Сравнение DXCM vs RMD

Тикер 1

Тикер 2

DXCM16

24RMD

DXCM против RMD — два эмитента индустрии «Медицинское оборудование», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. RMD торгуется с P/E 20.23, тогда как DXCM — с P/E 29.57. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала DXCM составляет 33.83%, что превышает показатель RMD (24.41%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности RMD впереди: 27.44% против 19.31% у DXCM. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. RMD выплачивает дивиденды с доходностью 1.14% годовых, тогда как DXCM дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. DXCM набирает 81 из 100 по техническому скорингу, RMD — 40 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RMD побеждает по числу метрик: 24 против 16 у DXCM. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

DexCom, Inc.

DXCMNASDAQ

71,90 $+0,46 $ (+0,64%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 27,74 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

6.4

Качество

8.9

Рост

9.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

ResMed Inc.

RMDNYSE

208,98 $-0,88 $ (-0,42%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 30,31 млрд $

ETP Rank7.9

Стоимость

7.7

Качество

9.7

Рост

8.2

Техника

3.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

DXCMRMD

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу RMD — P/E 20.23 vs 29.57 у DXCM. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/B (цена/балансовая стоимость) RMD дешевле: 4.73 против 9.30. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA RMD оценён ниже: 14.09 vs 21.54. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. DXCM демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 33.83% против 24.41% у RMD. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: RMD — 27.44%, DXCM — 19.31%. У RMD маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DXCM — 0.47, RMD — 0.13. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

DXCMRMD

Показатель	DXCM	RMD
Мультипликаторы оценки
P/E	29.57	20.23
P/B	9.30	4.73
P/S	5.72	5.50
PEG	0.39	1.27
EV/EBITDA	21.54	14.09
Рентабельность
ROE	33.83%	24.41%
ROA	14.03%	17.30%
Валовая маржа	61.84%	61.69%
Операц. маржа	21.45%	34.28%
Чистая маржа	19.31%	27.44%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.47	0.13
Текущая ликв.	1.95	3.01
Быстрая ликв.	1.64	2.33
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	1.14%
Коэфф. выплат	0.00%	22.39%
EPS	$2.42	$10.37
Балансовая стоим.	$7.68	$44.32

Технический анализ

Техническая картина в пользу DXCM: скоринг 81/100 vs 40/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: DXCM — 69.1, RMD — 45.5. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: DXCM выше на 13.8%, RMD — ниже на -4.7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. DXCM выше SMA 200 (+5.8%), RMD — ниже (-16.9%). Долгосрочный тренд в пользу DXCM. Сила тренда по ADX: DXCM — 25.6 (выраженный тренд), RMD — 30.4 (выраженный тренд). Волатильность: бета RMD — 0.62, DXCM — 0.90. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) DXCM составляет 3.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DXCMRMD

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DXCM	RMD
Осцилляторы
RSI (14)	69.12	45.48
Stochastic %K	99.71	69.50
CCI (20)	303.38	-3.14
MFI	72.71	61.31
Williams %R	-0.29	-30.50
MACD гистограмма	1.28	1.19
Momentum (10)	11.08	2.09
Тренд
ADX	25.56	30.35
Цена vs EMA 9	+12.22%	+1.07%
Цена vs EMA 20	+14.76%	-0.28%
Цена vs SMA 50	+13.75%	-4.68%
Цена vs SMA 200	+5.75%	-16.92%
Объём
CMF	0.15	0.04
Volume Ratio	185.20	60.02
Волатильность и статистика
Beta	0.90	0.62
ATR %	3.80%	2.58%
Sharpe (1г)	-0.42	-0.87
RS Rating	20.00	25.00
52w от хая	-20.09	-28.87
BB ширина	20.73	11.37

Финансовая отчётность

По объёму выручки: DXCM генерирует 4,66 млрд $, RMD — 5,15 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: DXCM — 836,30 млн $, RMD — 1,40 млрд $. RMD генерирует больше чистой прибыли. FCF: DXCM генерирует 1,08 млрд $, RMD — 1,66 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	DXCM	RMD
Выручка	4,66 млрд $	5,15 млрд $
Чистая прибыль	836,30 млн $	1,40 млрд $
EPS (TTM)	$2.14	$9.55
Операц. Cash Flow	1,44 млрд $	1,75 млрд $
Free Cash Flow	1,08 млрд $	1,66 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: RMD обеспечивает 1.14% годовой доходности, DXCM реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. RMD выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как DXCM не имеет дивидендной истории.

Показатель	DXCM	RMD
Див. доходность	—	1.14%
Годовые дивиденды	—	$1.20
Коэфф. выплат	—	22.39%
Лет выплат	0.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-5.83%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет DXCM показывает лучшую среднюю доходность в июне (+9.56%), RMD — в июле (+6.45%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для DXCM — сентябрь (-8.49%), для RMD — сентябрь (-2.27%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у DXCM: +22.12% против +15.95%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DXCM

+5.4

-0.1

+1.9

+0.4

+0.2

+9.6

-0.1

+5.1

-8.5

+0.7

+8.2

-0.6

RMD

+3.1

-0.8

-1.2

+0.1

+2.4

+6.3

+6.5

-2.1

-2.3

+0.7

+3.1

+0.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — DexCom, Inc. или ResMed Inc.?

Мультипликатор P/E у ResMed Inc. ниже (20.23 vs 29.57), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — DXCM или RMD?

ROE DXCM — 33.83%, RMD — 24.41%. DXCM демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у DexCom, Inc. и ResMed Inc.?

ResMed Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.14%. DexCom, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — DexCom, Inc. или ResMed Inc.?

По объёму выручки: DXCM — 4,66 млрд $, RMD — 5,15 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — DXCM или RMD?

Чистая маржа DXCM — 19.31%, RMD — 27.44%. RMD оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DXCM или RMD?

Технический скоринг: DXCM — 81/100, RMD — 40/100. DXCM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DXCM или RMD?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик DXCM выигрывает 16, RMD — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией