Сравнение ECL vs EMN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу EMN — P/E 20.19 vs 33.30 у ECL. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу EMN: 0.94 vs 4.25 у ECL. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B EMN — 1.34, у ECL — 7.01. EV/EBITDA EMN — 10.70, у ECL — 23.93. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ECL (21.70% vs 6.77%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ECL — 12.80%, у EMN — 4.62%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ECL — 0.91, у EMN — 0.89. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности ECL ниже 1 (0.99), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ECL | EMN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 33.30 | 20.19 | |
| P/B | 7.01 | 1.34 | |
| P/S | 4.25 | 0.94 | |
| PEG | 82.25 | -0.36 | |
| EV/EBITDA | 23.93 | 10.70 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 21.70% | 6.77% | |
| ROA | 8.41% | 2.62% | |
| Валовая маржа | 44.29% | 19.77% | |
| Операц. маржа | 17.49% | 9.35% | |
| Чистая маржа | 12.80% | 4.62% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.91 | 0.89 | |
| Текущая ликв. | 0.99 | 1.47 | |
| Быстрая ликв. | 0.73 | 0.71 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.11% | 4.73% | |
| Коэфф. выплат | 36.92% | 95.49% | |
| EPS | $7.47 | $3.50 | |
| Балансовая стоим. | $35.57 | $53.39 | |
Технический анализ
По техническому скорингу EMN сильнее: 28/100 против 15/100 у ECL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ECL составляет 37.4 (нейтральная зона), у EMN — 42.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: ECL на -5.8%, EMN на -2.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. EMN выше SMA 200 (+4.4%), ECL — ниже (-8.6%). Долгосрочный тренд в пользу EMN. ADX: ECL — 36.2 (выраженный тренд), EMN — 14.6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. ECL менее волатилен — бета 0.66 против 1.23 у EMN. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) EMN составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ECL | EMN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 37.44 | 42.77 | |
| Stochastic %K | 24.25 | 25.31 | |
| CCI (20) | -99.89 | -121.57 | |
| MFI | 26.05 | 56.46 | |
| Williams %R | -75.75 | -74.69 | |
| MACD гистограмма | -0.57 | -0.57 | |
| Momentum (10) | -14.78 | -5.09 | |
| Тренд | |||
| ADX | 36.24 | 14.61 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.68% | -1.64% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.64% | -2.82% | |
| Цена vs SMA 50 | -5.75% | -2.48% | |
| Цена vs SMA 200 | -8.60% | +4.36% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.15 | -0.06 | |
| Volume Ratio | 117.47 | 155.40 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.66 | 1.23 | |
| ATR % | 2.38% | 3.32% | |
| Sharpe (1г) | -0.42 | -0.33 | |
| RS Rating | 37.00 | 27.00 | |
| 52w от хая | -19.60 | -15.36 | |
| BB ширина | 11.97 | 12.66 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ECL — 16,08 млрд $, EMN — 8,75 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: ECL — 2,08 млрд $, EMN — 474 млн $. ECL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ECL — 1,90 млрд $, EMN — 424 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ECL | EMN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 16,08 млрд $ | 8,75 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 2,08 млрд $ | 474 млн $ | |
| EPS (TTM) | $7.33 | $4.13 | |
| Операц. Cash Flow | 2,95 млрд $ | 970 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,90 млрд $ | 424 млн $ |
Дивиденды
ECL и EMN — дивидендные акции. Доходность: ECL — 1.11%, EMN — 4.73%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: ECL — 13 лет, EMN — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ECL — 36.92%, EMN — 95.49%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | ECL | EMN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.11% | 4.73% | |
| Годовые дивиденды | $1.46 | $1.68 | |
| Коэфф. выплат | 36.92% | 95.49% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -5.62% | -9.90% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ECL приходится на ноябре (+5.57%), а EMN — на ноябре (+5.05%). Наименее удачные месяцы: ECL — сентябрь (-2.73%), EMN — сентябрь (-2.10%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ECL: +9.56% против +4.87%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ecolab Inc. или Eastman Chemical Company?
У кого выше рентабельность — ECL или EMN?
Какие дивиденды у Ecolab Inc. и Eastman Chemical Company?
Какая компания крупнее по выручке — Ecolab Inc. или Eastman Chemical Company?
У кого выше маржинальность — ECL или EMN?
Какая акция лучше по технике — ECL или EMN?
Что лучше купить — ECL или EMN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией