Сравнение DXCM vs TMO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует TMO с P/E 24.50 (у DXCM — 29.57). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) TMO дешевле: 3.71 против 5.72. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B TMO — 3.24, у DXCM — 9.30. EV/EBITDA TMO — 18.62, у DXCM — 21.54. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует DXCM (33.83% vs 13.26%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа DXCM — 19.31%, у TMO — 15.18%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DXCM — 0.47, у TMO — 0.83. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | DXCM | TMO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 29.57 | 24.50 | |
| P/B | 9.30 | 3.24 | |
| P/S | 5.72 | 3.71 | |
| PEG | 0.39 | 3.74 | |
| EV/EBITDA | 21.54 | 18.62 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 33.83% | 13.26% | |
| ROA | 14.03% | 6.05% | |
| Валовая маржа | 61.84% | 39.41% | |
| Операц. маржа | 21.45% | 17.76% | |
| Чистая маржа | 19.31% | 15.18% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.47 | 0.83 | |
| Текущая ликв. | 1.95 | 1.53 | |
| Быстрая ликв. | 1.64 | 1.15 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.39% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 9.46% | |
| EPS | $2.42 | $18.44 | |
| Балансовая стоим. | $7.68 | $139.62 | |
Технический анализ
DXCM набирает 81 из 100 по техническому скорингу, TMO — 18 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DXCM — 69.1 (нейтральная зона), TMO — 40.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. DXCM торгуется выше SMA 50 (13.8%), тогда как TMO ниже этой средней (-6.4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. DXCM выше SMA 200 (+5.8%), TMO — ниже (-14.4%). Долгосрочный тренд в пользу DXCM. ADX: DXCM — 25.6 (выраженный тренд), TMO — 32.4 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете DXCM стабильнее (0.90 vs 1.01). Дневная волатильность (ATR%) DXCM составляет 3.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DXCM | TMO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 69.12 | 40.21 | |
| Stochastic %K | 99.71 | 31.42 | |
| CCI (20) | 303.38 | -83.75 | |
| MFI | 72.71 | 39.30 | |
| Williams %R | -0.29 | -68.58 | |
| MACD гистограмма | 1.28 | -0.28 | |
| Momentum (10) | 11.08 | -25.09 | |
| Тренд | |||
| ADX | 25.56 | 32.37 | |
| Цена vs EMA 9 | +12.22% | -0.42% | |
| Цена vs EMA 20 | +14.76% | -2.64% | |
| Цена vs SMA 50 | +13.75% | -6.38% | |
| Цена vs SMA 200 | +5.75% | -14.44% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.15 | -0.05 | |
| Volume Ratio | 185.20 | 84.72 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.90 | 1.01 | |
| ATR % | 3.80% | 3.15% | |
| Sharpe (1г) | -0.42 | 0.32 | |
| RS Rating | 20.00 | 43.00 | |
| 52w от хая | -20.09 | -30.22 | |
| BB ширина | 20.73 | 10.13 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): DXCM — 4,66 млрд $, TMO — 44,56 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: DXCM — 836,30 млн $, TMO — 6,74 млрд $. TMO генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DXCM — 1,08 млрд $, TMO — 6,29 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | DXCM | TMO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,66 млрд $ | 44,56 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 836,30 млн $ | 6,74 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $2.14 | $17.77 | |
| Операц. Cash Flow | 1,44 млрд $ | 7,82 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 1,08 млрд $ | 6,29 млрд $ |
Дивиденды
TMO выплачивает дивиденды с доходностью 0.39% годовых, тогда как DXCM дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. TMO выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как DXCM не имеет дивидендной истории.
| Показатель | DXCM | TMO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0.39% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.47 | |
| Коэфф. выплат | — | 9.46% | |
| Лет выплат | 0.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -14.69% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DXCM — июне (+9.56%), для TMO — июле (+7.40%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: DXCM — сентябрь (-8.49%), TMO — февраль (-4.87%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DXCM: +22.12% против +12.63%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — DexCom, Inc. или Thermo Fisher Scientific Inc.?
У кого выше рентабельность — DXCM или TMO?
Какие дивиденды у DexCom, Inc. и Thermo Fisher Scientific Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — DexCom, Inc. или Thermo Fisher Scientific Inc.?
У кого выше маржинальность — DXCM или TMO?
Какая акция лучше по технике — DXCM или TMO?
Что лучше купить — DXCM или TMO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией