Сравнение EMN vs PPG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
PPG торгуется с P/E 14.73, тогда как EMN — с P/E 20.19. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По P/S (цена/выручка) EMN дешевле: 0.94 против 1.44. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) EMN дешевле: 1.34 против 2.88. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PPG оценён ниже: 10.54 vs 10.70. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. PPG демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 31.80% против 6.77% у EMN. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PPG — 9.83%, EMN — 4.62%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: EMN — 0.89, PPG — 0.95. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | EMN | PPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 20.19 | 14.73 | |
| P/B | 1.34 | 2.88 | |
| P/S | 0.94 | 1.44 | |
| PEG | -0.36 | 0.30 | |
| EV/EBITDA | 10.70 | 10.54 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 6.77% | 31.80% | |
| ROA | 2.62% | 7.16% | |
| Валовая маржа | 19.77% | 40.56% | |
| Операц. маржа | 9.35% | 12.80% | |
| Чистая маржа | 4.62% | 9.83% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.89 | 0.95 | |
| Текущая ликв. | 1.47 | 1.61 | |
| Быстрая ликв. | 0.71 | 1.17 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.73% | 2.72% | |
| Коэфф. выплат | 95.49% | 39.94% | |
| EPS | $3.50 | $7.09 | |
| Балансовая стоим. | $53.39 | $36.90 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 28/100 и 25/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): EMN — 42.8 (нейтральная зона), PPG — 45.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: EMN на -2.5%, PPG на -1.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. EMN выше SMA 200 (+4.4%), PPG — ниже (-2.3%). Долгосрочный тренд в пользу EMN. Сила тренда по ADX: EMN — 14.6 (нет тренда), PPG — 13.9 (нет тренда). По бете PPG стабильнее (1.11 vs 1.23). Дневная волатильность (ATR%) EMN составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | EMN | PPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.77 | 45.20 | |
| Stochastic %K | 25.31 | 31.48 | |
| CCI (20) | -121.57 | -100.18 | |
| MFI | 56.46 | 46.94 | |
| Williams %R | -74.69 | -68.52 | |
| MACD гистограмма | -0.57 | -0.55 | |
| Momentum (10) | -5.09 | -7.14 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14.61 | 13.90 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.64% | -0.48% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.82% | -1.85% | |
| Цена vs SMA 50 | -2.48% | -1.88% | |
| Цена vs SMA 200 | +4.36% | -2.32% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.06 | -0.20 | |
| Volume Ratio | 155.40 | 232.74 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.23 | 1.11 | |
| ATR % | 3.32% | 3.25% | |
| Sharpe (1г) | -0.33 | -0.32 | |
| RS Rating | 27.00 | 29.00 | |
| 52w от хая | -15.36 | -20.95 | |
| BB ширина | 12.66 | 10.11 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): EMN — 8,75 млрд $, PPG — 15,88 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: EMN — 474 млн $, PPG — 1,58 млрд $. PPG генерирует больше чистой прибыли. FCF: EMN генерирует 424 млн $, PPG — 1,16 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | EMN | PPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 8,75 млрд $ | 15,88 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 474 млн $ | 1,58 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $4.13 | $6.96 | |
| Операц. Cash Flow | 970 млн $ | 1,94 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 424 млн $ | 1,16 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность EMN — 4.73%, PPG — 2.72%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. EMN платит дивиденды 13 лет подряд, PPG — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EMN — 95.49%, PPG — 39.94%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | EMN | PPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.73% | 2.72% | |
| Годовые дивиденды | $1.68 | $1.42 | |
| Коэфф. выплат | 95.49% | 39.94% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -9.90% | -8.88% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для EMN — ноябре (+5.05%), для PPG — ноябре (+5.43%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для EMN — сентябрь (-2.10%), для PPG — сентябрь (-2.31%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у EMN: +4.87% против +2.46%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Eastman Chemical Company или PPG Industries, Inc.?
У кого выше рентабельность — EMN или PPG?
Какие дивиденды у Eastman Chemical Company и PPG Industries, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Eastman Chemical Company или PPG Industries, Inc.?
У кого выше маржинальность — EMN или PPG?
Какая акция лучше по технике — EMN или PPG?
Что лучше купить — EMN или PPG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией