Сравнение DXCM vs IDXX

Тикер 1

Тикер 2

DXCM25

13IDXX

Обе компании работают в индустрии «Медицинское оборудование»: DexCom, Inc. (DXCM) и IDEXX Laboratories, Inc. (IDXX). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации IDXX крупнее в 1.6× (43,63 млрд $ vs 27,74 млрд $). По мультипликатору P/E DXCM оценён рынком дешевле: 29.57 против 40.48 у IDXX (разница составляет 27.0%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. IDXX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 70.87% против 33.83% у DXCM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: IDXX — 24.63%, DXCM — 19.31%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Техническая картина в пользу DXCM: скоринг 81/100 vs 34/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Счёт 25:13 — убедительное преимущество DXCM. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

DexCom, Inc.

DXCMNASDAQ

71,90 $+0,46 $ (+0,64%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 27,74 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

6.4

Качество

8.9

Рост

9.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

IDEXX Laboratories, Inc.

IDXXNASDAQ

553,07 $-0,51 $ (-0,09%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 43,63 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

4.3

Качество

8.4

Рост

8.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

DXCMIDXX

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует DXCM с P/E 29.57 (у IDXX — 40.48). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу DXCM: 5.72 vs 9.82 у IDXX. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) DXCM дешевле: 9.30 против 28.49. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA DXCM оценён ниже: 21.54 vs 29.30. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала IDXX составляет 70.87%, что превышает показатель DXCM (33.83%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности IDXX впереди: 24.63% против 19.31% у DXCM. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DXCM — 0.47, IDXX — 0.69. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

DXCMIDXX

Показатель	DXCM	IDXX
Мультипликаторы оценки
P/E	29.57	40.48
P/B	9.30	28.49
P/S	5.72	9.82
PEG	0.39	1.59
EV/EBITDA	21.54	29.30
Рентабельность
ROE	33.83%	70.87%
ROA	14.03%	32.35%
Валовая маржа	61.84%	62.05%
Операц. маржа	21.45%	31.63%
Чистая маржа	19.31%	24.63%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.47	0.69
Текущая ликв.	1.95	1.12
Быстрая ликв.	1.64	0.82
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.42	$13.67
Балансовая стоим.	$7.68	$19.43

Технический анализ

По техническому скорингу DXCM сильнее: 81/100 против 34/100 у IDXX. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у DXCM составляет 69.1 (нейтральная зона), у IDXX — 48.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: DXCM выше на 13.8%, IDXX — ниже на -2.5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. DXCM выше SMA 200 (+5.8%), IDXX — ниже (-13.4%). Долгосрочный тренд в пользу DXCM. Сила тренда по ADX: DXCM — 25.6 (выраженный тренд), IDXX — 20.8 (слабый тренд). DXCM менее волатилен — бета 0.90 против 1.33 у IDXX. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) DXCM составляет 3.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DXCMIDXX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DXCM	IDXX
Осцилляторы
RSI (14)	69.12	48.03
Stochastic %K	99.71	49.01
CCI (20)	303.38	-35.69
MFI	72.71	51.99
Williams %R	-0.29	-50.99
MACD гистограмма	1.28	0.37
Momentum (10)	11.08	-25.65
Тренд
ADX	25.56	20.75
Цена vs EMA 9	+12.22%	+1.40%
Цена vs EMA 20	+14.76%	+0.06%
Цена vs SMA 50	+13.75%	-2.45%
Цена vs SMA 200	+5.75%	-13.43%
Объём
CMF	0.15	-0.02
Volume Ratio	185.20	97.16
Волатильность и статистика
Beta	0.90	1.33
ATR %	3.80%	3.38%
Sharpe (1г)	-0.42	0.27
RS Rating	20.00	48.00
52w от хая	-20.09	-28.10
BB ширина	20.73	11.36

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): DXCM — 4,66 млрд $, IDXX — 4,30 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: DXCM — 836,30 млн $, IDXX — 1,06 млрд $. IDXX генерирует больше чистой прибыли. FCF: DXCM генерирует 1,08 млрд $, IDXX — 1,05 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	DXCM	IDXX
Выручка	4,66 млрд $	4,30 млрд $
Чистая прибыль	836,30 млн $	1,06 млрд $
EPS (TTM)	$2.14	$13.17
Операц. Cash Flow	1,44 млрд $	1,18 млрд $
Free Cash Flow	1,08 млрд $	1,05 млрд $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	DXCM	IDXX
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность DXCM приходится на июне (+9.56%), а IDXX — на июле (+6.46%). Слабые месяцы: для DXCM — сентябрь (-8.49%), для IDXX — сентябрь (-2.88%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июнь, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у IDXX: +24.93% против +22.12%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DXCM

+5.4

-0.1

+1.9

+0.4

+0.2

+9.6

-0.1

+5.1

-8.5

+0.7

+8.2

-0.6

IDXX

+3.0

+2.2

-1.1

+2.6

+3.5

+4.0

+6.5

+4.0

-2.9

-1.1

+3.1

+1.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — DexCom, Inc. или IDEXX Laboratories, Inc.?

По P/E DexCom, Inc. оценена ниже: 29.57 против 40.48. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — DXCM или IDXX?

ROE DXCM — 33.83%, IDXX — 70.87%. IDXX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у DexCom, Inc. и IDEXX Laboratories, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — DexCom, Inc. или IDEXX Laboratories, Inc.?

По объёму выручки: DXCM — 4,66 млрд $, IDXX — 4,30 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — DXCM или IDXX?

Чистая маржа DXCM — 19.31%, IDXX — 24.63%. IDXX оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DXCM или IDXX?

Технический скоринг: DXCM — 81/100, IDXX — 34/100. DXCM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DXCM или IDXX?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик DXCM выигрывает 25, IDXX — 13. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией