Сравнение DV vs VRNS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у VRNS отрицательный (-27.62) — компания генерирует убытки. DV прибылен, P/E составляет 27.57. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) DV оценён ниже: 1.88 против 5.53. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) DV дешевле: 1.39 против 7.94. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. VRNS работает в убыток — ROE -26.10%, тогда как DV показывает рентабельность 5.00%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа VRNS (-19.75%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DV — 0.09, VRNS — 1.13. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | DV | VRNS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 27.57 | -27.62 | |
| P/B | 1.39 | 7.94 | |
| P/S | 1.88 | 5.53 | |
| PEG | 2.07 | 0.88 | |
| EV/EBITDA | 9.10 | -31.25 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5.00% | -26.10% | |
| ROA | 4.29% | -7.98% | |
| Валовая маржа | 80.23% | 78.11% | |
| Операц. маржа | 11.53% | -22.30% | |
| Чистая маржа | 7.16% | -19.75% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.09 | 1.13 | |
| Текущая ликв. | 4.77 | 1.69 | |
| Быстрая ликв. | 4.77 | 1.69 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $0.34 | $-1.13 | |
| Балансовая стоим. | $6.73 | $3.92 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу VRNS: скоринг 61/100 vs 19/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: DV — 39.5, VRNS — 73.7. DV в зоне нейтральная зона, а VRNS — зона перекупленности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. VRNS торгуется выше SMA 50 (25.6%), тогда как DV ниже этой средней (-6.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: DV — 21.3 (слабый тренд), VRNS — 30.8 (выраженный тренд). Волатильность: бета DV — 0.80, VRNS — 0.93. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) DV составляет 5.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DV | VRNS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 39.51 | 73.69 | |
| Stochastic %K | 26.53 | 99.16 | |
| CCI (20) | -100.34 | 175.63 | |
| MFI | 35.97 | 71.93 | |
| Williams %R | -73.47 | -0.84 | |
| MACD гистограмма | -0.19 | 0.23 | |
| Momentum (10) | -1.77 | 3.49 | |
| Тренд | |||
| ADX | 21.33 | 30.84 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.02% | +8.15% | |
| Цена vs EMA 20 | -4.98% | +13.24% | |
| Цена vs SMA 50 | -6.77% | +25.61% | |
| Цена vs SMA 200 | -16.13% | -17.34% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.03 | 0.04 | |
| Volume Ratio | 265.61 | 83.86 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.80 | 0.93 | |
| ATR % | 5.47% | 4.74% | |
| Sharpe (1г) | -0.85 | -0.25 | |
| RS Rating | 14.00 | 12.00 | |
| 52w от хая | -43.40 | -51.33 | |
| BB ширина | 34.58 | 24.74 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: DV генерирует 748,29 млн $, VRNS — 623,53 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. VRNS убыточен (чистая прибыль -129,32 млн $), тогда как DV генерирует прибыль (50,65 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: DV генерирует 172,65 млн $, VRNS — 134,80 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | DV | VRNS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 748,29 млн $ | 623,53 млн $ | |
| Чистая прибыль | 50,65 млн $ | -129,32 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.31 | $-1.13 | |
| Операц. Cash Flow | 211,18 млн $ | 147,43 млн $ | |
| Free Cash Flow | 172,65 млн $ | 134,80 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. DV выплачивает дивиденды 8 лет подряд, тогда как VRNS не имеет дивидендной истории.
| Показатель | DV | VRNS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.36 | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 8.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 5.92% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет DV показывает лучшую среднюю доходность в июне (+10.45%), VRNS — в августе (+8.60%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для DV — февраль (-12.90%), для VRNS — октябрь (-3.14%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июнь, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — DoubleVerify Holdings, Inc. или Varonis Systems, Inc.?
У кого выше рентабельность — DV или VRNS?
Какие дивиденды у DoubleVerify Holdings, Inc. и Varonis Systems, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — DoubleVerify Holdings, Inc. или Varonis Systems, Inc.?
Какая акция лучше по технике — DV или VRNS?
Что лучше купить — DV или VRNS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией