Сравнение DY vs MTZ

Тикер 1

Тикер 2

DY24

12MTZ

Сравнение Dycom Industries, Inc. (DY) и MasTec, Inc. (MTZ) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Строительные материалы». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации MTZ крупнее в 2.5× (30,72 млрд $ vs 12,44 млрд $). DY торгуется с P/E 42.65, тогда как MTZ — с P/E 65.28. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. ROE DY — 18.81%, у MTZ — 14.53%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. DY удерживает чистую маржу на уровне 5.07%, опережая MTZ (3.00%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 51/100 и 46/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. DY побеждает по числу метрик: 24 против 12 у MTZ. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Dycom Industries, Inc.

DYNYSE

414,43 $+1,65 $ (+0,40%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 12,44 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

3.1

Качество

6.1

Рост

8.9

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

8.0

MasTec, Inc.

MTZNYSE

388,77 $+4,56 $ (+1,19%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 30,72 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

3.0

Качество

5.7

Рост

9.2

Техника

5.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

DYMTZ

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу DY — P/E 42.65 vs 65.28 у MTZ. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Балансовая оценка: P/B DY — 6.45, у MTZ — 9.05. EV/EBITDA DY — 15.22, у MTZ — 29.12. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует DY (18.81% vs 14.53%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа DY — 5.07%, у MTZ — 3.00%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DY — 1.61, у MTZ — 0.91. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

DYMTZ

Показатель	DY	MTZ
Мультипликаторы оценки
P/E	42.65	65.28
P/B	6.45	9.05
P/S	2.23	1.99
PEG	2.05	0.59
EV/EBITDA	15.22	29.12
Рентабельность
ROE	18.81%	14.53%
ROA	4.70%	4.39%
Валовая маржа	20.56%	11.30%
Операц. маржа	12.53%	5.65%
Чистая маржа	5.07%	3.00%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.61	0.91
Текущая ликв.	2.74	1.32
Быстрая ликв.	2.61	1.28
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$9.68	$5.89
Балансовая стоим.	$63.99	$44.00

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 51/100 и 46/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у DY составляет 48.3 (нейтральная зона), у MTZ — 47.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. DY и MTZ находятся выше 50-дневной скользящей средней (+5.7% и +6.3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: DY — 24.2 (слабый тренд), MTZ — 31.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. DY менее волатилен — бета 1.34 против 1.71 у MTZ. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MTZ составляет 4.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DYMTZ

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DY	MTZ
Осцилляторы
RSI (14)	48.25	46.95
Stochastic %K	21.50	20.95
CCI (20)	-55.92	-59.09
MFI	44.27	47.22
Williams %R	-78.50	-79.05
MACD гистограмма	-4.25	-6.97
Momentum (10)	-45.00	-49.07
Тренд
ADX	24.16	31.31
Цена vs EMA 9	-3.07%	-4.47%
Цена vs EMA 20	-2.16%	-3.58%
Цена vs SMA 50	+5.70%	+6.31%
Цена vs SMA 200	+21.37%	+51.03%
Объём
CMF	0.09	0.08
Volume Ratio	67.22	71.56
Волатильность и статистика
Beta	1.34	1.71
ATR %	4.47%	4.49%
Sharpe (1г)	1.98	2.40
RS Rating	92.00	94.00
52w от хая	-11.20	-12.96
BB ширина	16.22	21.54

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): DY — 5,55 млрд $, MTZ — 14,30 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: DY — 281,19 млн $, MTZ — 399,04 млн $. MTZ генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DY — 401,71 млн $, MTZ — 285,73 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	DY	MTZ
Выручка	5,55 млрд $	14,30 млрд $
Чистая прибыль	281,19 млн $	399,04 млн $
EPS (TTM)	$9.68	$5.12
Операц. Cash Flow	642,50 млн $	545,71 млн $
Free Cash Flow	401,71 млн $	285,73 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. MTZ выплачивает дивиденды 6 лет подряд, тогда как DY не имеет дивидендной истории.

Показатель	DY	MTZ
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	$0.20
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	6.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	10.76%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность DY приходится на мае (+9.27%), а MTZ — на ноябре (+10.77%). Наименее удачные месяцы: DY — февраль (-7.83%), MTZ — март (-0.58%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июнь, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MTZ: +35.04% против +24.15%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+0.6

-7.8

+0.7

+7.1

+9.3

+2.5

+0.5

+0.9

+1.7

+1.4

+5.7

+1.5

MTZ

+1.3

-0.6

+5.0

+7.8

+2.4

+1.5

+2.2

-0.6

+0.5

+10.8

+3.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Dycom Industries, Inc. или MasTec, Inc.?

По P/E Dycom Industries, Inc. оценена ниже: 42.65 против 65.28. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — DY или MTZ?

Рентабельность собственного капитала (ROE): DY — 18.81%, MTZ — 14.53%. Преимущество у DY.

Какие дивиденды у Dycom Industries, Inc. и MasTec, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Dycom Industries, Inc. или MasTec, Inc.?

Выручка DY за TTM — 5,55 млрд $, MTZ — 14,30 млрд $. MTZ генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — DY или MTZ?

Чистая маржа DY — 5.07%, MTZ — 3.00%. DY оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DY или MTZ?

Технический скоринг: DY — 51/100, MTZ — 46/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DY или MTZ?

Однозначного ответа нет. Счёт 24:12 в пользу DY по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией