Сравнение DT vs FROG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
FROG имеет отрицательный P/E (-233,46), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — DT прибылен с P/E 97,66. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу DT: 6,91 vs 17,38 у FROG. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B DT — 5,92, у FROG — 10,92. ROE FROG отрицательный (-4,85%), что говорит об убыточности. DT генерирует прибыль с ROE 5,72%. По этому критерию преимущество однозначно. FROG убыточен — чистая маржа -7,35%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DT — 0,06, у FROG — 0,02. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | DT | FROG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 97,66 | -233,46 | |
| P/B | 5,92 | 10,92 | |
| P/S | 6,91 | 17,38 | |
| PEG | -1,41 | -2,87 | |
| EV/EBITDA | 44,40 | -562,67 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5,72% | -4,85% | |
| ROA | 3,68% | -2,96% | |
| Валовая маржа | 81,37% | 77,86% | |
| Операц. маржа | 13,03% | -11,20% | |
| Чистая маржа | 7,22% | -7,35% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,06 | 0,02 | |
| Текущая ликв. | 1,21 | 2,14 | |
| Быстрая ликв. | 1,21 | 2,14 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $0,52 | -$0,36 | |
| Балансовая стоим. | $8,39 | $7,89 | |
Технический анализ
По техническому скорингу DT сильнее: 74/100 против 60/100 у FROG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у DT составляет 65,0 (нейтральная зона), у FROG — 52,6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. DT и FROG находятся выше 50-дневной скользящей средней (+13,4% и +1,2% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: DT — 20,8 (слабый тренд), FROG — 22,7 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. DT менее волатилен — бета 0,57 против 1,27 у FROG. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) FROG составляет 6,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DT | FROG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 64,97 | 52,56 | |
| Stochastic %K | 71,87 | 57,89 | |
| CCI (20) | 131,07 | 50,81 | |
| MFI | 75,93 | 51,39 | |
| Williams %R | -28,13 | -42,11 | |
| MACD гистограмма | 0,63 | 0,59 | |
| Momentum (10) | 5,76 | 9,67 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20,75 | 22,70 | |
| Цена vs EMA 9 | +3,58% | +1,29% | |
| Цена vs EMA 20 | +7,63% | +1,90% | |
| Цена vs SMA 50 | +13,42% | +1,18% | |
| Цена vs SMA 200 | +20,29% | +38,67% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,15 | -0,09 | |
| Volume Ratio | 52,28 | 91,26 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,57 | 1,27 | |
| ATR % | 4,17% | 6,48% | |
| Sharpe (1г) | 0,27 | 1,29 | |
| RS Rating | 46,00 | 92,00 | |
| 52w от хая | -6,80 | -13,22 | |
| BB ширина | 25,90 | 22,84 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): DT — 2,02 млрд $, FROG — 531,84 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу FROG: +24,10% г/г vs +18,80%. Обе компании растут, но с разной скоростью. По чистой прибыли ситуация полярная: DT зарабатывает 162,67 млн $, а FROG фиксирует убыток (-71,82 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): DT — 527,24 млн $, FROG — 142,27 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | DT | FROG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,02 млрд $ | 531,84 млн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +18.80% | +24.10% | |
| Чистая прибыль | 162,67 млн $ | -71,82 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -66.40% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,54 | -$0,62 | |
| Операц. Cash Flow | 559,42 млн $ | 145,73 млн $ | |
| Free Cash Flow | 527,24 млн $ | 142,27 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. DT выплачивает дивиденды 2 лет подряд, тогда как FROG не имеет дивидендной истории.
| Показатель | DT | FROG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $1,03 | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 2 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность DT приходится на мае (+12,29%), а FROG — на мае (+11,40%). Наименее удачные месяцы: DT — март (-7,17%), FROG — август (-5,76%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, июнь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DT: +13,12% против +12,62%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Dynatrace, Inc. или JFrog Ltd.?
У кого выше рентабельность — DT или FROG?
Какие дивиденды у Dynatrace, Inc. и JFrog Ltd.?
Какая компания крупнее по выручке — Dynatrace, Inc. или JFrog Ltd.?
Какая акция лучше по технике — DT или FROG?
Что лучше купить — DT или FROG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией