Сравнение EME vs MLM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MLM торгуется с P/E 12.90, тогда как EME — с P/E 28.79. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу EME: 2.14 vs 4.97 у MLM. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) MLM дешевле: 2.89 против 9.94. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MLM оценён ниже: 17.86 vs 18.49. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала EME составляет 38.34%, что превышает показатель MLM (25.07%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MLM впереди: 38.67% против 7.52% у EME. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: EME — 0.13, MLM — 0.50. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | EME | MLM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 28.79 | 12.90 | |
| P/B | 9.94 | 2.89 | |
| P/S | 2.14 | 4.97 | |
| PEG | 0.93 | 0.09 | |
| EV/EBITDA | 18.49 | 17.86 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 38.34% | 25.07% | |
| ROA | 14.04% | 12.36% | |
| Валовая маржа | 19.54% | 29.56% | |
| Операц. маржа | 9.89% | 22.74% | |
| Чистая маржа | 7.52% | 38.67% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.13 | 0.50 | |
| Текущая ликв. | 1.26 | 2.19 | |
| Быстрая ликв. | 1.23 | 1.02 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.15% | 0.61% | |
| Коэфф. выплат | 3.85% | 7.85% | |
| EPS | $29.63 | $42.02 | |
| Балансовая стоим. | $85.85 | $187.35 | |
Технический анализ
По техническому скорингу EME сильнее: 57/100 против 27/100 у MLM. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у EME составляет 45.0 (нейтральная зона), у MLM — 29.0 (зона перепроданности). Значение ниже 30 может указывать на потенциал отскока. Относительно SMA 50 ситуация различается: EME выше на 4.3%, MLM — ниже на -8.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. EME выше SMA 200 (+21.2%), MLM — ниже (-12.6%). Долгосрочный тренд в пользу EME. Сила тренда по ADX: EME — 22.5 (слабый тренд), MLM — 31.4 (выраженный тренд). MLM менее волатилен — бета 0.98 против 1.66 у EME. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) EME составляет 3.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | EME | MLM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 45.00 | 28.97 | |
| Stochastic %K | 12.57 | 16.63 | |
| CCI (20) | -97.57 | -167.79 | |
| MFI | 49.95 | 30.95 | |
| Williams %R | -87.43 | -83.37 | |
| MACD гистограмма | -12.25 | -6.83 | |
| Momentum (10) | -90.60 | -73.50 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22.46 | 31.36 | |
| Цена vs EMA 9 | -4.08% | -3.84% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.47% | -6.86% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.26% | -8.93% | |
| Цена vs SMA 200 | +21.23% | -12.63% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.15 | -0.21 | |
| Volume Ratio | 73.14 | 134.73 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.66 | 0.98 | |
| ATR % | 3.58% | 2.91% | |
| Sharpe (1г) | 1.62 | -0.17 | |
| RS Rating | 88.00 | 40.00 | |
| 52w от хая | -10.38 | -23.77 | |
| BB ширина | 14.01 | 17.77 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): EME — 16,99 млрд $, MLM — 6,54 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: EME — 1,27 млрд $, MLM — 1,14 млрд $. EME генерирует больше чистой прибыли. FCF: EME генерирует 1,19 млрд $, MLM — 978 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | EME | MLM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 16,99 млрд $ | 6,54 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,27 млрд $ | 1,14 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $28.19 | $18.85 | |
| Операц. Cash Flow | 1,30 млрд $ | 1,78 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 1,19 млрд $ | 978 млн $ |
Дивиденды
EME и MLM — дивидендные акции. Доходность: EME — 0.15%, MLM — 0.61%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. EME платит дивиденды 13 лет подряд, MLM — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EME — 3.85%, MLM — 7.85%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | EME | MLM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.15% | 0.61% | |
| Годовые дивиденды | $0.80 | $1.66 | |
| Коэфф. выплат | 3.85% | 7.85% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 9.00% | -6.79% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность EME приходится на июле (+7.04%), а MLM — на ноябре (+4.12%). Слабые месяцы: для EME — декабрь (-1.65%), для MLM — сентябрь (-1.59%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у EME: +32.40% против +15.66%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — EMCOR Group, Inc. или Martin Marietta Materials, Inc.?
У кого выше рентабельность — EME или MLM?
Какие дивиденды у EMCOR Group, Inc. и Martin Marietta Materials, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — EMCOR Group, Inc. или Martin Marietta Materials, Inc.?
У кого выше маржинальность — EME или MLM?
Какая акция лучше по технике — EME или MLM?
Что лучше купить — EME или MLM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией