Сравнение ELFV vs KRSB

Тикер 1

Тикер 2

ELFV18

24KRSB

ЭЛ5-Энерго (ELFV) из индустрии «Коммунальные услуги» и Красноярскэнергосбыт (KRSB) из индустрии «Электросети» — обе компании относятся к сектору «Коммунальные услуги», но работают в разных нишах. По мультипликатору P/E ELFV оценён рынком дешевле: 1.63 против 7.29 у KRSB (разница составляет 77.6%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. KRSB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 37.26% против 23.87% у ELFV. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ELFV — 13.19%, KRSB — 4.65%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. KRSB выплачивает дивиденды с доходностью 11.78% годовых, тогда как ELFV дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. По техническому скорингу KRSB сильнее: 39/100 против 29/100 у ELFV. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте KRSB уверенно лидирует со счётом 24:18. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

ЭЛ5-Энерго

ELFVRU

0,45 ₽

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 15,89 млрд ₽

ETP Rank6.2

Стоимость

9.6

Качество

9.1

Рост

9.2

Техника

3.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

6.5

Сезонность

3.0

Красноярскэнергосбыт

KRSBRU

22,08 ₽

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация: 13,16 млрд ₽

ETP Rank6.7

Стоимость

4.1

Качество

8.8

Рост

4.6

Техника

7.0

Дивиденды

8.4

Прогнозы

—

Сезонность

8.0

Динамика цен

ELFVKRSB

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ELFV с P/E 1.63 (у KRSB — 7.29). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) ELFV дешевле: 0.22 против 0.34. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) ELFV дешевле: 0.39 против 2.72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ELFV оценён ниже: 2.07 vs 4.89. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала KRSB составляет 37.26%, что превышает показатель ELFV (23.87%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ELFV впереди: 13.19% против 4.65% у KRSB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ELFV — 0.82, KRSB — 0.92. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности ELFV ниже 1 (0.74), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ELFVKRSB

Показатель	ELFV	KRSB
Мультипликаторы оценки
P/E	1.63	7.29
P/B	0.39	2.72
P/S	0.22	0.34
PEG	0.06	0.34
EV/EBITDA	2.07	4.89
Рентабельность
ROE	23.87%	37.26%
ROA	13.15%	19.40%
Валовая маржа	—	—
Операц. маржа	23.05%	4.84%
Чистая маржа	13.19%	4.65%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.82	0.92
Текущая ликв.	0.74	1.46
Быстрая ликв.	0.62	1.44
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	—	11.78%
Коэфф. выплат	28.33%	69.14%
EPS	$0.30	$2.99
Балансовая стоим.	$1.27	$8.02

Технический анализ

KRSB набирает 39 из 100 по техническому скорингу, ELFV — 29 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ELFV — 29.6 (зона перепроданности), KRSB — 41.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: ELFV на -6.8%, KRSB на -1.8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. KRSB выше SMA 200 (+1.2%), ELFV — ниже (-9.1%). Долгосрочный тренд в пользу KRSB. Сила тренда по ADX: ELFV — 20.9 (слабый тренд), KRSB — 21.0 (слабый тренд). По бете ELFV стабильнее (0.61 vs 0.76). Значение ниже 0.8 делает ELFV защитной акцией.

ELFVKRSB

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ELFV	KRSB
Осцилляторы
RSI (14)	29.64	41.75
Stochastic %K	3.26	44.21
CCI (20)	-181.92	-123.06
MFI	22.69	24.24
Williams %R	-96.74	-55.79
MACD гистограмма	0.00	-0.06
Momentum (10)	-0.03	-0.24
Тренд
ADX	20.90	20.99
Цена vs EMA 9	-2.41%	-0.95%
Цена vs EMA 20	-4.01%	-1.51%
Цена vs SMA 50	-6.81%	-1.78%
Цена vs SMA 200	-9.11%	+1.19%
Объём
CMF	-0.14	0.11
Volume Ratio	115.48	40.68
Волатильность и статистика
Beta	0.61	0.76
ATR %	2.08%	2.63%
Sharpe (1г)	-0.87	0.71
RS Rating	51.00	77.00
52w от хая	-21.19	-15.08
BB ширина	7.84	5.16

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ELFV — 81,08 млрд ₽, KRSB — 49,20 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ELFV растёт быстрее по выручке: +17.11% год к году против +10.81% у KRSB. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: ELFV — 10,69 млрд ₽, KRSB — 2,29 млрд ₽. ELFV генерирует больше чистой прибыли. FCF: ELFV генерирует 12,27 млрд ₽, KRSB — 2,01 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ELFV	KRSB	Лидер
Выручка	81,08 млрд ₽	49,20 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+17.11%	+10.81%
Чистая прибыль	10,69 млрд ₽	2,29 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	—	+21.01%	—
EPS (TTM)	$0.30	$2.99
Операц. Cash Flow	20,37 млрд ₽	2,01 млрд ₽
Free Cash Flow	12,27 млрд ₽	2,01 млрд ₽

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: KRSB обеспечивает 11.78% годовой доходности, ELFV реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. ELFV платит дивиденды 6 лет подряд, KRSB — 17. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): ELFV — +8.74%, KRSB — +26.15%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ELFV — 28.33%, KRSB — 69.14%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	ELFV	KRSB
Див. доходность	—	11.78%
Годовые дивиденды	$0.09	$2.07
Коэфф. выплат	28.33%	69.14%
Лет выплат	6.00%	17.00%
CAGR дивидендов (5л)	8.74%	26.15%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ELFV — августе (+13.95%), для KRSB — марте (+19.03%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ELFV — ноябрь (-7.60%), для KRSB — июнь (-8.54%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, август, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у KRSB: +55.02% против +1.97%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ELFV

+4.4

-3.1

-4.0

+0.5

-4.7

+5.1

-1.9

+13.9

-4.5

+0.3

-7.6

+3.4

KRSB

+6.2

-3.1

+19.0

+16.2

+11.0

-8.5

+4.4

+2.2

-2.6

+3.0

+3.6

+3.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ЭЛ5-Энерго или Красноярскэнергосбыт?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит ЭЛ5-Энерго: P/E 1.63 против 7.29. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — ELFV или KRSB?

ROE ELFV — 23.87%, KRSB — 37.26%. KRSB демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у ЭЛ5-Энерго и Красноярскэнергосбыт?

Красноярскэнергосбыт выплачивает дивиденды с доходностью 11.78%. ЭЛ5-Энерго дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — ЭЛ5-Энерго или Красноярскэнергосбыт?

По объёму выручки: ELFV — 81,08 млрд ₽, KRSB — 49,20 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ELFV или KRSB?

Чистая маржа ELFV — 13.19%, KRSB — 4.65%. ELFV оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ELFV или KRSB?

Технический скоринг: ELFV — 29/100, KRSB — 39/100. KRSB имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ELFV или KRSB?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик ELFV выигрывает 18, KRSB — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией