Сравнение DV vs PANW

Тикер 1

Тикер 2

DV12

29PANW

DoubleVerify Holdings, Inc. (DV) и Palo Alto Networks, Inc. (PANW) — прямые конкуренты в индустрии «Программное обеспечение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации PANW крупнее в 118.0× (172,37 млрд $ vs 1,46 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует DV с P/E 27.57 (у PANW — 133.73). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE PANW — 15.49%, у DV — 5.00%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. PANW удерживает чистую маржу на уровне 12.96%, опережая DV (7.16%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По техническому скорингу PANW сильнее: 69/100 против 19/100 у DV. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 29:12 — убедительное преимущество PANW. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

DoubleVerify Holdings, Inc.

DVNYSE

9,52 $+0,14 $ (+1,49%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 1,46 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

9.0

Качество

6.1

Рост

4.9

Техника

1.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.5

Сезонность

3.0

Palo Alto Networks, Inc.

PANWNASDAQ

252,92 $+6,26 $ (+2,54%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 172,37 млрд $

ETP Rank4.9

Стоимость

2.4

Качество

5.7

Рост

6.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

DVPANW

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, DV выглядит привлекательнее: 27.57 против 133.73. Премия к оценке PANW может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) DV дешевле: 1.88 против 16.99. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B DV — 1.39, у PANW — 18.25. EV/EBITDA DV — 9.10, у PANW — 74.63. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует PANW (15.49% vs 5.00%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа PANW — 12.96%, у DV — 7.16%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DV — 0.09, у PANW — 0.04. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

DVPANW

Показатель	DV	PANW
Мультипликаторы оценки
P/E	27.57	133.73
P/B	1.39	18.25
P/S	1.88	16.99
PEG	2.07	-126.38
EV/EBITDA	9.10	74.63
Рентабельность
ROE	5.00%	15.49%
ROA	4.29%	5.13%
Валовая маржа	80.23%	73.50%
Операц. маржа	11.53%	14.40%
Чистая маржа	7.16%	12.96%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.09	0.04
Текущая ликв.	4.77	1.04
Быстрая ликв.	4.77	1.04
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.34	$1.84
Балансовая стоим.	$6.73	$13.52

Технический анализ

PANW набирает 69 из 100 по техническому скорингу, DV — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DV — 39.5 (нейтральная зона), PANW — 80.2 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: PANW выше на 36.8%, DV — ниже на -6.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. PANW выше SMA 200 (+31.9%), DV — ниже (-16.1%). Долгосрочный тренд в пользу PANW. ADX: DV — 21.3 (слабый тренд), PANW — 38.0 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете DV стабильнее (0.80 vs 0.97). Дневная волатильность (ATR%) DV составляет 5.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DVPANW

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DV	PANW
Осцилляторы
RSI (14)	39.51	80.19
Stochastic %K	26.53	95.40
CCI (20)	-100.34	119.03
MFI	35.97	81.67
Williams %R	-73.47	-4.60
MACD гистограмма	-0.19	4.67
Momentum (10)	-1.77	62.98
Тренд
ADX	21.33	37.95
Цена vs EMA 9	-1.02%	+6.94%
Цена vs EMA 20	-4.98%	+16.62%
Цена vs SMA 50	-6.77%	+36.75%
Цена vs SMA 200	-16.13%	+31.86%
Объём
CMF	0.03	0.48
Volume Ratio	265.61	117.54
Волатильность и статистика
Beta	0.80	0.97
ATR %	5.47%	4.02%
Sharpe (1г)	-0.85	0.74
RS Rating	14.00	65.00
52w от хая	-43.40	-1.34
BB ширина	34.58	51.70

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): DV — 748,29 млн $, PANW — 9,22 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: DV — 50,65 млн $, PANW — 1,13 млрд $. PANW генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DV — 172,65 млн $, PANW — 3,47 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	DV	PANW
Выручка	748,29 млн $	9,22 млрд $
Чистая прибыль	50,65 млн $	1,13 млрд $
EPS (TTM)	$0.31	$1.71
Операц. Cash Flow	211,18 млн $	3,72 млрд $
Free Cash Flow	172,65 млн $	3,47 млрд $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. DV выплачивает дивиденды 8 лет подряд, тогда как PANW не имеет дивидендной истории.

Показатель	DV	PANW
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$0.36	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	8.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	5.92%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DV — июне (+10.45%), для PANW — августе (+5.64%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: DV — февраль (-12.90%), PANW — март (-0.56%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+5.3

-12.9

-0.3

-4.4

-2.1

+10.4

-0.4

+2.8

-10.7

+4.8

+0.8

+0.4

PANW

+4.9

+1.1

-0.6

+3.5

+1.9

+2.5

+1.1

+5.6

+0.1

+0.3

+3.2

+0.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — DoubleVerify Holdings, Inc. или Palo Alto Networks, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит DoubleVerify Holdings, Inc.: P/E 27.57 против 133.73. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — DV или PANW?

Рентабельность собственного капитала (ROE): DV — 5.00%, PANW — 15.49%. Преимущество у PANW.

Какие дивиденды у DoubleVerify Holdings, Inc. и Palo Alto Networks, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — DoubleVerify Holdings, Inc. или Palo Alto Networks, Inc.?

Выручка DV за TTM — 748,29 млн $, PANW — 9,22 млрд $. PANW генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — DV или PANW?

Чистая маржа DV — 7.16%, PANW — 12.96%. PANW оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DV или PANW?

Технический скоринг: DV — 19/100, PANW — 69/100. PANW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DV или PANW?

Однозначного ответа нет. Счёт 12:29 в пользу PANW по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией