Сравнение DT vs TENB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность TENB (P/E -251.12) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. DT показывает P/E 72.93. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) TENB дешевле: 2.75 против 5.89. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) DT дешевле: 4.54 против 11.91. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TENB оценён ниже: 27.16 vs 34.92. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. TENB работает в убыток — ROE -3.71%, тогда как DT показывает рентабельность 6.00%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа TENB (-1.15%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DT — 0.06, TENB — 1.69. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности TENB ниже 1 (0.78), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | DT | TENB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 72.93 | -251.12 | |
| P/B | 4.54 | 11.91 | |
| P/S | 5.89 | 2.75 | |
| PEG | -1.09 | -2.66 | |
| EV/EBITDA | 34.92 | 27.16 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 6.00% | -3.71% | |
| ROA | 3.68% | -0.73% | |
| Валовая маржа | 81.56% | 78.17% | |
| Операц. маржа | 13.08% | 2.95% | |
| Чистая маржа | 8.06% | -1.15% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.06 | 1.69 | |
| Текущая ликв. | 1.35 | 0.78 | |
| Быстрая ликв. | 1.35 | 0.78 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $0.55 | $-0.10 | |
| Балансовая стоим. | $8.78 | $2.14 | |
Технический анализ
TENB набирает 73 из 100 по техническому скорингу, DT — 64 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DT — 54.6 (нейтральная зона), TENB — 75.6 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: DT на 5.2%, TENB на 28.6%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. TENB выше SMA 200 (+3.3%), DT — ниже (-8.4%). Долгосрочный тренд в пользу TENB. Сила тренда по ADX: DT — 15.3 (нет тренда), TENB — 26.4 (выраженный тренд). TENB демонстрирует выраженный тренд, а DT — нет. По бете DT стабильнее (0.65 vs 0.94). Значение ниже 0.8 делает DT защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) TENB составляет 5.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DT | TENB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 54.62 | 75.56 | |
| Stochastic %K | 74.33 | 92.99 | |
| CCI (20) | 49.25 | 303.27 | |
| MFI | 52.14 | 66.48 | |
| Williams %R | -25.67 | -7.01 | |
| MACD гистограмма | 0.12 | 0.40 | |
| Momentum (10) | -1.22 | 4.34 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.29 | 26.40 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.50% | +11.56% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.38% | +17.68% | |
| Цена vs SMA 50 | +5.18% | +28.60% | |
| Цена vs SMA 200 | -8.38% | +3.32% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.27 | 0.16 | |
| Volume Ratio | 52.93 | 185.61 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.65 | 0.94 | |
| ATR % | 4.66% | 4.96% | |
| Sharpe (1г) | -0.77 | -0.51 | |
| RS Rating | 19.00 | 20.00 | |
| 52w от хая | -31.97 | -28.55 | |
| BB ширина | 19.20 | 27.87 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): DT — 2,02 млрд $, TENB — 999,40 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. TENB убыточен (чистая прибыль -36,12 млн $), тогда как DT генерирует прибыль (162,67 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: DT генерирует 527,24 млн $, TENB — 254,65 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | DT | TENB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,02 млрд $ | 999,40 млн $ | |
| Чистая прибыль | 162,67 млн $ | -36,12 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.54 | $-0.30 | |
| Операц. Cash Flow | 559,42 млн $ | 266,75 млн $ | |
| Free Cash Flow | 527,24 млн $ | 254,65 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. DT выплачивает дивиденды 2 лет подряд, тогда как TENB не имеет дивидендной истории.
| Показатель | DT | TENB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $1.03 | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 2.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DT — мае (+12.13%), для TENB — январе (+6.48%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для DT — март (-7.17%), для TENB — февраль (-4.93%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, май, июнь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у DT: +13.91% против +6.76%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Dynatrace, Inc. или Tenable Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — DT или TENB?
Какие дивиденды у Dynatrace, Inc. и Tenable Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Dynatrace, Inc. или Tenable Holdings, Inc.?
Какая акция лучше по технике — DT или TENB?
Что лучше купить — DT или TENB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией