Сравнение DY vs TREX

Тикер 1

Тикер 2

DY21

17TREX

Dycom Industries, Inc. (DY) и Trex Company, Inc. (TREX) представляют одну индустрию — «Строительные материалы». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации DY крупнее в 3.1× (12,44 млрд $ vs 4,04 млрд $). Если ориентироваться на P/E, TREX выглядит привлекательнее: 21.00 против 42.65. Премия к оценке DY может быть оправдана, если компания растёт быстрее. ROE TREX — 18.85%, у DY — 18.81%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. TREX удерживает чистую маржу на уровне 16.25%, опережая DY (5.07%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. DY набирает 53 из 100 по техническому скорингу, TREX — 25 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 21:17 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Dycom Industries, Inc.

DYNYSE

414,43 $+1,65 $ (+0,40%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 12,44 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

3.1

Качество

6.1

Рост

8.9

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Trex Company, Inc.

TREXNYSE

38,87 $+0,62 $ (+1,62%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 4,04 млрд $

ETP Rank4.6

Стоимость

5.3

Качество

6.4

Рост

3.6

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

DYTREX

Фундаментальный анализ

TREX торгуется с P/E 21.00, тогда как DY — с P/E 42.65. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) DY оценён ниже: 2.23 против 3.37. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B TREX — 4.04, у DY — 6.45. EV/EBITDA TREX — 13.48, у DY — 15.22. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует TREX (18.85% vs 18.81%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа TREX — 16.25%, у DY — 5.07%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DY — 1.61, у TREX — 0.44. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

DYTREX

Показатель	DY	TREX
Мультипликаторы оценки
P/E	42.65	21.00
P/B	6.45	4.04
P/S	2.23	3.37
PEG	2.05	-12.74
EV/EBITDA	15.22	13.48
Рентабельность
ROE	18.81%	18.85%
ROA	4.70%	11.06%
Валовая маржа	20.56%	39.17%
Операц. маржа	12.53%	22.06%
Чистая маржа	5.07%	16.25%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.61	0.44
Текущая ликв.	2.74	1.02
Быстрая ликв.	2.61	0.62
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$9.68	$1.82
Балансовая стоим.	$63.99	$9.48

Технический анализ

Техническая картина в пользу DY: скоринг 53/100 vs 25/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: DY — 48.9, TREX — 47.6. Обе акции находятся в одной зоне. DY торгуется выше SMA 50 (5.9%), тогда как TREX ниже этой средней (-1.0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. DY выше SMA 200 (+21.6%), TREX — ниже (-13.1%). Долгосрочный тренд в пользу DY. ADX: DY — 23.4 (слабый тренд), TREX — 17.9 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета DY — 1.34, TREX — 1.49. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) TREX составляет 5.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DYTREX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DY	TREX
Осцилляторы
RSI (14)	48.94	47.58
Stochastic %K	23.99	29.22
CCI (20)	-59.58	-89.78
MFI	36.94	41.90
Williams %R	-76.01	-70.78
MACD гистограмма	-4.63	-0.26
Momentum (10)	-11.93	-1.66
Тренд
ADX	23.37	17.89
Цена vs EMA 9	-2.16%	+0.25%
Цена vs EMA 20	-1.61%	-1.31%
Цена vs SMA 50	+5.87%	-0.97%
Цена vs SMA 200	+21.60%	-13.10%
Объём
CMF	0.09	-0.22
Volume Ratio	81.14	111.79
Волатильность и статистика
Beta	1.34	1.49
ATR %	4.43%	4.95%
Sharpe (1г)	1.73	-0.73
RS Rating	92.00	10.00
52w от хая	-10.84	-44.39
BB ширина	16.21	17.37

Финансовая отчётность

По объёму выручки: DY генерирует 5,55 млрд $, TREX — 1,17 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: DY — 281,19 млн $, TREX — 190,41 млн $. DY генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DY — 401,71 млн $, TREX — 134,52 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	DY	TREX
Выручка	5,55 млрд $	1,17 млрд $
Чистая прибыль	281,19 млн $	190,41 млн $
EPS (TTM)	$9.68	$1.78
Операц. Cash Flow	642,50 млн $	358,11 млн $
Free Cash Flow	401,71 млн $	134,52 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	DY	TREX
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет DY показывает лучшую среднюю доходность в мае (+9.27%), TREX — в июле (+10.72%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: DY — февраль (-7.83%), TREX — март (-5.69%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июнь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DY: +24.15% против +19.63%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+0.6

-7.8

+0.7

+7.1

+9.3

+2.5

+0.5

+0.9

+1.7

+1.4

+5.7

+1.5

TREX

+5.0

-0.9

-5.7

+5.1

-0.3

+4.0

+10.7

+0.2

-3.1

-0.6

+5.6

-0.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Dycom Industries, Inc. или Trex Company, Inc.?

Мультипликатор P/E у Trex Company, Inc. ниже (21.00 vs 42.65), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — DY или TREX?

Рентабельность собственного капитала (ROE): DY — 18.81%, TREX — 18.85%. По рентабельности компании сопоставимы.

Какие дивиденды у Dycom Industries, Inc. и Trex Company, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Dycom Industries, Inc. или Trex Company, Inc.?

Выручка DY за TTM — 5,55 млрд $, TREX — 1,17 млрд $. DY генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — DY или TREX?

Чистая маржа DY — 5.07%, TREX — 16.25%. TREX оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DY или TREX?

Технический скоринг: DY — 53/100, TREX — 25/100. DY имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DY или TREX?

Однозначного ответа нет. Счёт 21:17 в пользу DY по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией