Сравнение EPD vs ET
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, ET выглядит привлекательнее: 14.36 против 14.63. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По соотношению цены к выручке (P/S) ET оценён ниже: 0.78 против 1.65. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B ET — 2.01, у EPD — 2.92. EV/EBITDA ET — 9.50, у EPD — 11.80. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE EPD — 20.04%, у ET — 13.97%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. EPD удерживает чистую маржу на уровне 11.42%, опережая ET (5.41%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у EPD — 1.17, у ET — 2.06. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности EPD ниже 1 (0.91), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | EPD | ET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 14.63 | 14.36 | |
| P/B | 2.92 | 2.01 | |
| P/S | 1.65 | 0.78 | |
| PEG | 9.73 | -1293234987121041.25 | |
| EV/EBITDA | 11.80 | 9.50 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 20.04% | 13.97% | |
| ROA | 7.30% | 3.28% | |
| Валовая маржа | 14.18% | 22.91% | |
| Операц. маржа | 13.86% | 11.11% | |
| Чистая маржа | 11.42% | 5.41% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.17 | 2.06 | |
| Текущая ликв. | 0.91 | 1.17 | |
| Быстрая ликв. | 0.61 | 0.93 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 5.56% | 6.62% | |
| Коэфф. выплат | 79.93% | 98.53% | |
| EPS | $2.69 | $1.40 | |
| Балансовая стоим. | $13.88 | $14.53 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 75/100 и 75/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: EPD — 60.8, ET — 57.6. Обе акции находятся в одной зоне. EPD и ET находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3.7% и +4.2% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: EPD — 16.7 (нет тренда), ET — 20.5 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета EPD — -0.02, ET — 0.07. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | EPD | ET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 60.80 | 57.62 | |
| Stochastic %K | 74.38 | 65.50 | |
| CCI (20) | 133.60 | 90.58 | |
| MFI | 68.19 | 56.62 | |
| Williams %R | -25.62 | -34.50 | |
| MACD гистограмма | 0.15 | 0.02 | |
| Momentum (10) | 1.83 | 0.29 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.74 | 20.46 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.04% | +0.26% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.23% | +1.48% | |
| Цена vs SMA 50 | +3.69% | +4.23% | |
| Цена vs SMA 200 | +16.23% | +13.22% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.06 | 0.18 | |
| Volume Ratio | 74.76 | 106.46 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.02 | 0.07 | |
| ATR % | 1.94% | 2.14% | |
| Sharpe (1г) | 1.04 | 0.42 | |
| RS Rating | 66.00 | 57.00 | |
| 52w от хая | -1.93 | -2.61 | |
| BB ширина | 7.09 | 8.61 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: EPD генерирует 52,60 млрд $, ET — 82,63 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: EPD — 5,81 млрд $, ET — 4,90 млрд $. EPD генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): EPD — 2,96 млрд $, ET — 3,85 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | EPD | ET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 52,60 млрд $ | 82,63 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 5,81 млрд $ | 4,90 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $2.66 | $1.36 | |
| Операц. Cash Flow | 8,59 млрд $ | 10,15 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,96 млрд $ | 3,85 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: EPD платит 5.56%, ET — 6.62%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: EPD — 13 лет, ET — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EPD — 79.93%, ET — 98.53%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | EPD | ET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 5.56% | 6.62% | |
| Годовые дивиденды | $1.10 | $0.67 | |
| Коэфф. выплат | 79.93% | 98.53% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -9.38% | 1.92% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет EPD показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4.12%), ET — в апреле (+13.92%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: EPD — октябрь (-2.40%), ET — март (-5.38%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, июнь, август, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ET: +8.62% против +4.70%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Enterprise Products Partners L.P. или Energy Transfer LP?
У кого выше рентабельность — EPD или ET?
Какие дивиденды у Enterprise Products Partners L.P. и Energy Transfer LP?
Какая компания крупнее по выручке — Enterprise Products Partners L.P. или Energy Transfer LP?
У кого выше маржинальность — EPD или ET?
Какая акция лучше по технике — EPD или ET?
Что лучше купить — EPD или ET?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией