Сравнение DOV vs GWW

Тикер 1

Тикер 2

DOV10

31GWW

Сравнение Dover Corporation (DOV) и W.W. Grainger, Inc. (GWW) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Машиностроение». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации GWW крупнее в 2.1× (58,51 млрд $ vs 27,98 млрд $). По мультипликатору P/E DOV оценён рынком дешевле: 25.85 против 33.02 у GWW (разница составляет 21.7%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По ROE лидирует GWW (46.57% vs 14.69%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа DOV — 13.30%, у GWW — 9.70%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. По дивидендной доходности DOV впереди: 0.98% годовых против 0.75% у GWW. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу GWW: скоринг 78/100 vs 26/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итоговый счёт 31:10 в пользу GWW. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Dover Corporation

DOVNYSE

207,77 $-3,21 $ (-1,52%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 27,98 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

4.8

Качество

6.8

Рост

4.5

Техника

3.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

7.0

Сезонность

6.0

W.W. Grainger, Inc.

GWWNYSE

1 239,26 $-4,79 $ (-0,39%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 58,51 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

2.9

Качество

9.4

Рост

4.3

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

DOVGWW

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует DOV с P/E 25.85 (у GWW — 33.02). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Балансовая оценка: P/B DOV — 3.80, у GWW — 14.97. EV/EBITDA DOV — 16.87, у GWW — 21.11. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GWW — 46.57%, у DOV — 14.69%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. DOV удерживает чистую маржу на уровне 13.30%, опережая GWW (9.70%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DOV — 0.44, у GWW — 0.71. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

DOVGWW

Показатель	DOV	GWW
Мультипликаторы оценки
P/E	25.85	33.02
P/B	3.80	14.97
P/S	3.43	3.20
PEG	-0.50	-6.99
EV/EBITDA	16.87	21.11
Рентабельность
ROE	14.69%	46.57%
ROA	8.16%	18.81%
Валовая маржа	39.50%	39.15%
Операц. маржа	16.70%	14.23%
Чистая маржа	13.30%	9.70%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.44	0.71
Текущая ликв.	1.87	2.69
Быстрая ликв.	1.32	1.60
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.98%	0.75%
Коэфф. выплат	25.60%	25.81%
EPS	$8.16	$37.67
Балансовая стоим.	$55.49	$91.82

Технический анализ

По техническому скорингу GWW сильнее: 78/100 против 26/100 у DOV. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у DOV составляет 41.8 (нейтральная зона), у GWW — 62.1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: GWW выше на 8.7%, DOV — ниже на -2.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: DOV — 17.1 (нет тренда), GWW — 28.1 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. GWW менее волатилен — бета 0.85 против 0.99 у DOV. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

DOVGWW

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DOV	GWW
Осцилляторы
RSI (14)	41.76	62.08
Stochastic %K	21.41	72.26
CCI (20)	-133.44	60.03
MFI	36.69	48.39
Williams %R	-78.59	-27.74
MACD гистограмма	-1.73	3.34
Momentum (10)	-16.20	74.19
Тренд
ADX	17.05	28.11
Цена vs EMA 9	-1.20%	+0.16%
Цена vs EMA 20	-2.49%	+2.57%
Цена vs SMA 50	-1.99%	+8.74%
Цена vs SMA 200	+7.29%	+19.30%
Объём
CMF	-0.15	-0.01
Volume Ratio	63.36	66.00
Волатильность и статистика
Beta	0.99	0.85
ATR %	2.42%	2.34%
Sharpe (1г)	0.48	0.55
RS Rating	55.00	58.00
52w от хая	-11.18	-3.26
BB ширина	11.27	16.76

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): DOV — 8,09 млрд $, GWW — 17,94 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: DOV — 1,09 млрд $, GWW — 1,71 млрд $. GWW генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DOV — 1,12 млрд $, GWW — 1,33 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	DOV	GWW
Выручка	8,09 млрд $	17,94 млрд $
Чистая прибыль	1,09 млрд $	1,71 млрд $
EPS (TTM)	$7.97	$35.47
Операц. Cash Flow	1,34 млрд $	2,02 млрд $
Free Cash Flow	1,12 млрд $	1,33 млрд $

Дивиденды

DOV и GWW — дивидендные акции. Доходность: DOV — 0.98%, GWW — 0.75%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: DOV — 13 лет, GWW — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DOV — 25.60%, GWW — 25.81%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	DOV	GWW
Див. доходность	0.98%	0.75%
Годовые дивиденды	$1.04	$4.75
Коэфф. выплат	25.60%	25.81%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-12.17%	-5.76%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность DOV приходится на ноябре (+5.08%), а GWW — на ноябре (+6.81%). Наименее удачные месяцы: DOV — март (-1.43%), GWW — сентябрь (-0.41%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у GWW: +22.39% против +17.56%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DOV

+3.2

+0.1

-1.4

+1.2

+0.8

+0.6

+4.2

+2.3

-0.9

+1.9

+5.1

+0.4

GWW

+2.7

+1.5

+0.6

-0.3

+0.9

+1.3

+3.8

+2.2

-0.4

+3.3

+6.8

+0.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Dover Corporation или W.W. Grainger, Inc.?

По P/E Dover Corporation оценена ниже: 25.85 против 33.02. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — DOV или GWW?

Рентабельность собственного капитала (ROE): DOV — 14.69%, GWW — 46.57%. Преимущество у GWW.

Какие дивиденды у Dover Corporation и W.W. Grainger, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность DOV — 0.98%, GWW — 0.75%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Dover Corporation или W.W. Grainger, Inc.?

Выручка DOV за TTM — 8,09 млрд $, GWW — 17,94 млрд $. GWW генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — DOV или GWW?

Чистая маржа DOV — 13.30%, GWW — 9.70%. DOV оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DOV или GWW?

Технический скоринг: DOV — 26/100, GWW — 78/100. GWW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DOV или GWW?

Однозначного ответа нет. Счёт 10:31 в пользу GWW по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией