Сравнение ELAN vs TLRY

Тикер 1

Тикер 2

ELAN28

10TLRY

ELAN против TLRY — два эмитента индустрии «Фармацевтика», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации ELAN крупнее в 16.3× (10,65 млрд $ vs 653,04 млн $). Ни ELAN (P/E -42.86), ни TLRY (P/E -0.33) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. ELAN убыточен — чистая маржа -4.95%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По технике ситуация паритетная: 20/100 и 15/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Счёт 28:10 — убедительное преимущество ELAN. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Elanco Animal Health Incorporated

ELANNYSE

21,32 $+0,47 $ (+2,25%)

Здравоохранение · Фармацевтика

Капитализация: 10,65 млрд $

ETP Rank4.6

Стоимость

7.9

Качество

5.3

Рост

4.4

Техника

6.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Tilray Brands, Inc.

TLRYNASDAQ

5,46 $+0,05 $ (+0,92%)

Здравоохранение · Фармацевтика

Капитализация: 653,04 млн $

ETP Rank3.5

Стоимость

10.0

Качество

5.5

Рост

3.2

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

ELANTLRY

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E ELAN — -42.86, TLRY — -0.33. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По соотношению цены к выручке (P/S) TLRY оценён ниже: 0.55 против 2.13. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) TLRY дешевле: 0.39 против 1.60. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ELAN — 0.61, TLRY — 0.20. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ELANTLRY

Показатель	ELAN	TLRY
Мультипликаторы оценки
P/E	-42.86	-0.33
P/B	1.60	0.39
P/S	2.13	0.55
PEG	0.27	0.00
EV/EBITDA	18.51	-0.41
Рентабельность
ROE	-3.64%	-92.82%
ROA	-1.83%	-88.98%
Валовая маржа	49.44%	27.67%
Операц. маржа	8.95%	-172.33%
Чистая маржа	-4.95%	-156.18%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.61	0.20
Текущая ликв.	2.16	2.79
Быстрая ликв.	1.12	1.66
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-0.49	$-16.38
Балансовая стоим.	$13.06	$13.54

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 20/100 и 15/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: ELAN — 45.4, TLRY — 38.1. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: ELAN на -7.3%, TLRY на -15.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: ELAN — 15.5 (нет тренда), TLRY — 14.2 (нет тренда). Волатильность: бета ELAN — 1.51, TLRY — 2.07. TLRY значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) TLRY составляет 6.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ELANTLRY

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ELAN	TLRY
Осцилляторы
RSI (14)	45.38	38.13
Stochastic %K	27.87	25.67
CCI (20)	-77.01	-70.70
MFI	46.28	23.88
Williams %R	-72.13	-74.33
MACD гистограмма	-0.16	-0.03
Momentum (10)	-2.69	-0.35
Тренд
ADX	15.51	14.24
Цена vs EMA 9	+0.84%	-0.68%
Цена vs EMA 20	-2.35%	-6.39%
Цена vs SMA 50	-7.35%	-15.24%
Цена vs SMA 200	-3.18%	-44.24%
Объём
CMF	-0.09	-0.24
Volume Ratio	94.59	33.58
Волатильность и статистика
Beta	1.51	2.07
ATR %	5.38%	6.27%
Sharpe (1г)	1.33	0.68
RS Rating	80.00	60.00
52w от хая	-23.09	-76.68
BB ширина	26.41	37.33

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ELAN генерирует 4,71 млрд $, TLRY — 1,13 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ELAN — -232 млн $, TLRY — -3 млрд $. ELAN генерирует больше чистой прибыли. FCF: ELAN генерирует 284 млн $, TLRY — -174,98 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ELAN	TLRY
Выручка	4,71 млрд $	1,13 млрд $
Чистая прибыль	-232 млн $	-3 млрд $
EPS (TTM)	$-0.47	$-33.80
Операц. Cash Flow	560 млн $	-129,81 млн $
Free Cash Flow	284 млн $	-174,98 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	ELAN	TLRY
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ELAN показывает лучшую среднюю доходность в мае (+8.17%), TLRY — в августе (+36.94%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ELAN — март (-8.60%), для TLRY — май (-8.12%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, июнь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июль, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у TLRY: +13.02% против +4.68%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ELAN

+0.3

-8.6

+0.1

+8.2

-1.3

+2.3

+3.6

-3.4

-1.5

+3.7

+1.0

TLRY

+6.5

-4.7

-4.3

-7.8

-8.1

-4.3

+11.7

+36.9

+3.4

-5.3

-3.2

-7.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Elanco Animal Health Incorporated или Tilray Brands, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ELAN или TLRY?

ROE ELAN — -3.64%, TLRY — -92.82%. ELAN демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Elanco Animal Health Incorporated и Tilray Brands, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Elanco Animal Health Incorporated или Tilray Brands, Inc.?

По объёму выручки: ELAN — 4,71 млрд $, TLRY — 1,13 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — ELAN или TLRY?

Технический скоринг: ELAN — 20/100, TLRY — 15/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ELAN или TLRY?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ELAN выигрывает 28, TLRY — 10. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией