Сравнение DT vs TTAN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
TTAN имеет отрицательный P/E (-61,92), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — DT прибылен с P/E 96,64. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу DT: 6,83 vs 8,50 у TTAN. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. TTAN работает в убыток — ROE -8,97%, тогда как DT показывает рентабельность 5,72%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа TTAN (-13,44%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DT — 0,06, TTAN — 0,03. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | DT | TTAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 96,64 | -61,92 | |
| P/B | 5,86 | 5,50 | |
| P/S | 6,83 | 8,50 | |
| PEG | -1,40 | -0,46 | |
| EV/EBITDA | 43,90 | -184,69 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5,72% | -8,97% | |
| ROA | 3,68% | -7,80% | |
| Валовая маржа | 81,37% | 70,91% | |
| Операц. маржа | 13,03% | -14,17% | |
| Чистая маржа | 7,22% | -13,44% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,06 | 0,03 | |
| Текущая ликв. | 1,21 | 4,44 | |
| Быстрая ликв. | 1,21 | 4,44 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $0,52 | -$1,43 | |
| Балансовая стоим. | $8,39 | $16,43 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 76/100 и 78/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у DT составляет 60,2 (нейтральная зона), у TTAN — 64,0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: DT на 11,4%, TTAN на 18,8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: DT — 22,6 (слабый тренд), TTAN — 26,6 (выраженный тренд). TTAN менее волатилен — бета 0,53 против 0,57 у DT. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TTAN составляет 5,7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DT | TTAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 60,16 | 63,97 | |
| Stochastic %K | 59,93 | 79,99 | |
| CCI (20) | 85,88 | 103,09 | |
| MFI | 76,75 | 72,16 | |
| Williams %R | -40,07 | -20,01 | |
| MACD гистограмма | 0,38 | 0,79 | |
| Momentum (10) | 4,82 | 7,34 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22,63 | 26,57 | |
| Цена vs EMA 9 | +0,62% | +2,38% | |
| Цена vs EMA 20 | +4,35% | +7,47% | |
| Цена vs SMA 50 | +11,39% | +18,77% | |
| Цена vs SMA 200 | +19,05% | +15,41% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,11 | 0,23 | |
| Volume Ratio | 97,43 | 67,11 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,57 | 0,53 | |
| ATR % | 4,40% | 5,68% | |
| Sharpe (1г) | 0,17 | -0,03 | |
| RS Rating | 40,00 | 24,00 | |
| 52w от хая | -7,78 | -24,66 | |
| BB ширина | 29,09 | 35,28 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): DT — 2,02 млрд $, TTAN — 960,97 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу TTAN: +24,50% г/г vs +18,80%. Обе компании растут, но с разной скоростью. TTAN убыточен (чистая прибыль -159,85 млн $), тогда как DT генерирует прибыль (162,67 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: DT генерирует 527,24 млн $, TTAN — 85,07 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | DT | TTAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,02 млрд $ | 960,97 млн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +18.80% | +24.50% | |
| Чистая прибыль | 162,67 млн $ | -159,85 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -66.40% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,54 | -$1,73 | |
| Операц. Cash Flow | 559,42 млн $ | 110,13 млн $ | |
| Free Cash Flow | 527,24 млн $ | 85,07 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. DT выплачивает дивиденды 2 лет подряд, тогда как TTAN не имеет дивидендной истории.
| Показатель | DT | TTAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $1,03 | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 2 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность DT приходится на мае (+12,29%), а TTAN — на декабре (+10,99%). Слабые месяцы: для DT — март (-7,17%), для TTAN — январь (-10,82%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Dynatrace, Inc. или ServiceTitan, Inc.?
У кого выше рентабельность — DT или TTAN?
Какие дивиденды у Dynatrace, Inc. и ServiceTitan, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Dynatrace, Inc. или ServiceTitan, Inc.?
Какая акция лучше по технике — DT или TTAN?
Что лучше купить — DT или TTAN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 16.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией