Сравнение DZRDP vs NAUK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
DZRDP имеет отрицательный P/E (-1.31), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — NAUK прибылен с P/E 3.87. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По P/B (цена/балансовая стоимость) DZRDP дешевле: 0.76 против 1.27. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE DZRDP отрицательный (-57.97%), что говорит об убыточности. NAUK генерирует прибыль с ROE 32.81%. По этому критерию преимущество однозначно. DZRDP убыточен — чистая маржа -73.85%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DZRDP — 0.77, NAUK — 1.70. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности DZRDP ниже 1 (0.84), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | DZRDP | NAUK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -1.31 | 3.87 | |
| P/B | 0.76 | 1.27 | |
| P/S | 0.97 | 0.90 | |
| PEG | — | 0.03 | |
| EV/EBITDA | -2.39 | 2.82 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -57.97% | 32.81% | |
| ROA | -32.83% | 12.14% | |
| Валовая маржа | 8.59% | 38.28% | |
| Операц. маржа | — | 25.39% | |
| Чистая маржа | -73.85% | 23.20% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.77 | 1.70 | |
| Текущая ликв. | 0.84 | 1.35 | |
| Быстрая ликв. | 0.39 | 0.83 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 8.12% | |
| Коэфф. выплат | — | 22.35% | |
| EPS | $-2868.16 | $119.75 | |
| Балансовая стоим. | $4947.59 | $364.96 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу NAUK: скоринг 48/100 vs 20/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: DZRDP — 40.7, NAUK — 47.8. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: DZRDP на -8.6%, NAUK на -1.8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. NAUK выше SMA 200 (+2.7%), DZRDP — ниже (-20.3%). Долгосрочный тренд в пользу NAUK. Сила тренда по ADX: DZRDP — 17.7 (нет тренда), NAUK — 10.9 (нет тренда). Волатильность: бета DZRDP — 0.34, NAUK — 0.49. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) DZRDP составляет 5.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DZRDP | NAUK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 40.66 | 47.77 | |
| Stochastic %K | 32.50 | 77.91 | |
| CCI (20) | -11.61 | 55.45 | |
| MFI | 83.13 | 51.14 | |
| Williams %R | -67.50 | -22.09 | |
| MACD гистограмма | 8.30 | 1.51 | |
| Momentum (10) | -110.00 | 13.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17.69 | 10.94 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.19% | -0.12% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.46% | -0.33% | |
| Цена vs SMA 50 | -8.57% | -1.77% | |
| Цена vs SMA 200 | -20.29% | +2.70% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.37 | 0.04 | |
| Volume Ratio | 67.40 | 59.87 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.34 | 0.49 | |
| ATR % | 5.46% | 2.89% | |
| Sharpe (1г) | -0.09 | 0.49 | |
| RS Rating | 37.00 | 76.00 | |
| 52w от хая | -40.12 | -29.82 | |
| BB ширина | 12.99 | 6.02 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: DZRDP генерирует 1,78 млн ₽, NAUK — 6,09 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: NAUK — +37.87%, DZRDP — -7.84%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: NAUK зарабатывает 1,41 млрд ₽, а DZRDP фиксирует убыток (-1,31 млн ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: DZRDP генерирует -381715 ₽, NAUK — -1,58 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | DZRDP | NAUK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,78 млн ₽ | 6,09 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -7.84% | +37.87% | |
| Чистая прибыль | -1,31 млн ₽ | 1,41 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +138.43% | — |
| EPS (TTM) | $-2868.16 | $119.75 | |
| Операц. Cash Flow | 2,05 млн ₽ | -964,28 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | -381715 ₽ | -1,58 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: NAUK обеспечивает 8.12% годовой доходности, DZRDP реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. DZRDP платит дивиденды 3 лет подряд, NAUK — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | DZRDP | NAUK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 8.12% | |
| Годовые дивиденды | $61.64 | $38.42 | |
| Коэфф. выплат | — | 22.35% | |
| Лет выплат | 3.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -3.30% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет DZRDP показывает лучшую среднюю доходность в августе (+12.80%), NAUK — в августе (+22.41%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для DZRDP — май (-4.50%), для NAUK — октябрь (-6.15%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у NAUK: +29.29% против +3.56%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ДЗРД привилегированные или НПО Наука?
У кого выше рентабельность — DZRDP или NAUK?
Какие дивиденды у ДЗРД привилегированные и НПО Наука?
Какая компания крупнее по выручке — ДЗРД привилегированные или НПО Наука?
Какая акция лучше по технике — DZRDP или NAUK?
Что лучше купить — DZRDP или NAUK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией