Сравнение DXCM vs GH

Тикер 1

Тикер 2

DXCM20

19GH

Инвесторы часто выбирают между DXCM и GH — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Медицинское оборудование». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации DXCM крупнее в 1.8× (27,74 млрд $ vs 15,65 млрд $). P/E у GH отрицательный (-34.84) — компания генерирует убытки. DXCM прибылен, P/E составляет 29.57. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. GH демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 184.27% против 33.83% у DXCM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Отрицательная чистая маржа GH (-40.10%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По техническому скорингу DXCM сильнее: 81/100 против 74/100 у GH. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 20:19 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между DXCM и GH зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

DexCom, Inc.

DXCMNASDAQ

71,90 $+0,46 $ (+0,64%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 27,74 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

6.4

Качество

8.9

Рост

9.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Guardant Health, Inc.

GHNASDAQ

118,01 $+3,04 $ (+2,64%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 15,65 млрд $

ETP Rank3.1

Стоимость

2.0

Качество

7.0

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

DXCMGH

Фундаментальный анализ

Убыточность GH (P/E -34.84) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. DXCM показывает P/E 29.57. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) DXCM дешевле: 5.72 против 14.11. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Рентабельность капитала GH составляет 184.27%, что превышает показатель DXCM (33.83%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. Отрицательная чистая маржа GH (-40.10%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DXCM — 0.47, GH — -9.26. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

DXCMGH

Показатель	DXCM	GH
Мультипликаторы оценки
P/E	29.57	-34.84
P/B	9.30	-83.35
P/S	5.72	14.11
PEG	0.39	101.38
EV/EBITDA	21.54	-40.75
Рентабельность
ROE	33.83%	184.27%
ROA	14.03%	-22.62%
Валовая маржа	61.84%	64.90%
Операц. маржа	21.45%	-41.43%
Чистая маржа	19.31%	-40.10%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.47	-9.26
Текущая ликв.	1.95	4.68
Быстрая ликв.	1.64	4.39
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.42	$-3.30
Балансовая стоим.	$7.68	$-1.38

Технический анализ

DXCM набирает 81 из 100 по техническому скорингу, GH — 74 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DXCM — 69.1 (нейтральная зона), GH — 77.0 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: DXCM на 13.8%, GH на 30.4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: DXCM — 25.6 (выраженный тренд), GH — 20.8 (слабый тренд). По бете DXCM стабильнее (0.90 vs 1.05). Дневная волатильность (ATR%) GH составляет 5.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DXCMGH

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DXCM	GH
Осцилляторы
RSI (14)	69.12	76.97
Stochastic %K	99.71	91.19
CCI (20)	303.38	252.17
MFI	72.71	86.18
Williams %R	-0.29	-8.81
MACD гистограмма	1.28	2.37
Momentum (10)	11.08	25.75
Тренд
ADX	25.56	20.80
Цена vs EMA 9	+12.22%	+14.14%
Цена vs EMA 20	+14.76%	+20.86%
Цена vs SMA 50	+13.75%	+30.45%
Цена vs SMA 200	+5.75%	+35.14%
Объём
CMF	0.15	0.42
Volume Ratio	185.20	252.74
Волатильность и статистика
Beta	0.90	1.05
ATR %	3.80%	5.30%
Sharpe (1г)	-0.42	2.19
RS Rating	20.00	94.00
52w от хая	-20.09	-2.47
BB ширина	20.73	36.85

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): DXCM — 4,66 млрд $, GH — 982,02 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. GH убыточен (чистая прибыль -416,28 млн $), тогда как DXCM генерирует прибыль (836,30 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: DXCM генерирует 1,08 млрд $, GH — -233,07 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	DXCM	GH
Выручка	4,66 млрд $	982,02 млн $
Чистая прибыль	836,30 млн $	-416,28 млн $
EPS (TTM)	$2.14	$-3.32
Операц. Cash Flow	1,44 млрд $	-184,76 млн $
Free Cash Flow	1,08 млрд $	-233,07 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	DXCM	GH
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DXCM — июне (+9.56%), для GH — ноябре (+10.22%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для DXCM — сентябрь (-8.49%), для GH — декабрь (-8.24%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июнь, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у GH: +38.64% против +22.12%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DXCM

+5.4

-0.1

+1.9

+0.4

+0.2

+9.6

-0.1

+5.1

-8.5

+0.7

+8.2

-0.6

+7.1

+2.1

-1.1

-1.8

+7.2

+7.7

+3.6

+8.9

-3.9

+6.8

+10.2

-8.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — DexCom, Inc. или Guardant Health, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — DXCM или GH?

ROE DXCM — 33.83%, GH — 184.27%. GH демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у DexCom, Inc. и Guardant Health, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — DexCom, Inc. или Guardant Health, Inc.?

По объёму выручки: DXCM — 4,66 млрд $, GH — 982,02 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — DXCM или GH?

Технический скоринг: DXCM — 81/100, GH — 74/100. DXCM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DXCM или GH?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик DXCM выигрывает 20, GH — 19. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией