Сравнение EMR vs HWM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, EMR выглядит привлекательнее: 30.47 против 60.06. Премия к оценке HWM может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) EMR дешевле: 4.06 против 12.12. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B EMR — 3.67, у HWM — 18.97. EV/EBITDA EMR — 16.73, у HWM — 40.15. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует HWM (33.12% vs 12.11%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа HWM — 20.22%, у EMR — 13.35%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у EMR — 0.66, у HWM — 0.85. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности EMR ниже 1 (0.87), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | EMR | HWM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 30.47 | 60.06 | |
| P/B | 3.67 | 18.97 | |
| P/S | 4.06 | 12.12 | |
| PEG | 9.16 | 1.46 | |
| EV/EBITDA | 16.73 | 40.15 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 12.11% | 33.12% | |
| ROA | 5.81% | 13.35% | |
| Валовая маржа | 52.66% | 32.56% | |
| Операц. маржа | 19.96% | 27.53% | |
| Чистая маржа | 13.35% | 20.22% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.66 | 0.85 | |
| Текущая ликв. | 0.87 | 2.44 | |
| Быстрая ликв. | 0.64 | 1.59 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.65% | 0.18% | |
| Коэфф. выплат | 49.82% | 10.72% | |
| EPS | $4.36 | $4.35 | |
| Балансовая стоим. | $36.23 | $13.77 | |
Технический анализ
HWM набирает 69 из 100 по техническому скорингу, EMR — 22 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): EMR — 42.2 (нейтральная зона), HWM — 54.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: HWM выше на 5.7%, EMR — ниже на -2.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. HWM выше SMA 200 (+21.8%), EMR — ниже (-3.2%). Долгосрочный тренд в пользу HWM. ADX: EMR — 15.1 (нет тренда), HWM — 21.2 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете HWM стабильнее (1.04 vs 1.56). Дневная волатильность (ATR%) HWM составляет 3.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | EMR | HWM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.19 | 54.53 | |
| Stochastic %K | 22.23 | 54.44 | |
| CCI (20) | -136.42 | 27.94 | |
| MFI | 42.13 | 46.91 | |
| Williams %R | -77.77 | -45.56 | |
| MACD гистограмма | -1.05 | -0.44 | |
| Momentum (10) | -15.13 | 4.78 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.07 | 21.21 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.61% | +0.15% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.12% | +1.53% | |
| Цена vs SMA 50 | -2.75% | +5.69% | |
| Цена vs SMA 200 | -3.16% | +21.82% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.08 | -0.03 | |
| Volume Ratio | 113.96 | 115.51 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.56 | 1.04 | |
| ATR % | 3.26% | 3.43% | |
| Sharpe (1г) | 0.38 | 1.51 | |
| RS Rating | 53.00 | 82.00 | |
| 52w от хая | -19.55 | -6.96 | |
| BB ширина | 11.56 | 20.93 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): EMR — 18,02 млрд $, HWM — 8,25 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: EMR — 2,29 млрд $, HWM — 1,51 млрд $. EMR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): EMR — 2,67 млрд $, HWM — 1,43 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | EMR | HWM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 18,02 млрд $ | 8,25 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 2,29 млрд $ | 1,51 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $4.07 | $3.73 | |
| Операц. Cash Flow | 3,10 млрд $ | 1,88 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,67 млрд $ | 1,43 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность EMR — 1.65%, HWM — 0.18%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: EMR — 13 лет, HWM — 15 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EMR — 49.82%, HWM — 10.72%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | EMR | HWM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.65% | 0.18% | |
| Годовые дивиденды | $1.11 | $0.24 | |
| Коэфф. выплат | 49.82% | 10.72% | |
| Лет выплат | 13.00% | 15.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -11.37% | 43.10% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для EMR — ноябре (+4.23%), для HWM — июле (+7.93%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: EMR — март (-1.97%), HWM — март (-5.25%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июнь, июль, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у HWM: +31.44% против +13.99%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Emerson Electric Co. или Howmet Aerospace Inc.?
У кого выше рентабельность — EMR или HWM?
Какие дивиденды у Emerson Electric Co. и Howmet Aerospace Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Emerson Electric Co. или Howmet Aerospace Inc.?
У кого выше маржинальность — EMR или HWM?
Какая акция лучше по технике — EMR или HWM?
Что лучше купить — EMR или HWM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией