Сравнение DOV vs MWA

Тикер 1

Тикер 2

DOV22

19MWA

Dover Corporation (DOV) и Mueller Water Products, Inc. (MWA) представляют одну индустрию — «Машиностроение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации DOV крупнее в 7.1× (27,98 млрд $ vs 3,93 млрд $). Стоимостная оценка в пользу MWA — P/E 19.18 vs 25.85 у DOV. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По ROE лидирует MWA (20.74% vs 14.69%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа MWA — 14.17%, у DOV — 13.30%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная доходность MWA составляет 1.09%, у DOV — 0.98%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 26/100 и 26/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Сравнение заканчивается со счётом 22:19 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Dover Corporation

DOVNYSE

207,77 $-3,21 $ (-1,52%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 27,98 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

4.8

Качество

6.8

Рост

4.5

Техника

3.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

7.0

Сезонность

6.0

Mueller Water Products, Inc.

MWANYSE

25,12 $-0,31 $ (-1,22%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 3,93 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

7.0

Качество

8.6

Рост

8.4

Техника

3.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

DOVMWA

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E MWA оценён рынком дешевле: 19.18 против 25.85 у DOV (разница составляет 25.8%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) MWA оценён ниже: 2.72 против 3.43. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA MWA — 11.93, у DOV — 16.87. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE MWA — 20.74%, у DOV — 14.69%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. MWA удерживает чистую маржу на уровне 14.17%, опережая DOV (13.30%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DOV — 0.44, у MWA — 0.42. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

DOVMWA

Показатель	DOV	MWA
Мультипликаторы оценки
P/E	25.85	19.18
P/B	3.80	3.71
P/S	3.43	2.72
PEG	-0.50	0.42
EV/EBITDA	16.87	11.93
Рентабельность
ROE	14.69%	20.74%
ROA	8.16%	11.00%
Валовая маржа	39.50%	37.58%
Операц. маржа	16.70%	19.38%
Чистая маржа	13.30%	14.17%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.44	0.42
Текущая ликв.	1.87	4.57
Быстрая ликв.	1.32	2.92
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.98%	1.09%
Коэфф. выплат	25.60%	20.64%
EPS	$8.16	$1.33
Балансовая стоим.	$55.49	$6.85

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 26/100 и 26/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: DOV — 41.8, MWA — 34.8. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: DOV на -2.0%, MWA на -8.8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. DOV выше SMA 200 (+7.3%), MWA — ниже (-4.9%). Долгосрочный тренд в пользу DOV. ADX: DOV — 17.1 (нет тренда), MWA — 30.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета MWA — 0.92, DOV — 0.99. Оба значения в приемлемом диапазоне.

DOVMWA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DOV	MWA
Осцилляторы
RSI (14)	41.76	34.75
Stochastic %K	21.41	7.74
CCI (20)	-133.44	-97.74
MFI	36.69	25.48
Williams %R	-78.59	-92.26
MACD гистограмма	-1.73	-0.12
Momentum (10)	-16.20	-1.77
Тренд
ADX	17.05	30.25
Цена vs EMA 9	-1.20%	-2.01%
Цена vs EMA 20	-2.49%	-4.71%
Цена vs SMA 50	-1.99%	-8.80%
Цена vs SMA 200	+7.29%	-4.86%
Объём
CMF	-0.15	-0.09
Volume Ratio	63.36	86.44
Волатильность и статистика
Beta	0.99	0.92
ATR %	2.42%	2.80%
Sharpe (1г)	0.48	0.02
RS Rating	55.00	40.00
52w от хая	-11.18	-18.97
BB ширина	11.27	16.86

Финансовая отчётность

По объёму выручки: DOV генерирует 8,09 млрд $, MWA — 1,43 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: DOV — 1,09 млрд $, MWA — 191,70 млн $. DOV генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DOV — 1,12 млрд $, MWA — 172 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	DOV	MWA
Выручка	8,09 млрд $	1,43 млрд $
Чистая прибыль	1,09 млрд $	191,70 млн $
EPS (TTM)	$7.97	$1.23
Операц. Cash Flow	1,34 млрд $	219,30 млн $
Free Cash Flow	1,12 млрд $	172 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: DOV платит 0.98%, MWA — 1.09%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: DOV — 13 лет, MWA — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DOV — 25.60%, MWA — 20.64%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	DOV	MWA
Див. доходность	0.98%	1.09%
Годовые дивиденды	$1.04	$0.14
Коэфф. выплат	25.60%	20.64%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-12.17%	-8.89%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет DOV показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.08%), MWA — в июле (+5.22%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: DOV — март (-1.43%), MWA — март (-1.81%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DOV: +17.56% против +16.58%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DOV

+3.2

+0.1

-1.4

+1.2

+0.8

+0.6

+4.2

+2.3

-0.9

+1.9

+5.1

+0.4

MWA

+1.2

+3.1

-1.8

+2.6

+1.6

+2.5

+5.2

+1.4

-1.0

+0.9

+1.9

-1.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Dover Corporation или Mueller Water Products, Inc.?

Мультипликатор P/E у Mueller Water Products, Inc. ниже (19.18 vs 25.85), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — DOV или MWA?

Рентабельность собственного капитала (ROE): DOV — 14.69%, MWA — 20.74%. Преимущество у MWA.

Какие дивиденды у Dover Corporation и Mueller Water Products, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность DOV — 0.98%, MWA — 1.09%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Dover Corporation или Mueller Water Products, Inc.?

Выручка DOV за TTM — 8,09 млрд $, MWA — 1,43 млрд $. DOV генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — DOV или MWA?

Чистая маржа DOV — 13.30%, MWA — 14.17%. MWA оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DOV или MWA?

Технический скоринг: DOV — 26/100, MWA — 26/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DOV или MWA?

Однозначного ответа нет. Счёт 22:19 в пользу DOV по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией