Сравнение EFX vs PAYX

Тикер 1

Тикер 2

EFX9

31PAYX

Инвесторы часто выбирают между EFX и PAYX — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Бизнес-услуги». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации PAYX крупнее в 1.7× (33,77 млрд $ vs 19,68 млрд $). Стоимостная оценка в пользу PAYX — P/E 20.84 vs 28.31 у EFX. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. PAYX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 40.94% против 14.57% у EFX. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PAYX — 25.84%, EFX — 11.12%. У PAYX маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. PAYX предлагает более высокую дивидендную доходность (4.67% vs 1.25%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу PAYX сильнее: 69/100 против 14/100 у EFX. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте PAYX уверенно лидирует со счётом 31:9. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Equifax Inc.

EFXNYSE

163,10 $-1,76 $ (-1,07%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 19,68 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

6.4

Качество

4.6

Рост

6.0

Техника

1.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

8.5

Сезонность

8.0

Paychex, Inc.

PAYXNASDAQ

94,25 $-0,67 $ (-0,71%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 33,77 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

5.8

Качество

7.9

Рост

5.1

Техника

4.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

6.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

EFXPAYX

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E PAYX оценён рынком дешевле: 20.84 против 28.31 у EFX (разница составляет 26.4%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) EFX дешевле: 3.17 против 5.37. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) EFX дешевле: 4.36 против 8.50. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PAYX оценён ниже: 13.23 vs 13.28. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала PAYX составляет 40.94%, что превышает показатель EFX (14.57%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PAYX впереди: 25.84% против 11.12% у EFX. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: EFX — 1.17, PAYX — 1.25. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности EFX ниже 1 (0.61), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

EFXPAYX

Показатель	EFX	PAYX
Мультипликаторы оценки
P/E	28.31	20.84
P/B	4.36	8.50
P/S	3.17	5.37
PEG	1.77	-3.48
EV/EBITDA	13.28	13.23
Рентабельность
ROE	14.57%	40.94%
ROA	5.85%	9.35%
Валовая маржа	44.67%	73.93%
Операц. маржа	18.26%	36.90%
Чистая маржа	11.12%	25.84%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.17	1.25
Текущая ликв.	0.61	1.26
Быстрая ликв.	0.61	1.26
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.25%	4.67%
Коэфф. выплат	35.98%	94.97%
EPS	$5.82	$4.55
Балансовая стоим.	$39.02	$11.17

Технический анализ

PAYX набирает 69 из 100 по техническому скорингу, EFX — 14 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): EFX — 42.2 (нейтральная зона), PAYX — 56.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. PAYX торгуется выше SMA 50 (3.3%), тогда как EFX ниже этой средней (-7.0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: EFX — 21.4 (слабый тренд), PAYX — 13.9 (нет тренда). По бете PAYX стабильнее (0.33 vs 0.81). Значение ниже 0.8 делает PAYX защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) EFX составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

EFXPAYX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	EFX	PAYX
Осцилляторы
RSI (14)	42.16	56.82
Stochastic %K	37.57	77.46
CCI (20)	-92.78	77.23
MFI	24.26	50.84
Williams %R	-62.43	-22.54
MACD гистограмма	-0.43	0.27
Momentum (10)	-8.34	3.54
Тренд
ADX	21.39	13.91
Цена vs EMA 9	+0.26%	+1.90%
Цена vs EMA 20	-2.48%	+2.47%
Цена vs SMA 50	-7.00%	+3.25%
Цена vs SMA 200	-22.02%	-15.19%
Объём
CMF	-0.33	0.10
Volume Ratio	83.99	85.67
Волатильность и статистика
Beta	0.81	0.33
ATR %	3.93%	3.07%
Sharpe (1г)	-1.42	-1.87
RS Rating	8.00	10.00
52w от хая	-41.34	-41.13
BB ширина	13.73	7.79

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): EFX — 6,07 млрд $, PAYX — 5,57 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: EFX — 660,30 млн $, PAYX — 1,66 млрд $. PAYX генерирует больше чистой прибыли. FCF: EFX генерирует 1,13 млрд $, PAYX — 1,76 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	EFX	PAYX
Выручка	6,07 млрд $	5,57 млрд $
Чистая прибыль	660,30 млн $	1,66 млрд $
EPS (TTM)	$5.36	$4.60
Операц. Cash Flow	1,62 млрд $	1,95 млрд $
Free Cash Flow	1,13 млрд $	1,76 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность EFX — 1.25%, PAYX — 4.67%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. EFX платит дивиденды 13 лет подряд, PAYX — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EFX — 35.98%, PAYX — 94.97%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	EFX	PAYX
Див. доходность	1.25%	4.67%
Годовые дивиденды	$1.12	$2.27
Коэфф. выплат	35.98%	94.97%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-6.41%	-2.68%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для EFX — ноябре (+6.00%), для PAYX — ноябре (+5.42%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для EFX — октябрь (-6.86%), для PAYX — сентябрь (-1.41%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у EFX: +10.05% против +9.85%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

EFX

+1.5

-2.6

+0.5

+2.8

+2.1

+4.6

+2.4

+2.2

-5.9

-6.9

+6.0

+3.3

PAYX

-0.8

-0.3

-0.2

-0.1

+2.6

+0.5

+3.2

+1.1

-1.4

-0.2

+5.4

-0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Equifax Inc. или Paychex, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Paychex, Inc.: P/E 20.84 против 28.31. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — EFX или PAYX?

ROE EFX — 14.57%, PAYX — 40.94%. PAYX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Equifax Inc. и Paychex, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность EFX — 1.25%, PAYX — 4.67%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Equifax Inc. или Paychex, Inc.?

По объёму выручки: EFX — 6,07 млрд $, PAYX — 5,57 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — EFX или PAYX?

Чистая маржа EFX — 11.12%, PAYX — 25.84%. PAYX оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — EFX или PAYX?

Технический скоринг: EFX — 14/100, PAYX — 69/100. PAYX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — EFX или PAYX?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик EFX выигрывает 9, PAYX — 31. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией