Сравнение DT vs RELY

Тикер 1

Тикер 2

DT24

16RELY

Dynatrace, Inc. (DT) и Remitly Global, Inc. (RELY) представляют одну индустрию — «Программное обеспечение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации DT крупнее в 2.6× (11,68 млрд $ vs 4,54 млрд $). По мультипликатору P/E RELY оценён рынком дешевле: 43.11 против 72.93 у DT (разница составляет 40.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE RELY — 12.66%, у DT — 6.00%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. DT удерживает чистую маржу на уровне 8.06%, опережая RELY (6.12%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. DT набирает 64 из 100 по техническому скорингу, RELY — 43 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. DT побеждает по числу метрик: 24 против 16 у RELY. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Dynatrace, Inc.

DTNYSE

39,15 $-0,72 $ (-1,81%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 11,68 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

6.7

Качество

5.3

Рост

6.4

Техника

4.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Remitly Global, Inc.

RELYNASDAQ

21,57 $-0,01 $ (-0,05%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 4,54 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

8.9

Качество

7.3

Рост

8.4

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

DTRELY

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует RELY с P/E 43.11 (у DT — 72.93). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) RELY оценён ниже: 2.63 против 5.89. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA RELY — 26.63, у DT — 34.92. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует RELY (12.66% vs 6.00%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа DT — 8.06%, у RELY — 6.12%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DT — 0.06, у RELY — 0.04. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

DTRELY

Показатель	DT	RELY
Мультипликаторы оценки
P/E	72.93	43.11
P/B	4.54	5.02
P/S	5.89	2.63
PEG	-1.09	0.01
EV/EBITDA	34.92	26.63
Рентабельность
ROE	6.00%	12.66%
ROA	3.68%	7.62%
Валовая маржа	81.56%	59.18%
Операц. маржа	13.08%	7.57%
Чистая маржа	8.06%	6.12%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.06	0.04
Текущая ликв.	1.35	2.84
Быстрая ликв.	1.35	2.84
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.55	$0.50
Балансовая стоим.	$8.78	$4.30

Технический анализ

Техническая картина в пользу DT: скоринг 64/100 vs 43/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: DT — 54.6, RELY — 50.8. Обе акции находятся в одной зоне. DT и RELY находятся выше 50-дневной скользящей средней (+5.2% и +12.7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. RELY выше SMA 200 (+31.4%), DT — ниже (-8.4%). Долгосрочный тренд в пользу RELY. ADX: DT — 15.3 (нет тренда), RELY — 33.6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета DT — 0.65, RELY — 1.16. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) DT составляет 4.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DTRELY

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DT	RELY
Осцилляторы
RSI (14)	54.62	50.77
Stochastic %K	74.33	21.04
CCI (20)	49.25	-75.42
MFI	52.14	34.48
Williams %R	-25.67	-78.96
MACD гистограмма	0.12	-0.47
Momentum (10)	-1.22	-2.15
Тренд
ADX	15.29	33.57
Цена vs EMA 9	+0.50%	-3.23%
Цена vs EMA 20	+2.38%	-1.82%
Цена vs SMA 50	+5.18%	+12.71%
Цена vs SMA 200	-8.38%	+31.41%
Объём
CMF	0.27	0.06
Volume Ratio	52.93	57.64
Волатильность и статистика
Beta	0.65	1.16
ATR %	4.66%	4.33%
Sharpe (1г)	-0.77	0.09
RS Rating	19.00	36.00
52w от хая	-31.97	-13.40
BB ширина	19.20	20.98

Финансовая отчётность

По объёму выручки: DT генерирует 2,02 млрд $, RELY — 1,64 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: DT — 162,67 млн $, RELY — 67,93 млн $. DT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DT — 527,24 млн $, RELY — 295,65 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	DT	RELY
Выручка	2,02 млрд $	1,64 млрд $
Чистая прибыль	162,67 млн $	67,93 млн $
EPS (TTM)	$0.54	$0.33
Операц. Cash Flow	559,42 млн $	325,08 млн $
Free Cash Flow	527,24 млн $	295,65 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. DT выплачивает дивиденды 2 лет подряд, тогда как RELY не имеет дивидендной истории.

Показатель	DT	RELY
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$1.03	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	2.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет DT показывает лучшую среднюю доходность в мае (+12.13%), RELY — в августе (+13.89%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: DT — март (-7.17%), RELY — ноябрь (-12.70%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+2.3

-3.5

-7.2

+1.9

+12.1

+3.5

-0.5

+2.7

-4.8

+0.2

+6.7

+0.4

RELY

-7.5

+9.7

-1.5

+5.6

-5.2

-12.6

+4.9

+13.9

-7.1

+6.6

-12.7

+1.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Dynatrace, Inc. или Remitly Global, Inc.?

Мультипликатор P/E у Remitly Global, Inc. ниже (43.11 vs 72.93), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — DT или RELY?

Рентабельность собственного капитала (ROE): DT — 6.00%, RELY — 12.66%. Преимущество у RELY.

Какие дивиденды у Dynatrace, Inc. и Remitly Global, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Dynatrace, Inc. или Remitly Global, Inc.?

Выручка DT за TTM — 2,02 млрд $, RELY — 1,64 млрд $. DT генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — DT или RELY?

Чистая маржа DT — 8.06%, RELY — 6.12%. DT оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DT или RELY?

Технический скоринг: DT — 64/100, RELY — 43/100. DT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DT или RELY?

Однозначного ответа нет. Счёт 24:16 в пользу DT по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией