Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение EPAM vs FISV

Тикер 1

Тикер 2

EPAM22

18FISV

EPAM против FISV — два эмитента индустрии «IT-услуги», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации FISV крупнее в 5,2× (27,49 млрд $ vs 5,24 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует FISV с P/E 9,88 (у EPAM — 13,53). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Рентабельность капитала FISV составляет 10,77%, что превышает показатель EPAM (11,19%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности FISV впереди: 13,42% против 7,15% у EPAM. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. EPAM набирает 65 из 100 по техническому скорингу, FISV — 43 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 22:18 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

EPAM Systems, Inc.

EPAMNYSE

$100,29+$0,39 (+0,39%)

Технологии · IT-услуги

Капитализация: 5,24 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

8.5

Качество

7.3

Рост

5.3

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

7.0

Fiserv, Inc.

FISVNASDAQ

$51,56-$1,16 (-2,20%)

Технологии · IT-услуги

Капитализация: 27,49 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

9.2

Качество

4.7

Рост

5.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

EPAMFISV

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, FISV выглядит привлекательнее: 9,88 против 13,53. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По соотношению цены к выручке (P/S) EPAM оценён ниже: 0,93 против 1,32. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) FISV дешевле: 1,03 против 1,49. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA EPAM оценён ниже: 6,72 vs 7,96. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. FISV демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 10,77% против 11,19% у EPAM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: FISV — 13,42%, EPAM — 7,15%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: EPAM — 0,04, FISV — 1,04. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

EPAMFISV

Показатель	EPAM	FISV
Мультипликаторы оценки
P/E	13,53	9,88
P/B	1,49	1,03
P/S	0,93	1,32
PEG	2,81	-0,76
EV/EBITDA	6,72	7,96
Рентабельность
ROE	11,19%	10,77%
ROA	8,78%	3,46%
Валовая маржа	28,33%	47,22%
Операц. маржа	10,26%	21,37%
Чистая маржа	7,15%	13,42%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,04	1,04
Текущая ликв.	2,75	1,04
Быстрая ликв.	2,75	1,04
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	$7,68	$5,23
Балансовая стоим.	$67,32	$50,24

Технический анализ

Техническая картина в пользу EPAM: скоринг 65/100 vs 43/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: EPAM — 54,4, FISV — 46,4. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: EPAM выше на 9,6%, FISV — ниже на -0,4%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: EPAM — 21,0 (слабый тренд), FISV — 14,0 (нет тренда). Волатильность: бета FISV — 0,45, EPAM — 0,58. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) EPAM составляет 6,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

EPAMFISV

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	EPAM	FISV
Осцилляторы
RSI (14)	54,40	46,38
Stochastic %K	51,12	27,88
CCI (20)	24,06	-42,89
MFI	71,24	48,05
Williams %R	-48,88	-72,12
MACD гистограмма	-0,26	-0,17
Momentum (10)	-6,60	-4,07
Тренд
ADX	21,03	13,96
Цена vs EMA 9	+0,19%	-2,46%
Цена vs EMA 20	+2,65%	-2,10%
Цена vs SMA 50	+9,56%	-0,38%
Цена vs SMA 200	-30,00%	-14,85%
Объём
CMF	0,34	0,16
Volume Ratio	61,70	125,23
Волатильность и статистика
Beta	0,58	0,45
ATR %	6,02%	4,16%
Sharpe (1г)	-0,66	-1,37
RS Rating	7,00	1,00
52w от хая	-54,93	-63,28
BB ширина	33,17	12,95

Финансовая отчётность

По объёму выручки: EPAM генерирует 5,46 млрд $, FISV — 21,19 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: EPAM — +15,40%, FISV — +3,60%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: EPAM — 377,68 млн $, FISV — 3,48 млрд $. FISV генерирует больше чистой прибыли. FCF: EPAM генерирует 612,69 млн $, FISV — 4,30 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	EPAM	FISV
Выручка	5,46 млрд $	21,19 млрд $
Рост выручки (г/г)	+15.40%	+3.60%
Чистая прибыль	377,68 млн $	3,48 млрд $
Рост прибыли (г/г)	-16.90%	+11.10%
EPS (TTM)	$6,76	$6,34
Операц. Cash Flow	654,93 млн $	6,06 млрд $
Free Cash Flow	612,69 млн $	4,30 млрд $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	EPAM	FISV
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет EPAM показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+10,24%), FISV — в ноябре (+5,60%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для EPAM — февраль (-9,40%), для FISV — октябрь (-4,89%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июнь, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у EPAM: +12,83% против +5,16%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

EPAM

+2,0

-9,4

+0,6

-0,3

+1,3

-3,3

+9,1

+5,7

-3,7

-2,3

+10,2

+2,9

FISV

+3,2

+1,9

-1,6

+0,6

-0,8

-1,3

+3,8

+0,6

-2,3

-4,9

+5,6

+0,3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — EPAM Systems, Inc. или Fiserv, Inc.?

Мультипликатор P/E у Fiserv, Inc. ниже (9,88 vs 13,53), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — EPAM или FISV?

ROE EPAM — 11,19%, FISV — 10,77%. Показатели сопоставимы.

Какие дивиденды у EPAM Systems, Inc. и Fiserv, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — EPAM Systems, Inc. или Fiserv, Inc.?

По объёму выручки: EPAM — 5,46 млрд $, FISV — 21,19 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — EPAM или FISV?

Чистая маржа EPAM — 7,15%, FISV — 13,42%. FISV оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — EPAM или FISV?

Технический скоринг: EPAM — 65/100, FISV — 43/100. EPAM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — EPAM или FISV?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик EPAM выигрывает 22, FISV — 18. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией