Сравнение ELMT vs GAZA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность ELMT (P/E -24.64) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. GAZA показывает P/E 4.72. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу GAZA: 0.09 vs 1.39 у ELMT. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) ELMT дешевле: 1.53 против 12.11. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA GAZA оценён ниже: 5.54 vs 13.63. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE ELMT отрицательный (-5.90%), что говорит об убыточности. GAZA генерирует прибыль с ROE 99.44%. По этому критерию преимущество однозначно. ELMT убыточен — чистая маржа -5.88%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ELMT — 1.77, GAZA — 30.75. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности GAZA ниже 1 (0.76), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ELMT | GAZA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -24.64 | 4.72 | |
| P/B | 1.53 | 12.11 | |
| P/S | 1.39 | 0.09 | |
| PEG | — | -0.92 | |
| EV/EBITDA | 13.63 | 5.54 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -5.90% | 99.44% | |
| ROA | -2.13% | 3.13% | |
| Валовая маржа | 26.73% | 17.97% | |
| Операц. маржа | -2.15% | — | |
| Чистая маржа | -5.88% | 2.13% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.77 | 30.75 | |
| Текущая ликв. | 2.53 | 0.76 | |
| Быстрая ликв. | 1.59 | 0.76 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.67% | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | — | $164.50 | |
| Балансовая стоим. | $0.07 | $64.09 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 31/100 и 34/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у ELMT составляет 21.5 (зона перепроданности), у GAZA — 25.3 (зона перепроданности). Значение ниже 30 может указывать на потенциал отскока. Обе акции ниже SMA 50: ELMT на -10.3%, GAZA на -13.4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: ELMT — 50.0 (выраженный тренд), GAZA — 35.3 (выраженный тренд). GAZA менее волатилен — бета 0.33 против 0.33 у ELMT. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | ELMT | GAZA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 21.48 | 25.33 | |
| Stochastic %K | 11.56 | 12.73 | |
| CCI (20) | -121.46 | -74.22 | |
| MFI | 42.27 | 79.37 | |
| Williams %R | -88.44 | -87.27 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 2.00 | |
| Momentum (10) | -0.02 | -3.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 50.05 | 35.27 | |
| Цена vs EMA 9 | -3.16% | -1.00% | |
| Цена vs EMA 20 | -6.55% | -4.18% | |
| Цена vs SMA 50 | -10.32% | -13.40% | |
| Цена vs SMA 200 | -1.07% | -21.01% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.17 | -0.63 | |
| Volume Ratio | 25.82 | 8.89 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.33 | 0.33 | |
| ATR % | 2.01% | 2.84% | |
| Sharpe (1г) | -0.52 | -0.99 | |
| RS Rating | 57.00 | 15.00 | |
| 52w от хая | -13.66 | -35.16 | |
| BB ширина | 21.97 | 18.31 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ELMT — 38,60 млрд ₽, GAZA — 164,64 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу ELMT: +16.48% г/г vs +11.12%. Обе компании растут, но с разной скоростью. По чистой прибыли ситуация полярная: GAZA зарабатывает 3,50 млрд ₽, а ELMT фиксирует убыток (-2,27 млрд ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: ELMT генерирует -5,77 млрд ₽, GAZA — 6,53 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ELMT | GAZA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 38,60 млрд ₽ | 164,64 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +16.48% | +11.12% | |
| Чистая прибыль | -2,27 млрд ₽ | 3,50 млрд ₽ | |
| EPS (TTM) | $-0.00 | $164.50 | |
| Операц. Cash Flow | -48 млн ₽ | 11,92 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -5,77 млрд ₽ | 6,53 млрд ₽ |
Дивиденды
ELMT выплачивает дивиденды с доходностью 2.67% годовых, тогда как GAZA дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. ELMT выплачивает дивиденды 2 лет подряд, тогда как GAZA не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ELMT | GAZA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.67% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.00 | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 2.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ELMT приходится на январе (+13.45%), а GAZA — на марте (+8.52%). Слабые месяцы: для ELMT — октябрь (-9.24%), для GAZA — апрель (-4.41%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: апрель, октябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Элемент или ГАЗ?
У кого выше рентабельность — ELMT или GAZA?
Какие дивиденды у Элемент и ГАЗ?
Какая компания крупнее по выручке — Элемент или ГАЗ?
Какая акция лучше по технике — ELMT или GAZA?
Что лучше купить — ELMT или GAZA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией