Сравнение ENPG vs TRMK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность TRMK (P/E -5.13) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. ENPG показывает P/E 8.53. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) ENPG дешевле: 0.21 против 0.27. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B ENPG — 0.40, у TRMK — 3.20. ENPG торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA TRMK — 5.35, у ENPG — 5.47. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE TRMK отрицательный (-75.03%), что говорит об убыточности. ENPG генерирует прибыль с ROE 1.67%. По этому критерию преимущество однозначно. TRMK убыточен — чистая маржа -6.05%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ENPG — 1.34, у TRMK — 17.30. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности ENPG ниже 1 (0.72), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ENPG | TRMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8.53 | -5.13 | |
| P/B | 0.40 | 3.20 | |
| P/S | 0.21 | 0.27 | |
| PEG | -0.90 | — | |
| EV/EBITDA | 5.47 | 5.35 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 1.67% | -75.03% | |
| ROA | 0.72% | -4.10% | |
| Валовая маржа | 25.17% | 22.23% | |
| Операц. маржа | 7.99% | 7.08% | |
| Чистая маржа | 1.33% | -6.05% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.34 | 17.30 | |
| Текущая ликв. | 0.72 | 0.93 | |
| Быстрая ликв. | 0.39 | 0.65 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $0.67 | $-20.01 | |
| Балансовая стоим. | $14.16 | $32.05 | |
Технический анализ
TRMK набирает 32 из 100 по техническому скорингу, ENPG — 24 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ENPG — 31.4 (нейтральная зона), TRMK — 47.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: ENPG на -11.4%, TRMK на -3.6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: ENPG — 29.1 (выраженный тренд), TRMK — 16.2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете TRMK стабильнее (0.87 vs 1.13). Дневная волатильность (ATR%) TRMK составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ENPG | TRMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 31.42 | 47.53 | |
| Stochastic %K | 19.22 | 42.11 | |
| CCI (20) | -124.28 | -28.54 | |
| MFI | 26.16 | 52.84 | |
| Williams %R | -80.78 | -57.89 | |
| MACD гистограмма | -0.50 | 0.42 | |
| Momentum (10) | -7.60 | 2.58 | |
| Тренд | |||
| ADX | 29.14 | 16.16 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.72% | -1.51% | |
| Цена vs EMA 20 | -5.33% | -1.24% | |
| Цена vs SMA 50 | -11.45% | -3.58% | |
| Цена vs SMA 200 | -12.13% | -12.14% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.10 | -0.10 | |
| Volume Ratio | 92.32 | 198.77 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.13 | 0.87 | |
| ATR % | 3.16% | 3.98% | |
| Sharpe (1г) | -0.11 | 0.46 | |
| RS Rating | 71.00 | 44.00 | |
| 52w от хая | -29.48 | -28.10 | |
| BB ширина | 17.15 | 15.71 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ENPG — 17,70 млрд ₽, TRMK — 404,36 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ENPG растёт быстрее по выручке: +2.27% год к году против -13.70% у TRMK. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. По чистой прибыли ситуация полярная: ENPG зарабатывает 235 млн ₽, а TRMK фиксирует убыток (-24,46 млрд ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): ENPG — 768 млн ₽, TRMK — 2,14 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ENPG | TRMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 17,70 млрд ₽ | 404,36 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +2.27% | -13.70% | |
| Чистая прибыль | 235 млн ₽ | -24,46 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -49.69% | — | — |
| EPS (TTM) | $0.67 | $-20.01 | |
| Операц. Cash Flow | 2,95 млрд ₽ | 19,09 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 768 млн ₽ | 2,14 млрд ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. TRMK выплачивает дивиденды 16 лет подряд, тогда как ENPG не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ENPG | TRMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $9.51 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 16.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 30.12% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ENPG — январе (+4.82%), для TRMK — июле (+5.57%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ENPG — сентябрь (-5.04%), TRMK — сентябрь (-5.99%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, апрель, май, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Эн+ или Трубная Металлургическая Компания?
У кого выше рентабельность — ENPG или TRMK?
Какие дивиденды у Эн+ и Трубная Металлургическая Компания?
Какая компания крупнее по выручке — Эн+ или Трубная Металлургическая Компания?
Какая акция лучше по технике — ENPG или TRMK?
Что лучше купить — ENPG или TRMK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией