ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение DVEC vs KRSBP

Тикер 1
Тикер 2
DVEC16
27KRSBP
ДЭК (DVEC) и Красноярскэнергосбыт привилегированные (KRSBP) — прямые конкуренты в индустрии «Электросети», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. Стоимостная оценка в пользу DVEC — P/E 5,89 vs 7,29 у KRSBP. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По ROE лидирует KRSBP (37,26% vs 14,94%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа KRSBP — 4,65%, у DVEC — 3,56%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. KRSBP предлагает более высокую дивидендную доходность (8,92% vs 6,68%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу DVEC сильнее: 69/100 против 33/100 у KRSBP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 27:16 в пользу KRSBP. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.
DVEC
ДЭК
DVECRU
₽1,43
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация:
ETP Rank6.0
Стоимость
8.6
Качество
6.1
Рост
7.6
Техника
4.0
Дивиденды
7.3
Прогнозы
—
Сезонность
7.0
KRSBP
Красноярскэнергосбыт привилегированные
KRSBPRU
₽20,80
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация:
ETP Rank6.9
Стоимость
6.5
Качество
8.6
Рост
4.6
Техника
7.0
Дивиденды
8.0
Прогнозы
—
Сезонность
7.0

Динамика цен

DVECKRSBP

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E DVEC оценён рынком дешевле: 5,89 против 7,29 у KRSBP. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) DVEC дешевле: 0,17 против 0,34. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B DVEC — 0,98, у KRSBP — 2,72. EV/EBITDA DVEC — 3,04, у KRSBP — 4,89. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE KRSBP — 37,26%, у DVEC — 14,94%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. KRSBP удерживает чистую маржу на уровне 4,65%, опережая DVEC (3,56%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DVEC — 1,61, у KRSBP — 0,92. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности DVEC ниже 1 (0,75), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

DVECKRSBP
ПоказательDVECKRSBPЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E5,897,29
P/B0,982,72
P/S0,170,34
PEG0,130,32
EV/EBITDA3,044,89
Рентабельность
ROE14,94%37,26%
ROA5,71%19,40%
Валовая маржа——
Операц. маржа4,91%4,84%
Чистая маржа3,56%4,65%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал1,610,92
Текущая ликв.0,751,46
Быстрая ликв.0,701,44
Дивиденды и прибыль
Див. доходность6,68%8,92%
Коэфф. выплат33,56%69,14%
EPS$0,31$2,99
Балансовая стоим.$1,86$8,02

Технический анализ

DVEC набирает 69 из 100 по техническому скорингу, KRSBP — 33 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DVEC — 60,7 (нейтральная зона), KRSBP — 56,9 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. DVEC торгуется выше SMA 50 (2,1%), тогда как KRSBP ниже этой средней (-0,4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: DVEC — 36,3 (выраженный тренд), KRSBP — 23,0 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете KRSBP стабильнее (0,32 vs 0,76). Дневная волатильность (ATR%) DVEC составляет 4,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DVECKRSBP
Общая оценка
69
33
Осцилляторы
59
48
Тренд
58
40
Объём
69
25
Волатильность
50
53
ИндикаторDVECKRSBPЛидер
Осцилляторы
RSI (14)60,7256,85
Stochastic %K86,3393,75
CCI (20)110,88190,30
MFI68,7970,64
Williams %R-13,67-6,25
MACD гистограмма0,030,15
Momentum (10)0,220,76
Тренд
ADX36,2823,02
Цена vs EMA 9+4,55%+2,40%
Цена vs EMA 20+7,93%+2,57%
Цена vs SMA 50+2,14%-0,39%
Цена vs SMA 200-14,33%-7,40%
Объём
CMF0,13-0,33
Volume Ratio90,7227,53
Волатильность и статистика
Beta0,760,32
ATR %4,91%3,24%
Sharpe (1г)-1,250,15
RS Rating26,0083,00
52w от хая-35,68-22,98
BB ширина35,805,90

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): DVEC — 179,20 млрд ₽, KRSBP — 49,20 млн ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. KRSBP растёт быстрее по выручке: +14,30% год к году против -2,30% у DVEC. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: DVEC — 6,39 млрд ₽, KRSBP — 2,29 млн ₽. DVEC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DVEC — 1,65 млрд ₽, KRSBP — 2,01 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательDVECKRSBPЛидер
Выручка179,20 млрд ₽49,20 млн ₽
Рост выручки (г/г)-2.30%+14.30%
Чистая прибыль6,39 млрд ₽2,29 млн ₽
Рост прибыли (г/г)+109.40%-9.90%
EPS (TTM)$0,31$2,99
Операц. Cash Flow15,93 млрд ₽2,01 млн ₽
Free Cash Flow1,65 млрд ₽2,01 млн ₽

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность DVEC — 6,68%, KRSBP — 8,92%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: DVEC — 2 лет, KRSBP — 17 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DVEC — 33,56%, KRSBP — 69,14%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

ПоказательDVECKRSBPЛидер
Див. доходность6,68%8,92%
Годовые дивиденды$0,10$2,07
Коэфф. выплат33,56%69,14%
Лет выплат217
CAGR дивидендов (5л)—26,15%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DVEC — июне (+15,54%), для KRSBP — апреле (+10,38%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: DVEC — март (-5,84%), KRSBP — июнь (-8,80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, май, август, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у KRSBP: +46,21% против +45,25%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
DVEC
+4,2
+0,9
-5,8
+0,1
+3,4
+15,5
-0,5
+7,7
+14,3
-2,4
-2,5
+10,3
KRSBP
+6,0
+3,4
+7,5
+10,4
+7,3
-8,8
+7,1
+2,1
-0,6
+3,6
+1,8
+6,4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ДЭК или Красноярскэнергосбыт привилегированные?
По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит ДЭК: P/E 5,89 против 7,29. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.
У кого выше рентабельность — DVEC или KRSBP?
Рентабельность собственного капитала (ROE): DVEC — 14,94%, KRSBP — 37,26%. Преимущество у KRSBP.
Какие дивиденды у ДЭК и Красноярскэнергосбыт привилегированные?
Обе компании платят дивиденды. Доходность DVEC — 6,68%, KRSBP — 8,92%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — ДЭК или Красноярскэнергосбыт привилегированные?
Выручка DVEC за TTM — 179,20 млрд ₽, KRSBP — 49,20 млн ₽. DVEC генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — DVEC или KRSBP?
Чистая маржа DVEC — 3,56%, KRSBP — 4,65%. KRSBP оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — DVEC или KRSBP?
Технический скоринг: DVEC — 69/100, KRSBP — 33/100. DVEC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — DVEC или KRSBP?
Однозначного ответа нет. Счёт 16:27 в пользу KRSBP по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 07.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией