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -6.40% | -4.40% | |
| Чистая прибыль | 5,81 млрд $ | 4,05 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -1.50% | +17.50% | |
| EPS (TTM) | $2,66 | $13,27 | |
| Операц. Cash Flow | 8,59 млрд $ | 8,25 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,96 млрд $ | 4,77 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: EPD платит 5,84%, MPC — 1,31%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. EPD платит дивиденды 13 лет подряд, MPC — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EPD — 56,36%, MPC — 13,57%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | EPD | MPC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 5,84% | 1,31% | |
| Годовые дивиденды | $1,66 | $3,00 | |
| Коэфф. выплат | 56,36% | 13,57% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -1,61% | 5,28% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет EPD показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4,12%), MPC — в июле (+5,71%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для EPD — октябрь (-2,40%), для MPC — декабрь (-2,31%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, май, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MPC: +20,77% против +4,43%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Enterprise Products Partners L.P. или Marathon Petroleum Corporation?
У кого выше рентабельность — EPD или MPC?
Какие дивиденды у Enterprise Products Partners L.P. и Marathon Petroleum Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Enterprise Products Partners L.P. или Marathon Petroleum Corporation?
У кого выше маржинальность — EPD или MPC?
Какая акция лучше по технике — EPD или MPC?
Что лучше купить — EPD или MPC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией