Сравнение DTE vs SO

Тикер 1

Тикер 2

DTE13

25SO

Инвесторы часто выбирают между DTE и SO — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Коммунальные услуги». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации SO крупнее в 3.6× (106,24 млрд $ vs 29,90 млрд $). SO торгуется с P/E 24.12, тогда как DTE — с P/E 23.36. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Рентабельность капитала SO составляет 12.28%, что превышает показатель DTE (10.43%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности SO впереди: 14.46% против 7.75% у DTE. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. SO предлагает более высокую дивидендную доходность (3.18% vs 3.16%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По технике ситуация паритетная: 27/100 и 30/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. SO побеждает по числу метрик: 25 против 13 у DTE. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

DTE Energy Company

DTENYSE

143,75 $+0,98 $ (+0,69%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 29,90 млрд $

ETP Rank5.1

Стоимость

4.7

Качество

4.0

Рост

7.1

Техника

3.0

Дивиденды

7.7

Прогнозы

5.5

Сезонность

7.0

The Southern Company

SONYSE

94,24 $+0,62 $ (+0,66%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 106,24 млрд $

ETP Rank4.2

Стоимость

3.9

Качество

4.3

Рост

5.5

Техника

3.0

Дивиденды

7.7

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

DTESO

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу SO — P/E 24.12 vs 23.36 у DTE. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По P/S (цена/выручка) DTE дешевле: 1.82 против 3.50. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA SO оценён ниже: 12.50 vs 13.81. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. SO демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 12.28% против 10.43% у DTE. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: SO — 14.46%, DTE — 7.75%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DTE — 2.19, SO — 2.05. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности SO ниже 1 (0.65), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

DTESO

Показатель	DTE	SO
Мультипликаторы оценки
P/E	23.36	24.12
P/B	2.40	2.83
P/S	1.82	3.50
PEG	-1.34	-3.90
EV/EBITDA	13.81	12.50
Рентабельность
ROE	10.43%	12.28%
ROA	2.30%	2.78%
Валовая маржа	39.42%	43.11%
Операц. маржа	12.48%	24.15%
Чистая маржа	7.75%	14.46%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2.19	2.05
Текущая ликв.	0.95	0.65
Быстрая ликв.	0.93	0.44
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.16%	3.18%
Коэфф. выплат	70.12%	70.02%
EPS	$6.11	$3.88
Балансовая стоим.	$59.56	$35.51

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 27/100 и 30/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): DTE — 47.3 (нейтральная зона), SO — 48.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: DTE на -2.1%, SO на -1.6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: DTE — 11.6 (нет тренда), SO — 15.4 (нет тренда). По бете SO стабильнее (-0.09 vs 0.13). Значение ниже 0.8 делает SO защитной акцией.

DTESO

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DTE	SO
Осцилляторы
RSI (14)	47.31	48.01
Stochastic %K	24.29	34.72
CCI (20)	-53.02	-1.29
MFI	36.31	37.70
Williams %R	-75.71	-65.28
MACD гистограмма	-0.26	0.03
Momentum (10)	-0.35	0.11
Тренд
ADX	11.57	15.38
Цена vs EMA 9	+0.14%	+0.13%
Цена vs EMA 20	-0.74%	-0.24%
Цена vs SMA 50	-2.12%	-1.55%
Цена vs SMA 200	+2.41%	+0.98%
Объём
CMF	-0.25	-0.14
Volume Ratio	87.51	82.96
Волатильность и статистика
Beta	0.13	-0.09
ATR %	1.91%	1.60%
Sharpe (1г)	-0.03	0.33
RS Rating	46.00	48.00
52w от хая	-7.67	-7.16
BB ширина	8.58	5.69

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): DTE — 15,81 млрд $, SO — 29,55 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: DTE — 1,46 млрд $, SO — 4,34 млрд $. SO генерирует больше чистой прибыли. FCF: DTE генерирует -1 млрд $, SO — -3,59 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	DTE	SO
Выручка	15,81 млрд $	29,55 млрд $
Чистая прибыль	1,46 млрд $	4,34 млрд $
EPS (TTM)	$7.06	$3.94
Операц. Cash Flow	3,43 млрд $	9,80 млрд $
Free Cash Flow	-1 млрд $	-3,59 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность DTE — 3.16%, SO — 3.18%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. DTE платит дивиденды 13 лет подряд, SO — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DTE — 70.12%, SO — 70.02%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	DTE	SO
Див. доходность	3.16%	3.18%
Годовые дивиденды	$2.33	$1.50
Коэфф. выплат	70.12%	70.02%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-8.44%	-10.55%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DTE — июле (+3.11%), для SO — марте (+3.47%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для DTE — сентябрь (-2.40%), для SO — август (-2.10%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июнь, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март, апрель, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у DTE: +10.87% против +8.77%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DTE

+1.2

+0.5

+2.3

+2.7

+1.3

-0.8

+3.1

+0.1

-2.4

+0.5

+2.2

+0.1

+2.0

-1.6

+3.5

+3.0

+0.5

-1.1

+3.2

-2.1

-1.0

+2.0

+0.1

+0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — DTE Energy Company или The Southern Company?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит обе компании: P/E 24.12 против 23.36. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — DTE или SO?

ROE DTE — 10.43%, SO — 12.28%. SO демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у DTE Energy Company и The Southern Company?

Обе компании платят дивиденды. Доходность DTE — 3.16%, SO — 3.18%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — DTE Energy Company или The Southern Company?

По объёму выручки: DTE — 15,81 млрд $, SO — 29,55 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — DTE или SO?

Чистая маржа DTE — 7.75%, SO — 14.46%. SO оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DTE или SO?

Технический скоринг: DTE — 27/100, SO — 30/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DTE или SO?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик DTE выигрывает 13, SO — 25. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией