Сравнение ELFV vs KCHE
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у KCHE отрицательный (-842,29) — компания генерирует убытки. ELFV прибылен, P/E составляет 1,63. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) ELFV оценён ниже: 0,22 против 1,13. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B ELFV — 0,39, у KCHE — 1,73. EV/EBITDA ELFV — 2,07, у KCHE — 9,56. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE KCHE отрицательный (-0,21%), что говорит об убыточности. ELFV генерирует прибыль с ROE 23,87%. По этому критерию преимущество однозначно. KCHE убыточен — чистая маржа -0,13%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка KCHE значительно выше: D/E 2,40 vs 0,82 у ELFV. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности ELFV ниже 1 (0,74), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ELFV | KCHE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 1,63 | -842,29 | |
| P/B | 0,39 | 1,73 | |
| P/S | 0,22 | 1,13 | |
| PEG | 0,05 | — | |
| EV/EBITDA | 2,07 | 9,56 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 23,87% | -0,21% | |
| ROA | 13,15% | -0,06% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 23,05% | 10,67% | |
| Чистая маржа | 13,19% | -0,13% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,82 | 2,40 | |
| Текущая ликв. | 0,74 | 1,28 | |
| Быстрая ликв. | 0,62 | 0,80 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 28,33% | — | |
| EPS | $0,30 | — | |
| Балансовая стоим. | $1,27 | $0,25 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу KCHE: скоринг 78/100 vs 40/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: ELFV — 44,3, KCHE — 63,9. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: KCHE выше на 13,5%, ELFV — ниже на -3,4%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: ELFV — 31,2 (выраженный тренд), KCHE — 43,0 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета KCHE — 0,51, ELFV — 0,88. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) KCHE составляет 5,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ELFV | KCHE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44,28 | 63,86 | |
| Stochastic %K | 18,24 | 73,56 | |
| CCI (20) | -1,16 | 109,70 | |
| MFI | 63,24 | 66,67 | |
| Williams %R | -81,76 | -26,44 | |
| MACD гистограмма | 0,00 | 0,01 | |
| Momentum (10) | -0,01 | 0,05 | |
| Тренд | |||
| ADX | 31,23 | 43,04 | |
| Цена vs EMA 9 | -6,53% | +2,87% | |
| Цена vs EMA 20 | -4,39% | +8,83% | |
| Цена vs SMA 50 | -3,42% | +13,46% | |
| Цена vs SMA 200 | -23,50% | -13,54% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,05 | 0,12 | |
| Volume Ratio | 88,72 | 186,46 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,88 | 0,51 | |
| ATR % | 4,87% | 5,86% | |
| Sharpe (1г) | -1,27 | -0,65 | |
| RS Rating | 42,00 | 46,00 | |
| 52w от хая | -38,07 | -36,71 | |
| BB ширина | 31,18 | 38,91 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ELFV генерирует 81,08 млрд ₽, KCHE — 22,32 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: ELFV — +18,30%, KCHE — +1,80%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: ELFV зарабатывает 10,69 млрд ₽, а KCHE фиксирует убыток (-30 млн ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): ELFV — 12,27 млрд ₽, KCHE — 2,30 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ELFV | KCHE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 81,08 млрд ₽ | 22,32 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +18.30% | +1.80% | |
| Чистая прибыль | 10,69 млрд ₽ | -30 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +135.40% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,30 | -$0,00 | |
| Операц. Cash Flow | 20,37 млрд ₽ | 7,32 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 12,27 млрд ₽ | 2,30 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. ELFV выплачивает дивиденды 6 лет подряд, тогда как KCHE не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ELFV | KCHE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0,09 | — | |
| Коэфф. выплат | 28,33% | — | |
| Лет выплат | 6 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 8,74% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ELFV показывает лучшую среднюю доходность в августе (+14,25%), KCHE — в августе (+26,10%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ELFV — ноябрь (-8,04%), KCHE — май (-5,58%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, май, июнь, ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ЭЛ5-Энерго ПАО или Камчатскэнерго?
У кого выше рентабельность — ELFV или KCHE?
Какие дивиденды у ЭЛ5-Энерго ПАО и Камчатскэнерго?
Какая компания крупнее по выручке — ЭЛ5-Энерго ПАО или Камчатскэнерго?
Какая акция лучше по технике — ELFV или KCHE?
Что лучше купить — ELFV или KCHE?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 15.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией