Сравнение DVA vs HCA

Тикер 1

Тикер 2

DVA23

17HCA

DVA против HCA — два эмитента индустрии «Клиники и госпитали», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации HCA крупнее в 6.8× (87,09 млрд $ vs 12,75 млрд $). По мультипликатору P/E HCA оценён рынком дешевле: 13.23 против 16.98 у DVA (разница составляет 22.1%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По чистой рентабельности HCA впереди: 8.89% против 5.65% у DVA. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. HCA выплачивает дивиденды с доходностью 0.74% годовых, тогда как DVA дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. DVA набирает 77 из 100 по техническому скорингу, HCA — 30 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 23:17 в пользу DVA. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

DaVita Inc.

DVANYSE

198,66 $+1,79 $ (+0,91%)

Здравоохранение · Клиники и госпитали

Капитализация: 12,75 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

7.6

Качество

5.3

Рост

4.5

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.0

Сезонность

4.0

HCA Healthcare, Inc.

HCANYSE

392,56 $-4,11 $ (-1,04%)

Здравоохранение · Клиники и госпитали

Капитализация: 87,09 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

8.4

Качество

5.2

Рост

7.3

Техника

3.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

DVAHCA

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует HCA с P/E 13.23 (у DVA — 16.98). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) DVA оценён ниже: 0.91 против 1.15. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA HCA оценён ниже: 8.74 vs 9.31. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Маржинальность: HCA — 8.89%, DVA — 5.65%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DVA — -17.50, HCA — -7.91. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности HCA ниже 1 (0.83), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

DVAHCA

Показатель	DVA	HCA
Мультипликаторы оценки
P/E	16.98	13.23
P/B	-17.56	-14.26
P/S	0.91	1.15
PEG	-8.79	0.46
EV/EBITDA	9.31	8.74
Рентабельность
ROE	-133.12%	-123.20%
ROA	4.47%	11.06%
Валовая маржа	31.10%	34.92%
Операц. маржа	15.01%	15.67%
Чистая маржа	5.65%	8.89%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-17.50	-7.91
Текущая ликв.	1.42	0.83
Быстрая ликв.	1.37	0.75
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.74%
Коэфф. выплат	0.00%	10.04%
EPS	$11.60	$29.98
Балансовая стоим.	$15.55	$-13.14

Технический анализ

Техническая картина в пользу DVA: скоринг 77/100 vs 30/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: DVA — 70.0, HCA — 25.0. DVA в зоне нейтральная зона, а HCA — зона перепроданности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Относительно SMA 50 ситуация различается: DVA выше на 22.0%, HCA — ниже на -15.3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. DVA выше SMA 200 (+44.8%), HCA — ниже (-13.4%). Долгосрочный тренд в пользу DVA. Сила тренда по ADX: DVA — 34.4 (выраженный тренд), HCA — 45.2 (выраженный тренд). Волатильность: бета DVA — 0.20, HCA — 0.27. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) DVA составляет 3.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DVAHCA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DVA	HCA
Осцилляторы
RSI (14)	69.95	24.97
Stochastic %K	89.54	3.97
CCI (20)	62.63	-273.64
MFI	83.04	35.28
Williams %R	-10.46	-96.03
MACD гистограмма	1.26	-1.12
Momentum (10)	2.99	-32.78
Тренд
ADX	34.42	45.24
Цена vs EMA 9	+1.81%	-5.23%
Цена vs EMA 20	+8.08%	-8.33%
Цена vs SMA 50	+22.02%	-15.25%
Цена vs SMA 200	+44.79%	-13.37%
Объём
CMF	0.32	-0.26
Volume Ratio	51.96	148.34
Волатильность и статистика
Beta	0.20	0.27
ATR %	3.19%	3.15%
Sharpe (1г)	0.79	0.23
RS Rating	73.00	52.00
52w от хая	-2.82	-28.72
BB ширина	49.96	13.43

Финансовая отчётность

По объёму выручки: DVA генерирует 13,64 млрд $, HCA — 75,60 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: DVA — 746,80 млн $, HCA — 6,78 млрд $. HCA генерирует больше чистой прибыли. FCF: DVA генерирует 1,31 млрд $, HCA — 7,69 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	DVA	HCA
Выручка	13,64 млрд $	75,60 млрд $
Чистая прибыль	746,80 млн $	6,78 млрд $
EPS (TTM)	$9.72	$28.62
Операц. Cash Flow	1,89 млрд $	12,64 млрд $
Free Cash Flow	1,31 млрд $	7,69 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: HCA обеспечивает 0.74% годовой доходности, DVA реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. HCA выплачивает дивиденды 10 лет подряд, тогда как DVA не имеет дивидендной истории.

Показатель	DVA	HCA
Див. доходность	—	0.74%
Годовые дивиденды	—	$1.56
Коэфф. выплат	—	10.04%
Лет выплат	0.00%	10.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-4.07%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет DVA показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+9.61%), HCA — в июле (+7.78%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для DVA — октябрь (-7.97%), для HCA — сентябрь (-1.77%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у HCA: +20.06% против +10.04%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DVA

+3.4

+2.0

+0.7

+2.1

-1.3

+1.4

+1.2

-1.4

-1.2

-8.0

+9.6

+1.7

HCA

+5.3

-1.0

-0.8

+1.1

+1.9

-1.3

+7.8

+2.5

-1.8

+0.8

+4.1

+1.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — DaVita Inc. или HCA Healthcare, Inc.?

Мультипликатор P/E у HCA Healthcare, Inc. ниже (13.23 vs 16.98), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — DVA или HCA?

ROE DVA — -133.12%, HCA — -123.20%. HCA демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у DaVita Inc. и HCA Healthcare, Inc.?

HCA Healthcare, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.74%. DaVita Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — DaVita Inc. или HCA Healthcare, Inc.?

По объёму выручки: DVA — 13,64 млрд $, HCA — 75,60 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — DVA или HCA?

Чистая маржа DVA — 5.65%, HCA — 8.89%. HCA оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DVA или HCA?

Технический скоринг: DVA — 77/100, HCA — 30/100. DVA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DVA или HCA?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик DVA выигрывает 23, HCA — 17. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией