Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение DTM vs OKE

Тикер 1

Тикер 2

DTM13

31OKE

DT Midstream, Inc. (DTM) и ONEOK, Inc. (OKE) — прямые конкуренты в индустрии «Нефтегазовая дистрибуция», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации OKE крупнее в 4,4× (61,17 млрд $ vs 13,84 млрд $). Стоимостная оценка в пользу OKE — P/E 16,71 vs 29,50 у DTM. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По ROE лидирует OKE (16,28% vs 9,87%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа DTM — 35,73%, у OKE — 9,29%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. OKE предлагает более высокую дивидендную доходность (4,37% vs 2,51%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу OKE сильнее: 76/100 против 37/100 у DTM. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 31:13 в пользу OKE. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

DT Midstream, Inc.

DTMNYSE

$135,71+$0,71 (+0,53%)

Энергетика · Нефтегазовая дистрибуция

Капитализация: 13,84 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

4.9

Качество

4.7

Рост

9.0

Техника

3.0

Дивиденды

7.3

Прогнозы

5.5

Сезонность

7.0

ONEOK, Inc.

OKENYSE

$97,07+$1,75 (+1,84%)

Энергетика · Нефтегазовая дистрибуция

Капитализация: 61,17 млрд $

ETP Rank5.9

Стоимость

6.7

Качество

4.9

Рост

8.3

Техника

7.0

Дивиденды

8.1

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

DTMOKE

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E OKE оценён рынком дешевле: 16,71 против 29,50 у DTM. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) OKE дешевле: 1,55 против 10,57. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA OKE — 11,88, у DTM — 15,64. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE OKE — 16,28%, у DTM — 9,87%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. DTM удерживает чистую маржу на уровне 35,73%, опережая OKE (9,29%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DTM — 0,71, у OKE — 1,44. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности OKE ниже 1 (0,74), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

DTMOKE

Показатель	DTM	OKE
Мультипликаторы оценки
P/E	29,50	16,71
P/B	2,90	2,67
P/S	10,57	1,55
PEG	1,32	1,28
EV/EBITDA	15,64	11,88
Рентабельность
ROE	9,87%	16,28%
ROA	4,59%	5,34%
Валовая маржа	63,21%	21,83%
Операц. маржа	49,69%	18,48%
Чистая маржа	35,73%	9,29%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,71	1,44
Текущая ликв.	1,37	0,74
Быстрая ликв.	1,37	0,59
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2,51%	4,37%
Коэфф. выплат	72,22%	72,28%
EPS	$4,59	$5,80
Балансовая стоим.	$48,25	$36,58

Технический анализ

OKE набирает 76 из 100 по техническому скорингу, DTM — 37 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DTM — 44,2 (нейтральная зона), OKE — 67,2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: OKE выше на 8,0%, DTM — ниже на -4,2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: DTM — 29,4 (выраженный тренд), OKE — 14,3 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете OKE стабильнее (-0,44 vs 0,13).

DTMOKE

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DTM	OKE
Осцилляторы
RSI (14)	44,24	67,23
Stochastic %K	63,26	94,24
CCI (20)	-21,45	173,38
MFI	38,38	72,70
Williams %R	-36,74	-5,76
MACD гистограмма	0,28	0,80
Momentum (10)	0,86	9,42
Тренд
ADX	29,40	14,32
Цена vs EMA 9	+0,17%	+4,20%
Цена vs EMA 20	-0,99%	+5,93%
Цена vs SMA 50	-4,15%	+7,99%
Цена vs SMA 200	+2,27%	+16,70%
Объём
CMF	-0,17	0,19
Volume Ratio	72,78	143,15
Волатильность и статистика
Beta	0,13	-0,44
ATR %	2,42%	2,44%
Sharpe (1г)	1,23	1,02
RS Rating	68,00	67,00
52w от хая	-11,23	-0,85
BB ширина	11,51	12,54

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): DTM — 1,24 млрд $, OKE — 33,63 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. OKE растёт быстрее по выручке: +55,40% год к году против +26,70% у DTM. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: DTM — 441 млн $, OKE — 3,40 млрд $. OKE генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DTM — 441 млн $, OKE — 2,45 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	DTM	OKE
Выручка	1,24 млрд $	33,63 млрд $
Рост выручки (г/г)	+26.70%	+55.40%
Чистая прибыль	441 млн $	3,40 млрд $
Рост прибыли (г/г)	+24.60%	+11.90%
EPS (TTM)	$4,47	$5,43
Операц. Cash Flow	867 млн $	5,60 млрд $
Free Cash Flow	441 млн $	2,45 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность DTM — 2,51%, OKE — 4,37%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: DTM — 6 лет, OKE — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DTM — 72,22%, OKE — 72,28%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	DTM	OKE
Див. доходность	2,51%	4,37%
Годовые дивиденды	$2,64	$3,21
Коэфф. выплат	72,22%	72,28%
Лет выплат	6	13
CAGR дивидендов (5л)	17,08%	-3,01%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DTM — октябре (+5,87%), для OKE — ноябре (+7,14%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: DTM — декабрь (-2,33%), OKE — март (-0,96%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у DTM: +24,27% против +23,93%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DTM

+2,0

+1,1

+0,4

+1,9

+2,1

+1,3

+3,4

+2,3

+1,0

+5,9

+5,1

-2,3

OKE

+2,7

+1,9

-1,0

+5,4

+3,6

+0,7

+0,5

+1,2

+0,4

+1,8

+7,1

-0,5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — DT Midstream, Inc. или ONEOK, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит ONEOK, Inc.: P/E 16,71 против 29,50. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — DTM или OKE?

Рентабельность собственного капитала (ROE): DTM — 9,87%, OKE — 16,28%. Преимущество у OKE.

Какие дивиденды у DT Midstream, Inc. и ONEOK, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность DTM — 2,51%, OKE — 4,37%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — DT Midstream, Inc. или ONEOK, Inc.?

Выручка DTM за TTM — 1,24 млрд $, OKE — 33,63 млрд $. OKE генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — DTM или OKE?

Чистая маржа DTM — 35,73%, OKE — 9,29%. DTM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DTM или OKE?

Технический скоринг: DTM — 37/100, OKE — 76/100. OKE имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DTM или OKE?

Однозначного ответа нет. Счёт 13:31 в пользу OKE по 49 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией