Сравнение DVEC vs MRKK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у MRKK отрицательный (-3.09) — компания генерирует убытки. DVEC прибылен, P/E составляет 5.89. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) DVEC оценён ниже: 0.17 против 0.46. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) DVEC дешевле: 0.98 против 35.62. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. MRKK работает в убыток — ROE -1153.24%, тогда как DVEC показывает рентабельность 14.94%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа MRKK (-14.87%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DVEC — 1.61, MRKK — 37.27. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности MRKK ниже 1 (0.69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | DVEC | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 5.89 | -3.09 | |
| P/B | 0.98 | 35.62 | |
| P/S | 0.17 | 0.46 | |
| PEG | 0.15 | — | |
| EV/EBITDA | 3.04 | -2.99 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 14.94% | -1153.24% | |
| ROA | 5.71% | -30.13% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 4.91% | -16.49% | |
| Чистая маржа | 3.56% | -14.87% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.61 | 37.27 | |
| Текущая ликв. | 0.75 | 0.69 | |
| Быстрая ликв. | 0.70 | 0.61 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 7.44% | — | |
| Коэфф. выплат | 33.56% | — | |
| EPS | $0.31 | $-5.22 | |
| Балансовая стоим. | $1.86 | $0.45 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу DVEC: скоринг 69/100 vs 56/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: DVEC — 50.9, MRKK — 51.7. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: DVEC на 1.2%, MRKK на 2.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. MRKK выше SMA 200 (+9.1%), DVEC — ниже (-3.0%). Долгосрочный тренд в пользу MRKK. Сила тренда по ADX: DVEC — 12.7 (нет тренда), MRKK — 17.0 (нет тренда). Волатильность: бета MRKK — 0.38, DVEC — 0.79. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MRKK составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DVEC | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 50.88 | 51.72 | |
| Stochastic %K | 42.86 | 36.50 | |
| CCI (20) | 8.26 | -25.35 | |
| MFI | 76.80 | 53.90 | |
| Williams %R | -57.14 | -63.50 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.04 | 0.18 | |
| Тренд | |||
| ADX | 12.68 | 16.99 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.48% | -0.84% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.13% | +0.05% | |
| Цена vs SMA 50 | +1.24% | +2.51% | |
| Цена vs SMA 200 | -3.04% | +9.07% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.19 | -0.13 | |
| Volume Ratio | 35.92 | 73.26 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.79 | 0.38 | |
| ATR % | 2.74% | 4.31% | |
| Sharpe (1г) | 0.05 | 0.69 | |
| RS Rating | 31.00 | 89.00 | |
| 52w от хая | -24.74 | -11.55 | |
| BB ширина | 10.20 | 9.18 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: DVEC генерирует 179,20 млрд ₽, MRKK — 73,57 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MRKK — +21.22%, DVEC — +12.44%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. MRKK убыточен (чистая прибыль -10,94 млрд ₽), тогда как DVEC генерирует прибыль (6,39 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: DVEC генерирует 1,65 млрд ₽, MRKK — -15,74 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | DVEC | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 179,20 млрд ₽ | 73,57 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +12.44% | +21.22% | |
| Чистая прибыль | 6,39 млрд ₽ | -10,94 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +33.03% | — | — |
| EPS (TTM) | $0.31 | $-5.22 | |
| Операц. Cash Flow | 15,93 млрд ₽ | -8,96 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 1,65 млрд ₽ | -15,74 млрд ₽ |
Дивиденды
DVEC выплачивает дивиденды с доходностью 7.44% годовых, тогда как MRKK дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. DVEC платит дивиденды 2 лет подряд, MRKK — 2. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | DVEC | MRKK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 7.44% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.10 | $0.87 | |
| Коэфф. выплат | 33.56% | — | |
| Лет выплат | 2.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет DVEC показывает лучшую среднюю доходность в июне (+19.43%), MRKK — в апреле (+11.40%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для DVEC — март (-5.84%), для MRKK — май (-5.29%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, октябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июнь, август, сентябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у DVEC: +48.84% против +31.22%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ДЭК или Россети Северный Кавказ?
У кого выше рентабельность — DVEC или MRKK?
Какие дивиденды у ДЭК и Россети Северный Кавказ?
Какая компания крупнее по выручке — ДЭК или Россети Северный Кавказ?
Какая акция лучше по технике — DVEC или MRKK?
Что лучше купить — DVEC или MRKK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией