Сравнение EME vs FER

Тикер 1

Тикер 2

EME20

21FER

Сравнение EMCOR Group, Inc. (EME) и Ferrovial SE (FER) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Строительные материалы». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. EME торгуется с P/E 28.79, тогда как FER — с P/E 46.92. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. ROE EME — 38.34%, у FER — 15.04%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. FER удерживает чистую маржу на уровне 9.22%, опережая EME (7.52%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По дивидендной доходности FER впереди: 2.47% годовых против 0.15% у EME. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу EME: скоринг 57/100 vs 34/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Итог: 20:21 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

EMCOR Group, Inc.

EMENYSE

849,20 $-3,95 $ (-0,46%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 37,82 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

3.9

Качество

8.9

Рост

9.0

Техника

7.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Ferrovial SE

FERNASDAQ

68,37 $+0,96 $ (+1,42%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 49,27 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

2.2

Качество

4.2

Рост

3.6

Техника

7.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

EMEFER

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу EME — P/E 28.79 vs 46.92 у FER. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу EME: 2.14 vs 4.31 у FER. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B FER — 7.05, у EME — 9.94. EV/EBITDA EME — 18.49, у FER — 32.90. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует EME (38.34% vs 15.04%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа FER — 9.22%, у EME — 7.52%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у EME — 0.13, у FER — 1.82. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

EMEFER

Показатель	EME	FER
Мультипликаторы оценки
P/E	28.79	46.92
P/B	9.94	7.05
P/S	2.14	4.31
PEG	0.93	-1.06
EV/EBITDA	18.49	32.90
Рентабельность
ROE	38.34%	15.04%
ROA	14.04%	3.24%
Валовая маржа	19.54%	10.04%
Операц. маржа	9.89%	10.04%
Чистая маржа	7.52%	9.22%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.13	1.82
Текущая ликв.	1.26	1.13
Быстрая ликв.	1.23	1.05
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.15%	2.47%
Коэфф. выплат	3.85%	13.06%
EPS	$29.63	$1.23
Балансовая стоим.	$85.85	$10.64

Технический анализ

По техническому скорингу EME сильнее: 57/100 против 34/100 у FER. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у EME составляет 45.0 (нейтральная зона), у FER — 46.7 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. EME торгуется выше SMA 50 (4.3%), тогда как FER ниже этой средней (-0.1%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: EME — 22.5 (слабый тренд), FER — 13.7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. FER менее волатилен — бета 0.91 против 1.66 у EME. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) EME составляет 3.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

EMEFER

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	EME	FER
Осцилляторы
RSI (14)	45.00	46.66
Stochastic %K	12.57	37.53
CCI (20)	-97.57	-93.21
MFI	49.95	49.38
Williams %R	-87.43	-62.47
MACD гистограмма	-12.25	-0.42
Momentum (10)	-90.60	-4.28
Тренд
ADX	22.46	13.73
Цена vs EMA 9	-4.08%	-0.29%
Цена vs EMA 20	-3.47%	-1.26%
Цена vs SMA 50	+4.26%	-0.10%
Цена vs SMA 200	+21.23%	+5.60%
Объём
CMF	0.15	-0.01
Volume Ratio	73.14	123.13
Волатильность и статистика
Beta	1.66	0.91
ATR %	3.58%	2.35%
Sharpe (1г)	1.62	1.30
RS Rating	88.00	71.00
52w от хая	-10.38	-9.87
BB ширина	14.01	8.58

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): EME — 16,99 млрд $, FER — 9,63 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: EME — 1,27 млрд $, FER — 888 млн $. EME генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): EME — 1,19 млрд $, FER — 1,74 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	EME	FER
Выручка	16,99 млрд $	9,63 млрд $
Чистая прибыль	1,27 млрд $	888 млн $
EPS (TTM)	$28.19	$1.20
Операц. Cash Flow	1,30 млрд $	1,93 млрд $
Free Cash Flow	1,19 млрд $	1,74 млрд $

Дивиденды

EME и FER — дивидендные акции. Доходность: EME — 0.15%, FER — 2.47%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: EME — 13 лет, FER — 17 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: EME — +9.00%, FER — +15.26%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EME — 3.85%, FER — 13.06%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	EME	FER
Див. доходность	0.15%	2.47%
Годовые дивиденды	$0.80	$1.20
Коэфф. выплат	3.85%	13.06%
Лет выплат	13.00%	17.00%
CAGR дивидендов (5л)	9.00%	15.26%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность EME приходится на июле (+7.04%), а FER — на мае (+3.54%). Наименее удачные месяцы: EME — декабрь (-1.65%), FER — март (-3.52%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у EME: +32.40% против +11.83%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

EME

+1.1

+2.6

-0.4

+4.9

+2.7

+3.3

+7.0

+3.0

+0.6

+4.3

+4.9

-1.6

FER

+2.3

+1.9

-3.5

+3.0

+3.5

-0.6

-0.5

+2.3

+1.4

-1.4

+1.9

+1.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — EMCOR Group, Inc. или Ferrovial SE?

По P/E EMCOR Group, Inc. оценена ниже: 28.79 против 46.92. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — EME или FER?

Рентабельность собственного капитала (ROE): EME — 38.34%, FER — 15.04%. Преимущество у EME.

Какие дивиденды у EMCOR Group, Inc. и Ferrovial SE?

Обе компании платят дивиденды. Доходность EME — 0.15%, FER — 2.47%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — EMCOR Group, Inc. или Ferrovial SE?

Выручка EME за TTM — 16,99 млрд $, FER — 9,63 млрд $. EME генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — EME или FER?

Чистая маржа EME — 7.52%, FER — 9.22%. FER оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — EME или FER?

Технический скоринг: EME — 57/100, FER — 34/100. EME имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — EME или FER?

Однозначного ответа нет. Счёт 20:21 в пользу FER по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией