Сравнение ENPG vs VLHZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ENPG с P/E 8,53 (у VLHZ — 92,13). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) ENPG дешевле: 0,21 против 0,90. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B ENPG — 0,40, у VLHZ — 1,25. EV/EBITDA ENPG — 5,47, у VLHZ — 11,31. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ENPG (1,67% vs 1,35%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ENPG — 1,33%, у VLHZ — 0,97%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ENPG — 1,34, у VLHZ — 0,31. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности ENPG ниже 1 (0,72), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ENPG | VLHZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8,53 | 92,13 | |
| P/B | 0,40 | 1,25 | |
| P/S | 0,21 | 0,90 | |
| PEG | -0,67 | -2,90 | |
| EV/EBITDA | 5,47 | 11,31 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 1,67% | 1,35% | |
| ROA | 0,72% | 1,03% | |
| Валовая маржа | 25,17% | 15,41% | |
| Операц. маржа | 7,99% | 3,94% | |
| Чистая маржа | 1,33% | 0,97% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,34 | 0,31 | |
| Текущая ликв. | 0,72 | 2,53 | |
| Быстрая ликв. | 0,39 | 1,88 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 8,01% | |
| Коэфф. выплат | — | 221,72% | |
| EPS | $0,67 | $2,21 | |
| Балансовая стоим. | $14,16 | $163,47 | |
Технический анализ
VLHZ набирает 72 из 100 по техническому скорингу, ENPG — 65 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ENPG — 54,6 (нейтральная зона), VLHZ — 60,1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: VLHZ выше на 8,6%, ENPG — ниже на -2,1%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: ENPG — 24,8 (слабый тренд), VLHZ — 28,4 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете VLHZ стабильнее (0,91 vs 1,32). Дневная волатильность (ATR%) VLHZ составляет 6,7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ENPG | VLHZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 54,64 | 60,15 | |
| Stochastic %K | 84,48 | 70,81 | |
| CCI (20) | 96,12 | 116,00 | |
| MFI | 83,77 | 81,45 | |
| Williams %R | -15,52 | -29,19 | |
| MACD гистограмма | 7,04 | 2,98 | |
| Momentum (10) | 28,25 | 21,80 | |
| Тренд | |||
| ADX | 24,81 | 28,37 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,98% | +2,83% | |
| Цена vs EMA 20 | +4,19% | +7,70% | |
| Цена vs SMA 50 | -2,15% | +8,58% | |
| Цена vs SMA 200 | -23,12% | -20,12% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,10 | 0,10 | |
| Volume Ratio | 44,25 | 51,47 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,32 | 0,91 | |
| ATR % | 5,59% | 6,74% | |
| Sharpe (1г) | -1,03 | 0,01 | |
| RS Rating | 27,00 | 57,00 | |
| 52w от хая | -41,72 | -59,09 | |
| BB ширина | 34,38 | 39,05 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ENPG — 17,70 млрд ₽, VLHZ — 1,14 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ENPG растёт быстрее по выручке: +20,80% год к году против -64,70% у VLHZ. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: ENPG — 235 млн ₽, VLHZ — 11,07 млн ₽. ENPG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ENPG — 768 млн ₽, VLHZ — 123,28 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ENPG | VLHZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 17,70 млрд ₽ | 1,14 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +20.80% | -64.70% | |
| Чистая прибыль | 235 млн ₽ | 11,07 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -82.60% | -76.80% | |
| EPS (TTM) | $0,67 | $2,21 | |
| Операц. Cash Flow | 2,95 млрд ₽ | 172,74 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 768 млн ₽ | 123,28 млн ₽ |
Дивиденды
VLHZ выплачивает дивиденды с доходностью 8,01% годовых, тогда как ENPG дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. VLHZ выплачивает дивиденды 10 лет подряд, тогда как ENPG не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ENPG | VLHZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 8,01% | |
| Годовые дивиденды | — | $20,00 | |
| Коэфф. выплат | — | 221,72% | |
| Лет выплат | 0 | 10 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 7,78% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ENPG показывает лучшую доходность в январе (+4,80%). Для VLHZ сезонные данные отсутствуют.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ЭН+ ГРУП или ВХЗ?
У кого выше рентабельность — ENPG или VLHZ?
Какие дивиденды у ЭН+ ГРУП и ВХЗ?
Какая компания крупнее по выручке — ЭН+ ГРУП или ВХЗ?
У кого выше маржинальность — ENPG или VLHZ?
Какая акция лучше по технике — ENPG или VLHZ?
Что лучше купить — ENPG или VLHZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией