Сравнение DY vs VALE

Тикер 1

Тикер 2

DY12

28VALE

DY против VALE — два эмитента индустрии «Строительные материалы», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации VALE крупнее в 5.6× (70,24 млрд $ vs 12,44 млрд $). По мультипликатору P/E VALE оценён рынком дешевле: 24.17 против 42.65 у DY (разница составляет 43.3%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. DY демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 18.81% против 7.68% у VALE. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: VALE — 7.33%, DY — 5.07%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. VALE выплачивает дивиденды с доходностью 6.68% годовых, тогда как DY дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. DY набирает 51 из 100 по техническому скорингу, VALE — 42 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте VALE уверенно лидирует со счётом 28:12. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Dycom Industries, Inc.

DYNYSE

414,43 $+1,65 $ (+0,40%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 12,44 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

3.1

Качество

6.1

Рост

8.9

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

8.0

Vale S.A.

VALENYSE

16,47 $+0,12 $ (+0,70%)

Материалы · Строительные материалы

Капитализация: 70,24 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

7.2

Качество

5.0

Рост

4.0

Техника

7.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

DYVALE

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует VALE с P/E 24.17 (у DY — 42.65). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) VALE оценён ниже: 1.77 против 2.23. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) VALE дешевле: 1.89 против 6.45. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VALE оценён ниже: 6.17 vs 15.22. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала DY составляет 18.81%, что превышает показатель VALE (7.68%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности VALE впереди: 7.33% против 5.07% у DY. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DY — 1.61, VALE — 0.51. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

DYVALE

Показатель	DY	VALE
Мультипликаторы оценки
P/E	42.65	24.17
P/B	6.45	1.89
P/S	2.23	1.77
PEG	2.05	-0.48
EV/EBITDA	15.22	6.17
Рентабельность
ROE	18.81%	7.68%
ROA	4.70%	3.27%
Валовая маржа	20.56%	34.48%
Операц. маржа	12.53%	26.25%
Чистая маржа	5.07%	7.33%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.61	0.51
Текущая ликв.	2.74	1.24
Быстрая ликв.	2.61	0.79
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	6.68%
Коэфф. выплат	0.00%	151.21%
EPS	$9.68	$0.68
Балансовая стоим.	$63.99	$8.90

Технический анализ

Техническая картина в пользу DY: скоринг 51/100 vs 42/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: DY — 48.3, VALE — 47.9. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: DY на 5.7%, VALE на 0.9%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: DY — 24.2 (слабый тренд), VALE — 15.8 (нет тренда). Волатильность: бета VALE — 1.19, DY — 1.34. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) DY составляет 4.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DYVALE

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DY	VALE
Осцилляторы
RSI (14)	48.25	47.93
Stochastic %K	21.50	37.37
CCI (20)	-55.92	-46.01
MFI	44.27	48.77
Williams %R	-78.50	-62.63
MACD гистограмма	-4.25	-0.07
Momentum (10)	-45.00	-0.14
Тренд
ADX	24.16	15.75
Цена vs EMA 9	-3.07%	-0.40%
Цена vs EMA 20	-2.16%	-0.95%
Цена vs SMA 50	+5.70%	+0.89%
Цена vs SMA 200	+21.37%	+20.74%
Объём
CMF	0.09	-0.07
Volume Ratio	67.22	76.02
Волатильность и статистика
Beta	1.34	1.19
ATR %	4.47%	2.92%
Sharpe (1г)	1.98	1.63
RS Rating	92.00	84.00
52w от хая	-11.20	-8.86
BB ширина	16.22	10.59

Финансовая отчётность

По объёму выручки: DY генерирует 5,55 млрд $, VALE — 38,23 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: DY — 281,19 млн $, VALE — 2,47 млрд $. VALE генерирует больше чистой прибыли. FCF: DY генерирует 401,71 млн $, VALE — 3,06 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	DY	VALE
Выручка	5,55 млрд $	38,23 млрд $
Чистая прибыль	281,19 млн $	2,47 млрд $
EPS (TTM)	$9.68	$0.58
Операц. Cash Flow	642,50 млн $	9,04 млрд $
Free Cash Flow	401,71 млн $	3,06 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: VALE обеспечивает 6.68% годовой доходности, DY реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. VALE выплачивает дивиденды 23 лет подряд, тогда как DY не имеет дивидендной истории.

Показатель	DY	VALE
Див. доходность	—	6.68%
Годовые дивиденды	—	$1.39
Коэфф. выплат	—	151.21%
Лет выплат	0.00%	23.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	26.61%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет DY показывает лучшую среднюю доходность в мае (+9.27%), VALE — в ноябре (+7.16%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для DY — февраль (-7.83%), для VALE — август (-3.08%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Оба тикера сильны в: июнь, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у DY: +24.15% против +16.63%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+0.6

-7.8

+0.7

+7.1

+9.3

+2.5

+0.5

+0.9

+1.7

+1.4

+5.7

+1.5

VALE

+1.4

+1.6

-1.2

+0.8

-0.6

+2.1

+3.8

-3.1

+0.9

+1.0

+7.2

+2.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Dycom Industries, Inc. или Vale S.A.?

Мультипликатор P/E у Vale S.A. ниже (24.17 vs 42.65), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — DY или VALE?

ROE DY — 18.81%, VALE — 7.68%. DY демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Dycom Industries, Inc. и Vale S.A.?

Vale S.A. выплачивает дивиденды с доходностью 6.68%. Dycom Industries, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Dycom Industries, Inc. или Vale S.A.?

По объёму выручки: DY — 5,55 млрд $, VALE — 38,23 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — DY или VALE?

Чистая маржа DY — 5.07%, VALE — 7.33%. VALE оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DY или VALE?

Технический скоринг: DY — 51/100, VALE — 42/100. DY имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DY или VALE?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик DY выигрывает 12, VALE — 28. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией