Сравнение DVEC vs KCHEP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у KCHEP отрицательный (-842,29) — компания генерирует убытки. DVEC прибылен, P/E составляет 5,89. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) DVEC оценён ниже: 0,17 против 1,13. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) DVEC дешевле: 0,98 против 1,73. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA DVEC оценён ниже: 3,04 vs 9,56. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. KCHEP работает в убыток — ROE -0,21%, тогда как DVEC показывает рентабельность 14,94%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа KCHEP (-0,13%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DVEC — 1,61, KCHEP — 2,40. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности DVEC ниже 1 (0,75), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | DVEC | KCHEP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 5,89 | -842,29 | |
| P/B | 0,98 | 1,73 | |
| P/S | 0,17 | 1,13 | |
| PEG | 0,12 | — | |
| EV/EBITDA | 3,04 | 9,56 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 14,94% | -0,21% | |
| ROA | 5,71% | -0,06% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 4,91% | 10,67% | |
| Чистая маржа | 3,56% | -0,13% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,61 | 2,40 | |
| Текущая ликв. | 0,75 | 1,28 | |
| Быстрая ликв. | 0,70 | 0,80 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 6,68% | — | |
| Коэфф. выплат | 33,56% | — | |
| EPS | $0,31 | — | |
| Балансовая стоим. | $1,86 | $0,25 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу DVEC: скоринг 74/100 vs 57/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: DVEC — 58,2, KCHEP — 74,2. DVEC в зоне нейтральная зона, а KCHEP — зона перекупленности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции торгуются выше SMA 50: DVEC на 2,4%, KCHEP на 11,9%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: DVEC — 36,1 (выраженный тренд), KCHEP — 19,5 (нет тренда). Волатильность: бета KCHEP — 0,43, DVEC — 0,76. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) KCHEP составляет 5,6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DVEC | KCHEP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58,17 | 74,15 | |
| Stochastic %K | 78,61 | 97,22 | |
| CCI (20) | 95,08 | 346,60 | |
| MFI | 64,05 | 80,48 | |
| Williams %R | -21,39 | -2,78 | |
| MACD гистограмма | 0,03 | 0,02 | |
| Momentum (10) | 0,14 | 0,15 | |
| Тренд | |||
| ADX | 36,07 | 19,48 | |
| Цена vs EMA 9 | +3,79% | +14,02% | |
| Цена vs EMA 20 | +7,10% | +17,12% | |
| Цена vs SMA 50 | +2,37% | +11,90% | |
| Цена vs SMA 200 | -14,44% | -6,83% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,11 | -0,03 | |
| Volume Ratio | 69,87 | 234,42 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,76 | 0,43 | |
| ATR % | 4,96% | 5,58% | |
| Sharpe (1г) | -1,25 | 0,23 | |
| RS Rating | 27,00 | 86,00 | |
| 52w от хая | -35,70 | -27,81 | |
| BB ширина | 35,98 | 25,47 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: DVEC генерирует 179,20 млрд ₽, KCHEP — 22,32 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: KCHEP — +1,80%, DVEC — -2,30%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. KCHEP убыточен (чистая прибыль -30000 ₽), тогда как DVEC генерирует прибыль (6,39 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: DVEC генерирует 1,65 млрд ₽, KCHEP — 2,30 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | DVEC | KCHEP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 179,20 млрд ₽ | 22,32 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -2.30% | +1.80% | |
| Чистая прибыль | 6,39 млрд ₽ | -30000 ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +109.40% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,31 | -$0,00 | |
| Операц. Cash Flow | 15,93 млрд ₽ | 7,32 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 1,65 млрд ₽ | 2,30 млн ₽ |
Дивиденды
DVEC выплачивает дивиденды с доходностью 6,68% годовых, тогда как KCHEP дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. DVEC выплачивает дивиденды 2 лет подряд, тогда как KCHEP не имеет дивидендной истории.
| Показатель | DVEC | KCHEP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 6,68% | — | |
| Годовые дивиденды | $0,10 | — | |
| Коэфф. выплат | 33,56% | — | |
| Лет выплат | 2 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонные данные за 10 лет для обеих компаний недоступны.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ДЭК или Камчатскэнерго привилегированные?
У кого выше рентабельность — DVEC или KCHEP?
Какие дивиденды у ДЭК и Камчатскэнерго привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — ДЭК или Камчатскэнерго привилегированные?
Какая акция лучше по технике — DVEC или KCHEP?
Что лучше купить — DVEC или KCHEP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией