Сравнение DOCU vs UBER

Тикер 1

Тикер 2

DOCU16

23UBER

Инвесторы часто выбирают между DOCU и UBER — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации UBER крупнее в 15.7× (149,84 млрд $ vs 9,51 млрд $). Стоимостная оценка в пользу UBER — P/E 17.93 vs 32.26 у DOCU. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Рентабельность капитала UBER составляет 33.32%, что превышает показатель DOCU (15.65%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности UBER впереди: 15.91% против 9.60% у DOCU. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По техническому скорингу DOCU сильнее: 71/100 против 30/100 у UBER. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. UBER побеждает по числу метрик: 23 против 16 у DOCU. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

DocuSign, Inc.

DOCUNASDAQ

48,97 $-0,76 $ (-1,53%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 9,51 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

9.4

Качество

6.2

Рост

5.6

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Uber Technologies, Inc.

UBERNYSE

73,61 $-0,99 $ (-1,33%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 149,84 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

9.2

Качество

7.2

Рост

7.5

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

DOCUUBER

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E UBER оценён рынком дешевле: 17.93 против 32.26 у DOCU (разница составляет 44.4%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По EV/EBITDA DOCU оценён ниже: 16.45 vs 26.53. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. UBER демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 33.32% против 15.65% у DOCU. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: UBER — 15.91%, DOCU — 9.60%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DOCU — 0.10, UBER — 0.64. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности DOCU ниже 1 (0.73), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

DOCUUBER

Показатель	DOCU	UBER
Мультипликаторы оценки
P/E	32.26	17.93
P/B	5.20	6.19
P/S	3.00	2.83
PEG	-0.46	-0.60
EV/EBITDA	16.45	26.53
Рентабельность
ROE	15.65%	33.32%
ROA	7.31%	14.26%
Валовая маржа	79.40%	41.03%
Операц. маржа	9.27%	11.66%
Чистая маржа	9.60%	15.91%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.10	0.64
Текущая ликв.	0.73	1.07
Быстрая ликв.	0.73	1.07
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$1.54	$4.16
Балансовая стоим.	$9.57	$12.58

Технический анализ

DOCU набирает 71 из 100 по техническому скорингу, UBER — 30 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DOCU — 60.0 (нейтральная зона), UBER — 45.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: DOCU выше на 6.0%, UBER — ниже на -0.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: DOCU — 12.0 (нет тренда), UBER — 9.2 (нет тренда). По бете DOCU стабильнее (0.73 vs 1.05). Значение ниже 0.8 делает DOCU защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) DOCU составляет 4.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DOCUUBER

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DOCU	UBER
Осцилляторы
RSI (14)	60.04	45.47
Stochastic %K	77.04	13.03
CCI (20)	117.17	-96.59
MFI	56.83	36.32
Williams %R	-22.96	-86.97
MACD гистограмма	0.34	-0.26
Momentum (10)	3.20	-3.12
Тренд
ADX	12.04	9.15
Цена vs EMA 9	+3.76%	-1.46%
Цена vs EMA 20	+5.08%	-1.71%
Цена vs SMA 50	+5.97%	-0.85%
Цена vs SMA 200	-18.78%	-12.56%
Объём
CMF	0.03	-0.01
Volume Ratio	78.90	80.71
Волатильность и статистика
Beta	0.73	1.05
ATR %	4.45%	3.26%
Sharpe (1г)	-1.12	-0.57
RS Rating	7.00	23.00
52w от хая	-47.47	-27.83
BB ширина	12.86	7.05

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): DOCU — 3,22 млрд $, UBER — 52,02 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: DOCU — 309,08 млн $, UBER — 10,05 млрд $. UBER генерирует больше чистой прибыли. FCF: DOCU генерирует 1,06 млрд $, UBER — 9,76 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	DOCU	UBER
Выручка	3,22 млрд $	52,02 млрд $
Чистая прибыль	309,08 млн $	10,05 млрд $
EPS (TTM)	$1.52	$4.82
Операц. Cash Flow	1,17 млрд $	10,10 млрд $
Free Cash Flow	1,06 млрд $	9,76 млрд $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	DOCU	UBER
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DOCU — мае (+9.03%), для UBER — январе (+5.43%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для DOCU — сентябрь (-4.70%), для UBER — март (-3.69%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, май, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у UBER: +14.35% против +9.57%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DOCU

+1.4

-3.8

-2.1

-2.3

+9.0

+0.9

+5.0

+0.3

-4.7

-0.4

+3.1

+3.2

UBER

+5.4

+1.8

-3.7

+0.3

+1.3

+3.5

-1.3

+3.2

+2.2

-2.5

+5.0

-0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — DocuSign, Inc. или Uber Technologies, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Uber Technologies, Inc.: P/E 17.93 против 32.26. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — DOCU или UBER?

ROE DOCU — 15.65%, UBER — 33.32%. UBER демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у DocuSign, Inc. и Uber Technologies, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — DocuSign, Inc. или Uber Technologies, Inc.?

По объёму выручки: DOCU — 3,22 млрд $, UBER — 52,02 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — DOCU или UBER?

Чистая маржа DOCU — 9.60%, UBER — 15.91%. UBER оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DOCU или UBER?

Технический скоринг: DOCU — 71/100, UBER — 30/100. DOCU имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DOCU или UBER?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик DOCU выигрывает 16, UBER — 23. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией