Сравнение ENPG vs KZOS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу ENPG — P/E 8.53 vs 16.55 у KZOS. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) ENPG дешевле: 0.21 против 1.21. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) ENPG дешевле: 0.40 против 0.84. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ENPG оценён ниже: 5.47 vs 7.28. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала KZOS составляет 5.08%, что превышает показатель ENPG (1.67%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности KZOS впереди: 7.30% против 1.33% у ENPG. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ENPG — 1.34, KZOS — 0.50. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности ENPG ниже 1 (0.72), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ENPG | KZOS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8.53 | 16.55 | |
| P/B | 0.40 | 0.84 | |
| P/S | 0.21 | 1.21 | |
| PEG | -0.90 | -5.20 | |
| EV/EBITDA | 5.47 | 7.28 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 1.67% | 5.08% | |
| ROA | 0.72% | 3.39% | |
| Валовая маржа | 25.17% | — | |
| Операц. маржа | 7.99% | 9.31% | |
| Чистая маржа | 1.33% | 7.30% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.34 | 0.50 | |
| Текущая ликв. | 0.72 | 1.21 | |
| Быстрая ликв. | 0.39 | 0.72 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 5.35% | |
| Коэфф. выплат | — | 74.41% | |
| EPS | $0.67 | $3.83 | |
| Балансовая стоим. | $14.16 | $75.49 | |
Технический анализ
KZOS набирает 49 из 100 по техническому скорингу, ENPG — 24 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ENPG — 31.4 (нейтральная зона), KZOS — 58.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: ENPG на -11.4%, KZOS на -1.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: ENPG — 29.1 (выраженный тренд), KZOS — 34.9 (выраженный тренд). По бете KZOS стабильнее (0.46 vs 1.13). Значение ниже 0.8 делает KZOS защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) KZOS составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ENPG | KZOS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 31.42 | 58.47 | |
| Stochastic %K | 19.22 | 56.25 | |
| CCI (20) | -124.28 | 136.08 | |
| MFI | 26.16 | 73.68 | |
| Williams %R | -80.78 | -43.75 | |
| MACD гистограмма | -0.50 | 0.62 | |
| Momentum (10) | -7.60 | 5.10 | |
| Тренд | |||
| ADX | 29.14 | 34.87 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.72% | +4.23% | |
| Цена vs EMA 20 | -5.33% | +3.86% | |
| Цена vs SMA 50 | -11.45% | -1.24% | |
| Цена vs SMA 200 | -12.13% | -5.97% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.10 | -0.24 | |
| Volume Ratio | 92.32 | 706.88 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.13 | 0.46 | |
| ATR % | 3.16% | 3.28% | |
| Sharpe (1г) | -0.11 | -0.77 | |
| RS Rating | 71.00 | 27.00 | |
| 52w от хая | -29.48 | -23.43 | |
| BB ширина | 17.15 | 13.28 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ENPG — 17,70 млрд ₽, KZOS — 99,94 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ENPG — 235 млн ₽, KZOS — 7,30 млрд ₽. KZOS генерирует больше чистой прибыли. FCF: ENPG генерирует 768 млн ₽, KZOS — -11,24 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ENPG | KZOS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 17,70 млрд ₽ | 99,94 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +2.27% | — | — |
| Чистая прибыль | 235 млн ₽ | 7,30 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -49.69% | — | — |
| EPS (TTM) | $0.67 | $3.83 | |
| Операц. Cash Flow | 2,95 млрд ₽ | 29,72 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 768 млн ₽ | -11,24 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: KZOS обеспечивает 5.35% годовой доходности, ENPG реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. KZOS выплачивает дивиденды 17 лет подряд, тогда как ENPG не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ENPG | KZOS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 5.35% | |
| Годовые дивиденды | — | $2.85 | |
| Коэфф. выплат | — | 74.41% | |
| Лет выплат | 0.00% | 17.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -20.73% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ENPG — январе (+4.82%), для KZOS — марте (+5.01%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ENPG — сентябрь (-5.04%), для KZOS — сентябрь (-6.11%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, май, сентябрь, октябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Эн+ или Казаньоргсинтез?
У кого выше рентабельность — ENPG или KZOS?
Какие дивиденды у Эн+ и Казаньоргсинтез?
Какая компания крупнее по выручке — Эн+ или Казаньоргсинтез?
У кого выше маржинальность — ENPG или KZOS?
Какая акция лучше по технике — ENPG или KZOS?
Что лучше купить — ENPG или KZOS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией